BofA Securities nhận thấy rủi ro giảm giá đối với cổ phiếu ZIM bất chấp ước tính tăng

Hôm thứ Tư, BofA Securities đã điều chỉnh triển vọng của mình đối với cổ phiếu ZIM Integrated Shipping Services (NYSE: ZIM), tăng mục tiêu giá lên 13,70 đô la từ mức 12,20 đô la trước đó, trong khi vẫn duy trì xếp hạng Kém hiệu quả. Bản sửa đổi này tuân theo hướng dẫn tài chính được nâng lên của công ty vận tải biển cho năm tài chính 2024, với lý do giá cước vận tải dự kiến sẽ tăng.

ZIM Integrated Shipping đã cập nhật dự báo EBITDA đã điều chỉnh cho năm tài chính 24 lên phạm vi từ 2,6 tỷ đô la đến 3,0 tỷ đô la, với kỳ vọng EBIT được điều chỉnh từ 1,45 tỷ đô la đến 1,85 tỷ đô la. Công ty cho rằng sự điều chỉnh tích cực này là do giá cước vận tải dự kiến cao hơn.

Theo đó, BofA Securities đã nâng ước tính của riêng mình cho EBITDA năm 2024 của ZIM thêm 35% lên 3,0 tỷ USD và EBIT lên 1,85 tỷ USD, cả hai đều ở mức cao hơn trong hướng dẫn của công ty.

Đánh giá cập nhật của công ty dựa trên mức tăng giá cước vận tải thực hiện dự kiến trong nửa cuối năm, hiện dự kiến sẽ tăng 65% so với cùng kỳ năm ngoái so với ước tính 40% trước đó. Ngoài ra, BofA Securities đã giảm dự báo chi phí cho ZIM.

Công ty vận tải biển dự đoán EBITDA sẽ mạnh hơn trong nửa cuối năm nay, vì giá cước giao ngay có thể sẽ được hưởng lợi từ nhu cầu tăng, cũng như áp lực công suất liên tục do sự gián đoạn ở Sea đỏ, tắc nghẽn cảng và thiếu thiết bị.

Mặc dù mục tiêu giá cao hơn, phân tích của BofA Securities cho thấy mức giảm tiềm năng là 30% so với mục tiêu giá mới, dẫn đến việc tái khẳng định xếp hạng Underperform. Lập trường của công ty phản ánh sự thận trọng bất chấp các dự báo tài chính lạc quan của ZIM và những điều chỉnh được thực hiện đối với kỳ vọng p ZIM Integrated Shipping Services ed.

Trong các tin tức gần đây khác, ZIM Integrated Shipping Services đã báo cáo sự tăng trưởng đáng chú ý trong kết quả quý 2 năm 2024, với thu nhập ròng là 373 triệu đô la và doanh thu là 1,9 tỷ đô la. EBITDA điều chỉnh của công ty đạt 766 triệu USD, đánh dấu hiệu quả tài chính mạnh mẽ.

Một sự phát triển đáng kể là quyết định của công ty nâng hướng dẫn cả năm, hiện dự kiến EBITDA điều chỉnh sẽ nằm trong khoảng từ 2,6 tỷ đô la đến 3 tỷ đô la và EBIT điều chỉnh dao động từ 1,45 tỷ đô la đến 1,85 tỷ đô la.

Điều này xảy ra sau khi khối lượng kỷ lục 952.000 TEU trong quý 2, cho thấy mức tăng trưởng hai con số vượt qua mức trung bình của thị trường container toàn cầu. Những phát triển gần đây cũng bao gồm việc bổ sung 38 tàu container đóng mới vào đội tàu của ZIM, bao gồm các tàu chạy bằng LNG và đầu tư vào CarbonBlue và các công ty khởi nghiệp thương mại điện tử.

Bất chấp những hạn chế về nguồn cung đang diễn ra và tắc nghẽn cảng, ZIM dự đoán nửa cuối năm 2024 sẽ mạnh mẽ hơn. Tuy nhiên ZIM Integrated Shipping Services việc chi trả cổ tức 50% vào cuối năm sẽ phụ thuộc vào điều kiện thị trường và dự báo.

Thông tin chi tiết về InvestingPro

Khi ZIM Integrated Shipping Services thu hút sự chú ý với hướng dẫn tài chính sửa đổi và mục tiêu giá cập nhật của BofA Securities, dữ liệu thời gian thực từ InvestingPro cung cấp thêm bối cảnh cho các nhà đầu tư. Vốn hóa thị trường của ZIM đứng ở mức 2,4 tỷ USD, cho thấy sự hiện diện đáng kể của nó trong ngành vận tải biển. Trong khi công ty đã trải qua sự sụt giảm tăng trưởng doanh thu 26,26% trong mười hai tháng qua tính đến quý 2 năm 2024, tăng trưởng doanh thu hàng quý cho thấy mức tăng mạnh mẽ 47,57% trong quý 2 năm 2024, báo hiệu tiềm năng phục hồi và tăng trưởng trong thời gian tới.

InvestingPro Tips nhấn mạnh rằng các nhà phân tích kỳ vọng ZIM sẽ có lãi trong năm nay với tăng trưởng thu nhập ròng được dự đoán. Điều này phù hợp với dự báo của chính công ty về giá cước vận tải tăng, góp phần mang lại thu nhập cao hơn. Ngoài ra, ZIM trả cổ tức đáng kể cho các cổ đông, với tỷ suất cổ tức đáng chú ý là 18,62% theo dữ liệu được cung cấp, có thể thu hút các nhà đầu tư tập trung vào thu nhập. Tuy nhiên, điều đáng chú ý là sự biến động giá cao của công ty, bằng chứng là biến động giá gần đây, bao gồm 62 ZIM Integrated Shipping Services n, có thể cho thấy cả cơ hội và rủi ro cho các nhà giao dịch.

Đối với những người quan tâm đến phân tích sâu hơn, có các Mẹo InvestingPro bổ sung có sẵn có thể cung cấp thêm thông tin cho các quyết định đầu tư liên quan đến Dịch vụ vận chuyển tích hợp ZIM. Những mẹo và số liệu thời gian thực này có thể được truy cập thông qua nền tảng của InvestingPro .

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.