Churchill Downs Incorporated (NASDAQ: CHDN) đã công bố kết quả tài chính quý III vào ngày 24 tháng 10 năm 2024, mang lại doanh thu ròng kỷ lục và EBITDA đã điều chỉnh. Công ty nhấn mạnh sự tăng trưởng đáng kể trong phân khúc Đua xe và Trò chơi Trực tiếp và Lịch sử, với doanh thu tăng 10% và EBITDA điều chỉnh tăng 8% so với cùng kỳ năm ngoái.
Việc mở rộng trải nghiệm Kentucky Derby và khai trương các tài sản Máy đua lịch sử (HRM) mới ở Virginia là những đóng góp đáng kể cho hiệu suất này. Công ty cũng báo cáo một kỷ lục 591 triệu đô la dòng tiền tự do trong chín tháng đầu năm, đánh dấu mức tăng 32% so với năm trước.
Những điểm chính
- Churchill Downs Incorporated ghi nhận doanh thu thuần kỷ lục và EBITDA điều chỉnh trong quý 3.
- Các phân khúc Đua xe và Trò chơi Trực tiếp và Lịch sử có doanh thu tăng 10% và tăng trưởng EBITDA 8% so với cùng kỳ năm ngoái.
- Dự án Starting Gate Pavilion sẽ mở rộng chỗ ngồi Kentucky Derby lên khoảng 16.000 chỗ ngồi cao cấp vào năm 2026.
- "The Rose", một bất động sản HRM mới ở Virginia, khai trương vào ngày 21 tháng 10 năm 2024, với kế hoạch khai trương vào ngày 7 tháng 11 năm 2024.
- Công ty đang mở rộng sự hiện diện của HRM với các địa điểm mới ở Richmond, Owensboro và Calvert City.
- Hoạt động kinh doanh Exacta của phân khúc TwinSpires đóng góp hơn 10 triệu đô la EBITDA đã điều chỉnh.
- Mức tăng cổ tức 7% đã được HĐQT thông qua, thanh toán vào ngày 3/1/2025.
Triển vọng công ty
- Churchill Downs lạc quan về quỹ đạo tăng trưởng và các sáng kiến đang diễn ra.
- Công ty có kế hoạch tăng cường hệ sinh thái đua xe và mở rộng cá cược trực tuyến thông qua TwinSpires.
- Ban lãnh đạo đang tập trung vào việc tối ưu hóa chi phí và nâng cao trải nghiệm của khách hàng để thúc đẩy thành công lâu dài.
Điểm nổi bật của Bearish
- Các tài sản trò chơi trong khu vực đã trải qua một sự sụt giảm nhẹ trong tỷ suất lợi nhuận cùng một cửa hàng.
- Derby City Gaming đang phải đối mặt với những thách thức do phục hồi hậu COVID chậm hơn và cạnh tranh gia tăng.
Điểm nổi bật của Bullish
- Các bất động sản của Virginia HRM có EBITDA điều chỉnh tăng 40% so với cùng kỳ năm ngoái.
- Tỷ lệ đòn bẩy ròng của công ty dự kiến sẽ cải thiện vào năm 2025 khi các khoản đầu tư mang lại lợi nhuận.
Bỏ lỡ
- Kinh doanh đua ngựa trong phân khúc TwinSpires phải đối mặt với tay cầm thấp hơn do quyền truy cập nội dung giảm.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- Giám đốc điều hành William Carstanjen đã thảo luận về tiềm năng tài chính của lịch đua ngày càng tăng ở Virginia.
- Carstanjen bày tỏ khả năng của công ty trong việc thực hiện các dự án tăng trưởng lớn hơn khi bảng cân đối kế toán của nó được củng cố.
- Công ty sẵn sàng thảo luận về việc tăng HRM và ngày đua ở Virginia nếu tiểu bang thể hiện sự quan tâm.
Tóm lại, Churchill Downs Incorporated đang trải qua sự tăng trưởng mạnh mẽ trong hoạt động HRM và trò chơi của mình, với những phát triển đáng kể trong trải nghiệm Kentucky Derby và mở tài sản mới. Việc mở rộng chiến lược và tối ưu hóa hoạt động của công ty đang tạo tiền đề cho sự thành công liên tục trong các quý sắp tới.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Hoạt động tài chính mạnh mẽ của Churchill Downs Incorporated trong quý 3 năm 2024 được phản ánh trong dữ liệu InvestingPro mới nhất. Tăng trưởng doanh thu của công ty là 12,21% trong mười hai tháng qua phù hợp với mức tăng doanh thu 10% được báo cáo cho các phân khúc Đua xe và Trò chơi Trực tiếp và Lịch sử. Sự tăng trưởng này đặc biệt ấn tượng với vốn hóa thị trường đáng kể của công ty là 10,26 tỷ đô la.
InvestingPro Tips nhấn mạnh rằng Churchill Downs đã duy trì chi trả cổ tức trong 50 năm liên tiếp, thể hiện cam kết về lợi nhuận của cổ đông bổ sung cho mức tăng cổ tức 7% được công bố gần đây. Lợi nhuận của công ty trong mười hai tháng qua và dự đoán của các nhà phân tích về lợi nhuận tiếp tục trong năm nay hỗ trợ triển vọng tích cực được trình bày trong báo cáo thu nhập.
Tuy nhiên, các nhà đầu tư cần lưu ý rằng Churchill Downs đang giao dịch với tỷ lệ P/E cao là 25,5 so với tăng trưởng thu nhập ngắn hạn, điều này có thể cho thấy cổ phiếu hiện đang được định giá ở mức cao. Chỉ số định giá này có thể quan trọng đối với các nhà đầu tư xem xét kế hoạch mở rộng của công ty và tiềm năng tăng trưởng trong tương lai.
Sự trở lại mạnh mẽ trong năm năm qua, như đã đề cập trong Mẹo InvestingPro, chứng thực hồ sơ theo dõi thành công của công ty và phù hợp với dòng tiền tự do kỷ lục 591 triệu đô la được báo cáo trong chín tháng đầu năm 2024.
Đối với những người quan tâm đến phân tích sâu hơn, InvestingPro cung cấp 11 mẹo bổ sung cho Churchill Downs, cung cấp cái nhìn toàn diện hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.