Wells Fargo đặt tỷ trọng quá cao đối với cổ phiếu Kayne Anderson, trích dẫn sổ tín dụng mới

Thứ Hai, Wells Fargo đã bắt đầu đưa tin về Kayne Anderson BDC (NYSE: KBDC) với xếp hạng Thừa cân và đặt mục tiêu giá là 17,00 đô la. Công ty nhấn mạnh sổ tín dụng tương đối mới của khoản đầu tư và hồ sơ lợi nhuận ổn định là những lợi thế chính trong môi trường thị trường hiện tại. Nhà phân tích chỉ ra rằng định giá của Kayne Anderson BDC có vẻ hợp lý, giao dịch ở mức 0,98 lần giá trị tài sản ròng (NAV), thấp hơn một chút so với mức trung bình của Chỉ số S&P BDC là 1,04 lần NAV.

Xếp hạng Overweight cho thấy Wells Fargo xem cổ phiếu của công ty phát triển kinh doanh là một giá trị tốt hơn so với cổ phiếu trung bình trong lĩnh vực của nó. Triển vọng thuận lợi của nhà phân tích được hỗ trợ thêm bởi tỷ suất cổ tức cơ bản 10% nội tuyến của Kayne Anderson BDC, được coi là một tính năng hấp dẫn cho các nhà đầu tư tìm kiếm thu nhập ổn định.

Mục tiêu giá của Wells Fargo dựa trên ước tính chi tiết về hiệu suất của công ty trong những năm tới. Công ty kỳ vọng Kayne Anderson BDC sẽ mang lại lợi suất thu nhập hoạt động ròng (NOI) là 12% cho năm 2024 và 11% cho năm 2025, với ước tính lần lượt là 2,04 đô la và 1,78 đô la mỗi cổ phiếu. Những dự báo này phù hợp với lợi suất NOI mục tiêu 12% cho Chỉ số S&P BDC, có tính đến danh mục đầu tư sạch hơn của công ty và rủi ro tiềm ẩn đối với chênh lệch tiền mới.

Việc bắt đầu bảo hiểm và thiết lập mục tiêu giá là một sự kiện quan trọng đối với Kayne Anderson BDC, vì nó phản ánh đánh giá toàn diện của một nhà phân tích về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty. Phân tích của Wells Fargo cho thấy niềm tin vào khả năng hoạt động tốt của công ty phát triển kinh doanh so với các công ty cùng ngành và mang lại lợi nhuận vững chắc cho các cổ đông.

Trong các tin tức gần đây khác, Kayne Anderson BDC đã là chủ đề của nhiều đánh giá phân tích khác nhau. UBS đã bắt đầu bảo hiểm cho công ty với xếp hạng Trung lập, dự kiến tổng lợi nhuận 16,6% trong 12 tháng tới. Dự báo này kết hợp lợi suất 11,2% từ cổ tức và ước tính 5,4% tăng vốn. Đánh giá của UBS dựa trên chất lượng tín dụng mạnh mẽ của Kayne Anderson BDC và tiềm năng hạn chế dự kiến cho việc mở rộng nhiều lần do thách thức lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu.

Đồng thời, Keefe, Bruyette &; Woods bắt đầu đưa tin về công ty với xếp hạng Hiệu suất thị trường, lưu ý lập trường phòng thủ và cấu trúc phí cạnh tranh. Công ty nhấn mạnh sự ưu tiên của Kayne Anderson BDC đối với các ngành công nghiệp ổn định, được thành lập và cách tiếp cận có chọn lọc của nó, dẫn đến tỷ lệ tổn thất tín dụng dưới mức trung bình. Tuy nhiên, một hồ sơ theo dõi tương đối ngắn và định giá cao đã ảnh hưởng đến xếp hạng thận trọng.

Mặt khác, RBC Capital đã bắt đầu bảo hiểm trên Kayne Anderson BDC với xếp hạng Outperform. Công ty khen ngợi sự tập trung của công ty vào cho vay trực tiếp thị trường trung bình ở các thị trường ổn định hoặc tăng trưởng chậm, triết lý cho vay giá trị và lịch sử tỷ lệ tổn thất thấp. RBC Capital cũng ghi nhận tỷ suất cổ tức hấp dẫn của công ty, ước tính từ 10% đến 11% và dự đoán cổ tức gia tăng tiềm năng vào năm 2025.

Thông tin chi tiết về InvestingPro

Trong bối cảnh Wells Fargo bắt đầu bảo hiểm gần đây trên Kayne Anderson BDC (NYSE: KBDC), các nhà đầu tư tiềm năng và hiện tại có thể tìm thấy những hiểu biết bổ sung thông qua InvestingPro. Một mẹo InvestingPro cho thấy cổ phiếu của KBDC đang ở trong vùng quá mua dựa trên RSI, điều này có thể cho thấy khả năng thoái lui. Ngoài ra, cổ phiếu của công ty giao dịch với biến động giá thấp, điều này có thể thu hút các nhà đầu tư tìm kiếm sự ổn định trong danh mục đầu tư của họ. Tuy nhiên, điều quan trọng cần lưu ý là Kayne Anderson BDC có tỷ suất lợi nhuận gộp yếu và định giá của nó ngụ ý lợi suất dòng tiền tự do kém, đây là những yếu tố cần xem xét khi đánh giá sức khỏe tài chính của công ty.

Từ quan điểm hiệu suất, Kayne Anderson BDC có vốn hóa thị trường là 1,15 tỷ đô la và đang giao dịch gần mức cao nhất trong 52 tuần, ở mức 98,3% mức đỉnh này, với giá đóng cửa trước đó là 16,15 đô la. Mặc dù tổng lợi nhuận giá âm nhẹ trong các khung thời gian khác nhau, bao gồm tuần, tháng trước và từ đầu năm đến nay, tất cả đều ở mức -0,92%, hồ sơ lợi nhuận ổn định của công ty và tỷ suất cổ tức cạnh tranh vẫn là điểm quan tâm chính của các nhà đầu tư.

Đối với những người muốn tìm hiểu sâu hơn, có những Mẹo InvestingPro bổ sung có sẵn có thể cung cấp thêm thông tin cho các quyết định đầu tư. Sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24, các nhà đầu tư có thể được giảm thêm 10% cho đăng ký Pro và Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần để truy cập những thông tin chi tiết có giá trị này.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.