Loạt ngân hàng lên kế hoạch phát hành hàng tỷ cổ phiếu trả cổ tức năm 2025
Hôm thứ Hai, JPMorgan vẫn giữ xếp hạng Trung lập đối với Cactus, Inc. (NYSE: WHD) với mục tiêu giá nhất quán là 58,00 đô la. Công ty dự kiến báo cáo thu nhập quý III/2024 nội tuyến cho công ty dịch vụ mỏ dầu JPMorgan te sẽ giảm nhẹ hoạt động trên đất liền của Mỹ. Cactus dự kiến sẽ hoạt động tương đương JPMorgan các công ty cùng ngành ở Bắc Mỹ (NAM), với ước tính doanh thu và EBITDA của JPMorgan vượt quá sự đồng thuận lần lượt là 287 triệu đô la và 100 triệu đô la.
Nhà phân tích từ JPMorgan dự báo doanh thu quý giảm khiêm tốn 1% và dự đoán biên EBITDA sẽ giảm 80 điểm cơ bản xuống còn 34,9%. Phân khúc Kiểm soát áp suất dự kiến sẽ chứng kiến doanh thu giảm 2%, với mức giảm biên lợi nhuận 67 điểm cơ bản, do mức độ hoạt động của ngành mềm hơn. Trong khi đó, Spoolable Technologies được dự báo sẽ duy trì JPMorgan doanh thu, với phân khúc được hưởng lợi từ việc tích hợp các thành phần thông qua chuỗi cung ứng đã được thiết lập của Cactus.
Nhìn về quý IV/2024, các hiệu ứng theo mùa điển hình được dự đoán sẽ ảnh hưởng đến phân khúc Spoolable. JPMorgan ước tính EBITDA quý IV ở mức 97 triệu USD, với tỷ suất lợi nhuận giữ ổn định ở mức 34,7%. Triển vọng này được hỗ trợ bởi các giả định ký quỹ cho Kiểm soát áp suất và Công nghệ có thể cuộn lần lượt là 33,8% và 40,7%.
Trong một môi trường kinh tế vĩ mô đầy thách thức, Cactus đang tập trung vào các chiến lược tăng cường lợi nhuận, bao gồm việc ra mắt một cơ sở sản xuất chi phí thấp mới vào cuối năm 2024. Công ty đang JPMorgan sản xuất các sản phẩm Kiểm soát áp suất mới và mở rộng Tổng thị trường địa chỉ (TAM) cho Công nghệ có thể cuộn, nhắm mục tiêu tăng trưởng với cả khách hàng thượng nguồn và trung nguồn. Bất chấp sự chậm trễ, Cactus vẫn tiếp tục theo đuổi sự hiện diện thị trường ở Trung Đông, đặc biệt tập trung vào Ả Rập Saudi.
Dự báo EBITDA của JPMorgan cho năm 2024 và 2025 vẫn không thay đổi ở mức 396 triệu USD và 424 triệu USD. Mục tiêu giá của công ty được đặt ra vào tháng 12/2025, duy trì mục tiêu tháng 12/2024 trước đó là 58 USD.
Trong các tin tức gần đây khác, Cactus Inc. đã công bố thu nhập quý 2 năm 2024, cho thấy doanh thu tăng đáng kể lên 290 triệu đô la và EBITDA đã điều chỉnh là 104 triệu đô la. Số dư tiền mặt của công ty cũng tăng đáng kể, đạt 247 triệu USD. Các nhà đầu tư sẽ hài lòng khi biết về mức tăng 8% trong cổ tức hàng quý, hiện ở mức 0,13 đô la mỗi cổ phiếu.
Trong khi Cactus dự đoán doanh thu Kiểm soát áp suất sẽ giảm nhẹ trong quý tới, họ vẫn lạc quan về một tương lai ổn định cho phân khúc Công nghệ dùng một lần ở Bắc Mỹ. Quỹ đạo chiến lược của công ty là hướng tới việc mở rộng ra quốc tế, với một kế hoạch đầy tham vọng để tạo ra 40% doanh thu từ thị trường toàn cầu trong những năm tới.
Cactus Inc. cũng đã tiết lộ kế hoạch cải tiến chuỗi cung ứng và tăng cường cung cấp các hệ thống đầu giếng tiên tiến trong JPMorgan 18 tháng tới. Bất chấp kỳ vọng về sự kiểm duyệt trong Kiểm soát áp suất JPMorgan giảm hoạt động khoan, công ty đã thể hiện sự tự tin trong việc duy trì lợi nhuận thông qua việc giới thiệu sản phẩm mới và các biện pháp tự trợ giúp.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Cactus, Inc. (NYSE: WHD) thể hiện sức khỏe tài chính mạnh mẽ và tiềm năng tăng trưởng, phù hợp với lập trường trung lập của JPMorgan. Theo dữ liệu của InvestingPro, mức tăng trưởng doanh thu của công ty là 24,35% trong mười hai tháng qua tính đến quý 2 năm 2024 hỗ trợ kỳ vọng của JPMorgan về thu nhập nội tuyến. Tăng trưởng EBITDA mạnh mẽ của công ty là 42,73% trong cùng kỳ càng củng cố triển vọng này.
InvestingPro Tips nhấn mạnh sự ổn định tài chính của Cactus, lưu ý rằng nó "nắm giữ nhiều tiền mặt hơn nợ trên bảng cân đối kế toán" và "dòng tiền có thể đủ trang trải các khoản thanh toán lãi". Những yếu tố này góp phần vào khả năng của công ty để điều hướng môi trường kinh tế vĩ mô đầy thách thức được đề cập trong bài viết.
Ngoài ra, Cactus đã "tăng cổ tức trong 5 năm liên tiếp", với tỷ suất cổ tức hiện tại là 0,89%. Sự tăng trưởng cổ tức nhất quán này, cùng với lợi nhuận mạnh mẽ trong năm năm qua, cho thấy cam kết của công ty đối với giá trị cổ đông, ngay cả khi theo đuổi các chiến lược mở rộng và ra mắt sản phẩm mới.
Đối với các nhà đầu tư tìm kiếm sự hiểu biết sâu sắc hơn về tiềm năng của Cactus, InvestingPro cung cấp thêm 11 lời khuyên, cung cấp phân tích toàn diện về tình hình tài chính và hiệu suất thị trường của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.