Truist Securities hạ mục tiêu giá cổ phiếu Easterly Government Properties

Vào hôm thứ Ba, các nhà phân tích của Truist Securities đã điều chỉnh triển vọng cho Easterly Government Properties (NYSE: DEA), hạ mục tiêu giá xuống còn 25 USD từ 30 USD trong khi vẫn duy trì xếp hạng Nắm giữ. Hiện đang giao dịch ở mức 23 USD, phân tích của InvestingPro cho thấy cổ phiếu này đang được định giá thấp, với các mục tiêu của nhà phân tích dao động từ 21 USD đến 25 USD. Sự điều chỉnh này phản ánh kết hợp của nhiều yếu tố bao gồm dòng tiền chiết khấu 31,46 USD, giả định chiết khấu 43% so với giá trị tài sản ròng (NAV) dự kiến cho năm tới, và hệ số 7,5 lần quỹ từ hoạt động (FFOps) ước tính năm 2026.

Các nhà phân tích giả định rằng Easterly Government Properties sẽ giữ danh mục hoạt động của mình gần như được cho thuê đầy đủ. Với tỷ lệ thanh toán hiện tại lành mạnh ở mức 1,48 và tăng trưởng doanh thu 6,82% trong mười hai tháng qua, mô hình của họ dự đoán 140 triệu USD trong các thương vụ mua lại trong suốt năm 2025, mà không có kế hoạch thanh lý nào. Ngoài ra, mô hình bao gồm giả định phát hành 5 triệu USD vốn cổ phần trong quý hai năm 2025.

Truist Securities đã điều chỉnh ước tính quỹ từ hoạt động (FFO) năm 2025 xuống còn 2,93 USD mỗi cổ phiếu, giảm từ 3,00 USD mỗi cổ phiếu. Ước tính này thấp hơn một chút so với mức thấp của phạm vi hướng dẫn của ban lãnh đạo từ 2,95 USD đến 3,00 USD mỗi cổ phiếu và thấp hơn ước tính đồng thuận là 2,96 USD mỗi cổ phiếu. Sự khác biệt này được cho là do việc đưa chi phí mua lại vào mô hình của Truist, điều mà không nằm trong hướng dẫn của ban lãnh đạo. Tìm hiểu sâu hơn về sức khỏe tài chính của DEA và 6 Mẹo InvestingPro độc quyền để đưa ra quyết định đầu tư sáng suốt.

Các nhà phân tích cũng đã điều chỉnh ước tính FFO lõi của họ, loại trừ một số yếu tố như lỗ do tắt nợ và khấu hao không liên quan đến bất động sản. Ước tính FFO lõi của họ hiện là 2,96 USD mỗi cổ phiếu, giảm từ 3,02 USD mỗi cổ phiếu, thấp hơn một chút so với phạm vi hướng dẫn điều chỉnh của ban lãnh đạo từ 2,98 USD đến 3,03 USD mỗi cổ phiếu. Công ty duy trì tỷ suất cổ tức đáng chú ý ở mức 7,87%, khiến nó trở thành một lựa chọn thú vị cho các nhà đầu tư tập trung vào thu nhập.

Trong các tin tức gần đây khác, Easterly Government Properties đã báo cáo thu nhập quý một năm 2025, tiết lộ kết quả tài chính hỗn hợp. Công ty đã vượt kỳ vọng về thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) với 0,07 USD, vượt dự báo 0,06 USD, trong khi doanh thu hơi thấp hơn dự kiến ở mức 78,67 triệu USD so với 79,04 triệu USD dự kiến. Các nhà phân tích của RBC Capital đã phản ứng với những kết quả này bằng cách hạ mục tiêu giá cổ phiếu từ 27,50 USD xuống 22 USD và duy trì xếp hạng Kém hiệu quả, viện dẫn những bất ổn trong quỹ đạo thu nhập của công ty. Easterly Government Properties cũng đã thực hiện các điều chỉnh tài chính chiến lược, bao gồm chia tách cổ phiếu ngược và giảm tỷ suất cổ tức xuống khoảng 8%. Ngoài ra, công ty đã thông báo giảm đáng kể số lượng cổ phiếu được phép từ 200 triệu xuống 80 triệu, sau khi thực hiện chia tách cổ phiếu ngược một-cho-hai rưỡi. Công ty có đường ống dự án mạnh mẽ trị giá 1 tỷ USD cho các dự án tương lai và đã thực hiện các thương vụ mua lại đáng chú ý, như cơ sở 290.000 foot vuông cho chính phủ Quận Columbia thuê. Những phát triển này là một phần trong nỗ lực liên tục của Easterly nhằm tái cơ cấu vốn và tập trung vào các sáng kiến tăng trưởng dài hạn.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.