UBS duy trì xếp hạng mua cổ phiếu NVIDIA, mục tiêu 185 USD

Thứ tư

Các nhà phân tích của UBS đã tái khẳng định xếp hạng Mua và mục tiêu giá 185,00 đô la cho cổ phiếu NVIDIA (NASDAQ: NVDA). Nhà phân tích của công ty, Timothy Arcuri, đã cung cấp thông tin chi tiết về bài thuyết trình gần đây của NVIDIA, tập trung vào nhu cầu điện toán và khả năng mở rộng quy mô của công ty.

Arcuri nhấn mạnh rằng NVIDIA đã giải quyết hiệu quả những lo ngại về khả năng chậm lại nhu cầu điện toán và mở rộng quy mô. Ông chỉ ra ba lĩnh vực tranh luận chính nảy sinh từ bài thuyết trình. Vấn đề gây tranh cãi nhất bắt nguồn từ một slide so sánh các lô hàng đơn vị với bốn nhà cung cấp dịch vụ đám mây (CSP) hàng đầu của Hoa Kỳ cho các sản phẩm Hopper và Blackwell của NVIDIA. Dữ liệu cho thấy những khách hàng này chiếm khoảng 40% tổng số đơn vị vào năm ngoái. Vị thế thị trường mạnh mẽ này được phản ánh trong các chỉ số tài chính ấn tượng của NVIDIA, với InvestingPro cho thấy mức tăng trưởng doanh thu đáng chú ý 114% và tỷ suất lợi nhuận gộp 75% trong mười hai tháng qua.

Sau khi thảo luận thêm với NVIDIA, người ta đã làm rõ rằng các số liệu của Blackwell là dấu hiệu của các lô hàng hiện đang được xử lý, mà Arcuri giải thích là gần tương đương với công ty tồn đọng, kéo dài đến quý thứ ba của năm nay. Xem xét một hỗn hợp doanh số bán hàng tương tự và trừ đi ước tính 100.000 đơn vị được vận chuyển đến các CSP này trong tháng Giêng, nhà phân tích ước tính rằng tổng số đơn vị Blackwell có thể nằm trong khoảng 4,2 triệu từ quý tài chính đầu tiên (tháng 4) đến quý tài chính thứ ba (tháng 10) năm nay.

Phân tích của Arcuri cung cấp cho các nhà đầu tư một bức tranh rõ ràng hơn về hiệu suất và kỳ vọng của NVIDIA trong những tháng tới. Việc nhà phân tích nhắc lại xếp hạng Mua và mục tiêu giá cho thấy sự tin tưởng vào vị trí thị trường và triển vọng tương lai của NVIDIA.

Hiệu suất cổ phiếu của NVIDIA sẽ tiếp tục được các nhà đầu tư theo dõi chặt chẽ khi công ty tiến bộ trong năm tài chính của mình, đặc biệt chú ý đến việc áp dụng và vận chuyển các đơn vị Blackwell của mình cho các CSP lớn. Với vốn hóa thị trường 2,85 nghìn tỷ USD và các chỉ số sức khỏe tài chính mạnh mẽ, NVIDIA vẫn là một nhân tố quan trọng trong ngành công nghiệp bán dẫn. Để hiểu sâu hơn về định giá và triển vọng tăng trưởng của NVIDIA, các nhà đầu tư có thể truy cập phân tích toàn diện và hơn 20 ProTips bổ sung thông qua các báo cáo nghiên cứu chi tiết của InvestingPro.

Trong một tin tức gần đây khác, NVIDIA đã thu hút sự chú ý sau Hội nghị Công nghệ GPU (GTC) với một số thông báo quan trọng. Công ty đã giới thiệu các nền tảng Blackwell Ultra (GB300) và Vera Rubin, dự kiến sẽ nâng cao hiệu suất trong các ứng dụng AI. Trong GTC, NVIDIA cũng đã ra mắt Isaac GR00T N1, một mô hình mã nguồn mở dành cho robot hình người, có thể đẩy nhanh việc áp dụng thị trường bằng cách cải thiện hiệu quả đào tạo mô hình AI. Các nhà phân tích đã phản ứng với những diễn biến này với các xếp hạng trái chiều: HSBC duy trì xếp hạng Mua với mục tiêu 175 đô la, KeyBanc giữ xếp hạng Tăng Tỷ Trọng với mục tiêu 190 đô la, Stifel nhắc lại xếp hạng Mua với mục tiêu 180 đô la và Cantor Fitzgerald giữ xếp hạng Trung lập với mục tiêu 200 đô la.

Giám đốc điều hành của NVIDIA, Jensen Huang, đã nhấn mạnh những tiến bộ trong cơ sở hạ tầng AI, bao gồm việc giới thiệu phần mềm Dynamo và các sản phẩm phần cứng mới như DGX Spark và DGX Station PC. Những đổi mới này nhằm mục đích tối ưu hóa các mô hình suy luận AI và nâng cao tốc độ truyền dữ liệu. Ngoài ra, sự hợp tác của NVIDIA với General Motors về các phương tiện thế hệ tiếp theo và tập trung vào thị trường AI robot báo hiệu các lĩnh vực tăng trưởng tiềm năng bên ngoài các trung tâm dữ liệu. Các nhà phân tích đã ghi nhận tầm quan trọng chiến lược của các sáng kiến này, với các công ty như KeyBanc nhấn mạnh sự dẫn đầu của NVIDIA về hiệu suất AI.

Nhìn chung, các thông báo gần đây và lộ trình chiến lược của NVIDIA đã củng cố vị thế của mình trong lĩnh vực AI, tập trung vào cả tiến bộ phần cứng và phần mềm. Những nỗ lực của công ty trong việc tích hợp phần cứng hàng đầu với phần mềm như ngăn xếp Dynamo dự kiến sẽ tăng đáng kể khả năng suy luận AI. Trong khi một số nhà phân tích bày tỏ sự thận trọng về điều kiện thị trường, những người khác vẫn lạc quan về triển vọng của NVIDIA, nhấn mạnh tiềm năng của công ty trong việc tận dụng nhu cầu ngày càng tăng đối với AI và cơ sở hạ tầng máy tính.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.