Giá vàng mất đà: Khả năng rơi về mốc 3.000 USD/ounce?
Investing.com - UBS đã nâng mục tiêu giá đối với Constellation Brands (NYSE:STZ) lên 205,00 USD từ 195,00 USD vào hôm thứ Năm, đồng thời duy trì khuyến nghị Mua, mặc dù công ty báo cáo kết quả quý đầu tiên thấp hơn dự kiến. Theo dữ liệu của InvestingPro, cổ phiếu đã thể hiện sự kiên cường với mức tăng 7,8% trong tuần qua, mặc dù vẫn thấp hơn khoảng 29% so với mức cùng kỳ năm ngoái.
Constellation Brands báo cáo thu nhập trên mỗi cổ phiếu quý đầu tiên đạt 3,22 USD, không đạt kỳ vọng của Phố Wall do tăng trưởng doanh số hữu cơ yếu hơn trong bối cảnh ngành bia suy giảm, những khó khăn kinh tế vĩ mô đang diễn ra, và sự sụt giảm khối lượng ở các thương hiệu chủ chốt. Công ty duy trì biên lợi nhuận gộp vững chắc ở mức 51,7%, mặc dù dữ liệu của InvestingPro cho thấy tám nhà phân tích gần đây đã điều chỉnh giảm kỳ vọng thu nhập của họ.
Mặc dù có quý đáng thất vọng, Constellation vẫn duy trì hướng dẫn cho năm tài chính 2026 trên tất cả các chỉ số, ngay cả sau khi tính đến tác động gia tăng 20 triệu USD liên quan đến thuế quan, cho thấy năm đang diễn ra như công ty dự đoán. Những điểm mạnh đáng chú ý bao gồm chương trình mua lại cổ phiếu tích cực của ban lãnh đạo và thành tích 10 năm tăng cổ tức liên tiếp, với tỷ suất cổ tức hiện tại là 2,35%.
UBS lưu ý rằng mặc dù cổ phiếu của Constellation tăng khoảng 4% sau báo cáo thu nhập, các nhà đầu tư có thể vẫn hoài nghi về khả năng chuyển biến trong xu hướng bia và có thể áp dụng cách tiếp cận chờ đợi và quan sát, đặc biệt vì "các so sánh dễ dàng" trong các danh mục hàng tiêu dùng đóng gói khác không phải lúc nào cũng dẫn đến xu hướng tăng trưởng cải thiện trong năm qua.
Công ty đầu tư vẫn nhìn thấy con đường dẫn đến tăng trưởng doanh thu ở mức thấp một chữ số và tăng trưởng lợi nhuận ở mức trung bình một chữ số trong dài hạn cho Constellation, với cổ phiếu giao dịch ở mức khoảng 13,5 lần ước tính thu nhập trên mỗi cổ phiếu trong 12 tháng tới đã điều chỉnh của UBS, cho thấy hồ sơ rủi ro/phần thưởng thuận lợi từ mức hiện tại.
Trong các tin tức gần đây khác, Constellation Brands đã báo cáo thu nhập quý đầu tiên cho năm tài chính 2026, cho thấy thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) là 3,22 USD và doanh thu là 2,52 tỷ USD, cả hai đều không đạt kỳ vọng của các nhà phân tích. EPS thấp hơn mức dự kiến 3,41 USD, trong khi doanh thu thấp hơn một chút so với dự báo 2,56 tỷ USD. Mặc dù những thiếu sót này, công ty vẫn duy trì hướng dẫn cả năm, cho thấy sự tự tin vào hiệu suất tương lai. Các nhà phân tích tại RBC Capital tái khẳng định xếp hạng Vượt trội với mục tiêu giá 233 USD, bày tỏ sự lạc quan về triển vọng tăng trưởng ngắn hạn của công ty. Goldman Sachs cũng duy trì xếp hạng Mua với mục tiêu giá 225 USD, lưu ý rằng cổ phiếu giao dịch ở mức chiết khấu so với các đối thủ trong ngành. Trong khi đó, BofA Securities đã nâng mục tiêu giá lên 182 USD từ 180 USD trong khi giữ xếp hạng Trung lập, điều chỉnh ước tính EPS cả năm tăng lên. Ban lãnh đạo của Constellation Brands vẫn tập trung vào việc quản lý các thách thức kinh tế vĩ mô và tận dụng các sản phẩm mới ra mắt để thúc đẩy tăng trưởng.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.