Hôm thứ Sáu, Needham &; Company đã điều chỉnh mục tiêu giá cổ phiếu của mình cho MACOM Technology Solutions (NASDAQ: MTSI), nhà cung cấp giải pháp bán dẫn hàng đầu, lên 150 đô la từ 120 đô la trước đó trong khi nhắc lại xếp hạng Mua đối với cổ phiếu. Quyết định của công ty theo sau kết quả tài chính gần đây của MACOM, phù hợp với kỳ vọng và bao gồm một dự báo mạnh mẽ, đặc biệt là do hiệu suất của công ty trong lĩnh vực Trung tâm dữ liệu.
Việc nâng cấp diễn ra sau khi MACOM báo cáo một quý đáp ứng dự đoán của các nhà phân tích và cung cấp một hướng dẫn mạnh mẽ, được thúc đẩy bởi hiệu suất đặc biệt của hoạt động kinh doanh Trung tâm dữ liệu. Needham nhấn mạnh một số điểm chính từ báo cáo thu nhập và hướng dẫn. Công ty hy vọng doanh thu của MACOM từ các hoạt động của Trung tâm dữ liệu sẽ tăng đáng kể khi các sản phẩm được thiết kế cho tốc độ 800G và 1.6T đạt được sức hút trên các nền tảng và ứng dụng khác nhau.
Hơn nữa, bình luận của MACOM về Quang học vật lý lớn (LPO) đáng chú ý là tích cực hơn. Công ty chỉ ra rằng các khách hàng lớn của họ đang tiến tới các giai đoạn thử nghiệm khả năng tương tác, có khả năng chuẩn bị cho việc triển khai 800G. Doanh thu từ những phát triển này được dự đoán sẽ bắt đầu đóng góp vào tài chính của công ty sớm nhất là vào năm tài chính 2025.
Mặc dù triển vọng tích cực ở một số lĩnh vực, ban lãnh đạo MACOM cũng thừa nhận sự biến động trong lĩnh vực kiến trúc Trí tuệ nhân tạo (AI). Công ty dự kiến doanh thu từ Chip tính toán AI (ACC) tại thị trường Mỹ sẽ giảm, đồng thời ghi nhận sự quan tâm ngày càng tăng từ các khách hàng quốc tế.
Nhìn về phía trước, Needham dự đoán các công nghệ quang học mới, chẳng hạn như photodetector và laser sóng liên tục (CW), trở thành những đóng góp đáng kể cho dòng doanh thu của MACOM, có khả năng sớm nhất là vào năm tài chính 2025. Mặc dù ước tính doanh thu của công ty cho MACOM đã tăng lên, nhưng chúng được cân bằng bởi chi phí hoạt động dự kiến cao hơn và quỹ đạo cải thiện biên lợi nhuận gộp (GM) chậm hơn một chút.
Mục tiêu giá sửa đổi của Needham là 150 đô la dựa trên bội số gấp 35 lần ước tính Thu nhập trên mỗi cổ phiếu không phải GAAP (NG EPS) năm dương lịch của họ cho MACOM. Sự điều chỉnh này phản ánh triển vọng tích cực về tiềm năng thu nhập trong tương lai của công ty, được củng cố bởi đường ống sản phẩm mạnh mẽ và cơ hội thị trường.
Trong một tin tức khác gần đây, MACOM Technology Solutions Holdings Inc. đã báo cáo kết quả tài chính kỷ lục cho quý tài chính thứ tư của năm 2024. Nhà cung cấp giải pháp bán dẫn đã công bố doanh thu hàng quý kỷ lục là 200,7 triệu đô la, thu nhập điều chỉnh trên mỗi cổ phiếu (EPS) là 0,73 đô la và doanh thu cả năm là 729,6 triệu đô la, dẫn đến EPS là 2,56 đô la. Năm tài chính kết thúc với lượng tồn đọng kỷ lục và dự trữ tiền mặt đáng kể.
MACOM cũng đã hoàn thành việc mua lại ENGIN-IC, tăng cường khả năng thiết kế vi sóng IC cho các ứng dụng quốc phòng. Là một phần của những phát triển gần đây, công ty dự kiến doanh thu từ 212 triệu đô la đến 218 triệu đô la và EPS đã điều chỉnh từ 0,75 đô la đến 0,81 đô la cho quý 1 tài chính năm 2025.
Về kế hoạch trong tương lai, MACOM đặt mục tiêu vượt qua tốc độ chạy doanh thu hàng năm là 1 tỷ đô la vào năm tài chính 2026 và đang tập trung vào việc nâng cao vị trí dẫn đầu về công nghệ bán dẫn của mình. Công ty cũng dự đoán tăng trưởng doanh thu tuần tự trên tất cả các thị trường cuối, đặc biệt là trong các trung tâm dữ liệu với mức tăng trưởng dự kiến 15%.
Mặc dù thừa nhận những cơn gió ngược tiềm ẩn do sự biến động theo chu kỳ của ngành công nghiệp bán dẫn, MACOM vẫn lạc quan về quỹ đạo tăng trưởng của mình.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
MACOM Technology Solutions (NASDAQ: MTSI) đã trải qua động lực đáng kể trên thị trường, phù hợp với triển vọng tăng giá của Needham &; Company. Theo dữ liệu của InvestingPro, cổ phiếu của MTSI đã cho thấy hiệu suất đáng chú ý, với tổng lợi nhuận giá 90,58% trong năm qua và lợi nhuận 37,93% trong ba tháng qua. Hiệu suất mạnh mẽ này được phản ánh trong giao dịch chứng khoán gần mức cao nhất trong 52 tuần, với mức giá hiện tại ở mức 99,19% so với đỉnh.
Các chỉ số tài chính của công ty hỗ trợ câu chuyện tăng trưởng của nó. MTSI báo cáo doanh thu 729,58 triệu đô la trong mười hai tháng qua, với mức tăng trưởng doanh thu đáng chú ý là 33,47% trong quý gần đây nhất. Điều này phù hợp với kỳ vọng của Needham về việc tăng doanh thu từ kinh doanh Trung tâm dữ liệu và các công nghệ quang học sắp tới.
InvestingPro Tips nhấn mạnh rằng 4 nhà phân tích đã điều chỉnh thu nhập của họ tăng lên trong giai đoạn sắp tới, cho thấy niềm tin ngày càng tăng vào hiệu suất trong tương lai của MACOM. Ngoài ra, công ty hoạt động với mức nợ vừa phải và có tài sản lưu động vượt quá nghĩa vụ ngắn hạn, điều này mang lại sự linh hoạt về tài chính để đầu tư vào các sáng kiến tăng trưởng được đề cập trong bài viết, chẳng hạn như các sản phẩm tốc độ 800G và 1.6T.
Điều đáng chú ý là MTSI đang giao dịch ở bội số định giá cao, bao gồm tỷ lệ P / E là 117,23 và tỷ lệ Giá / Sách là 8,92. Mặc dù các số liệu này cho thấy sự lạc quan của nhà đầu tư, nhưng chúng cũng cho thấy phần lớn tiềm năng tăng trưởng trong tương lai của công ty có thể đã được định giá.
Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm một phân tích toàn diện hơn, InvestingPro cung cấp 15 lời khuyên bổ sung cho Giải pháp Công nghệ MACOM, cung cấp sự hiểu biết sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.