Morgan Stanley duy trì đánh giá cổ phiếu Donaldson sau kết quả trái chiều

Vào hôm thứ Ba, các nhà phân tích của Morgan Stanley đã tái khẳng định đánh giá Kém khả quan (Underweight) và duy trì mức giá mục tiêu 65,00 USD cho cổ phiếu Công ty Donaldson (NYSE: DCI), hiện đang giao dịch ở mức P/E 20,4x. Theo phân tích của InvestingPro, cổ phiếu này đang giao dịch gần với Giá trị Hợp lý, với tỷ lệ P/E cao so với tiềm năng tăng trưởng lợi nhuận ngắn hạn.

Donaldson đã báo cáo thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) quý tài chính thứ ba đạt 0,99 USD, vượt qua cả ước tính của Morgan Stanley và dự đoán chung là 0,95 USD. Kết quả hoạt động của công ty được đặc trưng bởi thu nhập trước thuế yếu hơn ở các phân khúc Giải pháp Di động và Giải pháp Công nghiệp, nhưng được bù đắp bởi kết quả mạnh mẽ hơn trong các lĩnh vực Khoa học Đời sống và Doanh nghiệp. Dữ liệu từ InvestingPro cho thấy công ty duy trì sức khỏe tài chính mạnh mẽ với biên lợi nhuận gộp 35,7% và tỷ suất lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu vững chắc ở mức 29%.

Mặc dù EPS vượt dự đoán, nhưng có những lo ngại về khoản phí giảm giá 62 triệu USD liên quan đến một số tài sản vô hình trong phân khúc Khoa học Đời sống. Khoản phí này có thể ảnh hưởng đến triển vọng tăng trưởng tương lai của phân khúc, bất chấp khả năng sinh lời được cải thiện trong quý.

Donaldson đã điều chỉnh dự báo chuyển đổi dòng tiền tự do cho năm tài chính xuống mức 80-90%, giảm so với mức trước đó là 85-95%. Sự điều chỉnh này diễn ra bất chấp việc giảm 10 triệu USD trong triển vọng chi tiêu vốn và tăng hướng dẫn EPS. Công ty cũng đã công bố kế hoạch mua lại cổ phiếu tăng tốc, nhằm mua lại 3,5%-4,0% cổ phiếu đang lưu hành, tăng từ mức trước đó là 2%-3%, và tăng cổ tức trên mỗi cổ phiếu lên 11% so với cùng kỳ năm trước. Đáng chú ý, InvestingPro nhấn mạnh rằng Donaldson đã duy trì việc chi trả cổ tức trong 55 năm liên tiếp và tăng cổ tức trong 29 năm liên tiếp, thể hiện độ tin cậy cổ tức đặc biệt.

Các nhà đầu tư dự kiến sẽ tập trung vào bình luận của ban lãnh đạo về xu hướng trong các thị trường cuối quan trọng và chiến lược để giảm thiểu các thách thức địa chính trị và thuế quan.

Trong các tin tức gần đây khác, Công ty Donaldson, Inc. đã công bố kết quả thu nhập và doanh thu quý ba ấn tượng, vượt qua kỳ vọng của các nhà phân tích. Công ty báo cáo thu nhập điều chỉnh trên mỗi cổ phiếu là 0,99 USD, vượt quá mức dự đoán 0,95 USD. Doanh thu tăng 1,3% so với cùng kỳ năm trước lên 940,1 triệu USD, cũng vượt qua mức dự báo 936,84 triệu USD. Tăng trưởng của Donaldson được thúc đẩy bởi hiệu suất mạnh mẽ trong lĩnh vực kinh doanh phụ tùng thay thế, với doanh số bán hàng sau thị trường trong phân khúc Giải pháp Di động tăng 3,3% và doanh số bán hàng Hàng không và Quốc phòng tăng vọt 27,1%. Trước những kết quả này, Donaldson đã nâng hướng dẫn thu nhập điều chỉnh trên mỗi cổ phiếu cả năm lên mức từ 3,64 USD đến 3,70 USD, cao hơn triển vọng trước đó từ 3,57 USD đến 3,67 USD. Công ty tiếp tục kỳ vọng tăng trưởng doanh số cả năm từ 1% đến 3%. Mặc dù có những phát triển tích cực này, cổ phiếu Donaldson đã trải qua một sự sụt giảm nhẹ trong giao dịch trước giờ mở cửa thị trường.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.