Hôm thứ Tư, Deutsche Bank đã sửa đổi mục tiêu giá cổ phiếu của mình cho Sun Country Airlines Holdings (NASDAQ: SNCY) lên 18 đô la từ 20 đô la trước đó, trong khi vẫn xác nhận cổ phiếu với xếp hạng Mua. Sự điều chỉnh này diễn ra sau khi Sun Country công bố tỷ suất lợi nhuận hoạt động trong quý 3, là 18,2%, đánh dấu giai đoạn mạnh nhất theo mùa của hãng hàng không.
Tuy nhiên, dự báo cho quý tháng 6 cho thấy phạm vi biên lợi nhuận hoạt động thấp hơn đáng kể từ 4% đến 7%, thấp hơn kỳ vọng, khiến cổ phiếu của hãng hàng không giảm 12,4% vào ngày công bố.
Nhà phân tích từ Deutsche Bank cho rằng triển vọng đáng thất vọng trong quý tháng 6 là do việc mở rộng công suất đầy tham vọng của Sun Country vào thời điểm những hạn chế về nhân sự đã giảm bớt, dự kiến tăng khoảng 19% số dặm chỗ ngồi có sẵn theo lịch trình (ASM).
Hãng cũng phải đối mặt với sự cạnh tranh ngày càng cao tại các thị trường trọng điểm, điều này đã góp phần vào tình trạng dư cung công suất, đặc biệt là trong thời gian thấp điểm vào tháng Tư và tháng Năm. Tuy nhiên, triển vọng cho tháng Sáu và tháng Bảy có vẻ hứa hẹn hơn.
Việc thị trường không hấp thụ công suất tăng thêm như dự đoán đã dẫn đến những thách thức về doanh thu cho Sun Country. Tình trạng dư cung, cùng với thời điểm lễ Phục sinh, ảnh hưởng xấu đến doanh thu khoảng 3 triệu đô la trong tháng Tư, dự kiến sẽ dẫn đến sự sụt giảm liên tiếp trong dòng hàng đầu khoảng 17% trong quý tháng Sáu. Nhà phân tích dự đoán tổng doanh thu là 264 triệu đô la, phản ánh mức tăng khiêm tốn hàng năm là 1,1%.
Trước những diễn biến này, Deutsche Bank đã hạ ước tính thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) quý 6 cho Sun Country từ 0,40 USD xuống 0,12 USD, thấp hơn EPS đồng thuận của Bloomberg là 0,30 USD.
Bản sửa đổi này có tính đến mức tăng trưởng doanh thu thấp hơn dự kiến — trước đây được dự báo là 299 triệu đô la — và được bù đắp một phần bằng chi phí giảm. Nhà phân tích kỳ vọng biên lợi nhuận hoạt động quý 6 sẽ vào khoảng 5,7%, với biên lợi nhuận trước thuế là 3,3%.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Khi các nhà đầu tư tiêu hóa các bản cập nhật mới nhất từ Sun Country Airlines Holdings, dữ liệu thời gian thực từ InvestingPro cung cấp thêm bối cảnh cho sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty. Theo InvestingPro, vốn hóa thị trường của Sun Country ở mức 648,76 triệu USD, thể hiện quy mô của công ty trong ngành hàng không.
Bất chấp những biến động giá gần đây, hãng hàng không đang giao dịch với tỷ lệ P/E được điều chỉnh thấp là 9,38 trong mười hai tháng qua tính đến quý 1 năm 2024, cho thấy khả năng định giá thấp so với tăng trưởng thu nhập ngắn hạn. Tỷ lệ PEG, đo lường giá của một cổ phiếu so với tốc độ tăng trưởng thu nhập của nó, cũng thấp đáng chú ý ở mức 0,23, cho thấy cổ phiếu có thể bị định giá thấp dựa trên tăng trưởng thu nhập dự kiến.
Từ quan điểm hiệu suất, Sun Country đã đạt mức tăng trưởng doanh thu 10,91% trong mười hai tháng qua tính đến quý 1 năm 2024, bất chấp những thách thức gần đây, báo hiệu một công ty đang mở rộng dòng tài chính hàng đầu. Tuy nhiên, cổ phiếu của hãng hàng không đã phải đối mặt với sự biến động, với tổng lợi nhuận giá trong 1 tuần là -8,74%, phản ánh phản ứng của thị trường đối với hướng dẫn sửa đổi và lo ngại về ký quỹ hoạt động.
Mẹo InvestingPro nêu bật một số yếu tố có thể ảnh hưởng đến quyết định của nhà đầu tư. Sáng kiến mua lại cổ phần tích cực của ban lãnh đạo có thể là một dấu hiệu của niềm tin vào giá trị của công ty, trong khi thực tế là hai nhà phân tích đã điều chỉnh thu nhập của họ lên trong giai đoạn sắp tới cho thấy sự lạc quan về lợi nhuận trong tương lai của Sun Country. Hơn nữa, cổ phiếu đang giao dịch gần mức thấp nhất trong 52 tuần, điều này có thể mang lại cơ hội mua cho một số nhà đầu tư.
Đối với những người quan tâm đến phân tích sâu hơn, InvestingPro cung cấp nhiều mẹo hơn có thể giúp đưa ra quyết định đầu tư sáng suốt hơn. Người đăng ký có thể truy cập những thông tin chi tiết này và sử dụng mã phiếu giảm giá đặc biệt PRONEWS24 để được giảm thêm 10% cho đăng ký Pro và Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần. Hiện tại, có 11 Mẹo InvestingPro bổ sung có sẵn cho Sun Country Airlines Holdings, có thể được tìm thấy tại https://www.investing.com/pro/SNCY.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.