Vào thứ Sáu, Deutsche Bank đã điều chỉnh triển vọng đối với cổ phiếu Warner Brothers Discovery (NASDAQ: WBD), giảm mục tiêu giá từ $ 18.00 xuống $ 16.00 trong khi vẫn xác nhận xếp hạng Mua cho cổ phiếu của công ty truyền thông. Việc điều chỉnh theo sau thu nhập quý đầu tiên của Warner, không đạt được kỳ vọng, khiến nhà phân tích phải điều chỉnh giảm ước tính.
Nhà phân tích của công ty đã trích dẫn mức giảm dự báo EBITDA hợp nhất khoảng 400 triệu USD, tương đương 4%, cho cả năm 2024 và 2025. Hơn nữa, ước tính cho dòng tiền tự do đòn bẩy (LFCF) đã giảm khoảng 100 triệu đô la cho năm 2024 và 300 triệu đô la cho năm 2025. Bất chấp những điều chỉnh này, dòng tiền tự do (FCF) của năm 2024 ít bị ảnh hưởng hơn do hoạt động tốt hơn dự kiến trong quý đầu tiên.
Báo cáo cho thấy rằng khi năm 2024 tiến triển, có thể sẽ trở nên rõ ràng rằng Warner đang đi đúng hướng để tăng EBITDA vào năm 2025. Sự tăng trưởng tiềm năng này dự kiến sẽ dẫn đến việc đánh giá lại tích cực bội số cổ phiếu của công ty.
Mục tiêu giá cổ phiếu mới là 16,00 đô la dựa trên lợi suất dòng tiền tự do không đòn bẩy (UFCF) dự kiến 10,7% và bội số 6,6 lần của EBITDA dự kiến năm 2025. Để so sánh, giá cổ phiếu hiện tại phản ánh lợi suất UFCF ước tính năm 2024 là 11,8% và bội số gấp 5,9 lần EBITDA ước tính năm 2024.
Hiệu suất và triển vọng tương lai của Warner Brothers Discovery vẫn là tâm điểm của các nhà đầu tư khi công ty điều hướng bối cảnh cạnh tranh của ngành truyền thông, với mục tiêu giá được điều chỉnh phản ánh một cái nhìn thận trọng nhưng lạc quan về quỹ đạo tài chính của nó.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Khi các nhà đầu tư tiêu hóa phân tích mới nhất từ Deutsche Bank trên Warner Brothers Discovery (NASDAQ: WBD), điều đáng chú ý là công ty hiện đang giao dịch ở mức giá thấp / bội số sách là 0,44, điều này có thể báo hiệu sự định giá thấp tài sản của mình so với giá thị trường. Điều này phù hợp với quan điểm lạc quan của nhà phân tích bất chấp những điều chỉnh giảm gần đây.
Hơn nữa, việc định giá ngụ ý lợi suất dòng tiền tự do mạnh mẽ, phù hợp với kỳ vọng của Deutsche Bank về việc đánh giá lại tích cực bội số cổ phiếu của công ty dựa trên tăng trưởng EBITDA dự kiến.
Mặc dù công ty dự kiến không có lãi trong năm nay và chưa trả cổ tức cho cổ đông, nhưng mức tăng trưởng doanh thu mạnh mẽ 22,19% trong mười hai tháng qua tính đến quý 1 năm 2023 cho thấy sự mở rộng kinh doanh đáng kể. Tuy nhiên, các nhà đầu tư nên xem xét rằng công ty hoạt động với mức nợ vừa phải và đã trải qua tổng lợi nhuận giá 29,35% từ đầu năm đến nay, phản ánh tâm lý hiện tại của thị trường.
Đối với những người muốn tìm hiểu sâu hơn về tài chính và triển vọng tương lai của Warner Brothers Discovery, có thêm các mẹo InvestingPro có sẵn, có thể cung cấp thêm thông tin cho các quyết định đầu tư. Để truy cập những thông tin chi tiết này, hãy truy cập InvestingPro và cân nhắc sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24 để được giảm thêm 10% cho đăng ký Pro và Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần. Với 6 InvestingPro Tips có sẵn, các nhà đầu tư có thể hiểu toàn diện hơn về vị thế và tiềm năng của công ty trong ngành công nghiệp giải trí năng động.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.