Thuế quan 50% của Mỹ đẩy cà phê Brazil rẽ hướng
Vào thứ Ba, nhà phân tích Durgesh Chopra của Evercore ISI đã nâng cấp cổ phiếu Exelon Corporation (NASDAQ: EXC) từ xếp hạng 'In Line' lên 'Outperform'. Đi kèm với việc nâng cấp, mục tiêu giá cũng được tăng lên 44,00 USD từ 43,00 USD. Chopra nhấn mạnh hoạt động kém hiệu quả của Exelon vào năm 2024, ghi nhận mức tăng 9% so với mức trung bình 17% của phạm vi phủ sóng được quy định. Sự khác biệt này đã dẫn đến chiết khấu giá trên thu nhập (P/E) 12% so với ước tính thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) năm 2027 của công ty đối với Exelon. Hiện đang giao dịch với tỷ lệ P/E là 16,23x với vốn hóa thị trường là 39,61 tỷ USD, dữ liệu của InvestingPro cho thấy cổ phiếu được định giá quá cao một chút ở mức hiện tại.
Chopra chỉ ra rằng mặc dù chiết khấu là hợp lý do tốc độ tăng trưởng trung bình của Exelon là 6% và vị thế của nó như một tiện ích truyền tải và phân phối thuần túy, nhưng mức chiết khấu hiện tại được coi là quá mức. Nhà phân tích nhấn mạnh rằng quyết định lãi suất nhiều năm của Illinois được đưa ra vào tháng 12 năm 2024 mang lại sự chắc chắn đầu tư đến năm 2027, điều này được củng cố hơn nữa bởi lịch pháp lý nhẹ dự kiến cho năm 2025.
Xếp hạng được nâng cấp phản ánh niềm tin vào một kịch bản rủi ro/phần thưởng hấp dẫn cho Exelon, với tổng lợi nhuận trong trường hợp cơ bản là 16%. Nhà phân tích đã đưa ra định giá trường hợp tăng / giảm, cho thấy tiềm năng tăng 21% và giảm 5%, với giá mục tiêu tương ứng là 46 đô la và 36 đô la. Để đạt được mức giá mục tiêu 44 đô la, Evercore ISI đã mô hình hóa mức tăng trưởng EPS 6,5% trong trường hợp cơ sở của họ và áp dụng chiết khấu ~ 8% cho bội số 16 lần mục tiêu của họ.
Là chất xúc tác cho cổ phiếu, công bố thu nhập quý IV sắp tới là đáng chú ý. Dự kiến vào ngày 12 tháng 2 năm 2025, Exelon dự kiến sẽ cung cấp phạm vi hướng dẫn EPS năm 2025 cùng với kế hoạch vốn và tài chính chi tiết trong bốn năm cho giai đoạn 2025-2028. Ước tính EPS của Evercore ISI cho năm 2025 phù hợp với sự đồng thuận lần lượt là 2,62 đô la và 2,63 đô la và công ty dự đoán rằng hướng dẫn của Exelon sẽ phù hợp với các ước tính này. Với mức tăng trưởng doanh thu 9,03% trong mười hai tháng qua, các nhà đầu tư có thể truy cập phân tích tài chính chi tiết và thông tin chi tiết thông qua Báo cáo Nghiên cứu Chuyên nghiệp toàn diện có sẵn trên InvestingPro.
Trong một tin tức gần đây khác, Tập đoàn Exelon đã đạt được những bước tiến trong hiệu quả tài chính và các sáng kiến tăng trưởng chiến lược. Công ty gần đây đã báo cáo thu nhập vượt kỳ vọng, với kết quả là 0,71 đô la trên mỗi cổ phiếu so với ước tính đồng thuận là 0,67 đô la. Thu nhập này chủ yếu là do mức tăng 0,04 đô la liên quan đến thu nhập phân phối tại ComEd. Hơn nữa, ban lãnh đạo của Exelon duy trì hướng dẫn thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) cho năm 2024, dự kiến EPS trong khoảng từ 2,40 đô la đến 2,50 đô la, phù hợp với BMO và ước tính đồng thuận là 2,45 đô la.
BMO Capital, mặc dù đã giảm mục tiêu giá của Exelon xuống còn 46 đô la từ 47 đô la trước đó, vẫn giữ xếp hạng Vượt trội đối với cổ phiếu. Quyết định này cho thấy một triển vọng tích cực đối với cổ phiếu của Exelon, mặc dù mục tiêu giá đã giảm nhẹ. Mục tiêu sửa đổi dựa trên phương pháp định giá theo thị trường / tổng các bộ phận.
Ngoài hiệu quả tài chính của mình, Exelon đã công bố kế hoạch đầu tư vốn trị giá 9,7 tỷ đô la cho truyền tải điện đến năm 2027. Kế hoạch này nhằm mục đích tăng cường khả năng phục hồi của lưới điện và đáp ứng nhu cầu ngày càng tăng do điện khí hóa và biến đổi khí hậu. Một dự án truyền tải của Delmarva Power dự kiến sẽ tiết kiệm cho khách hàng gần 100 triệu đô la trong hai năm. Công ty cũng có kế hoạch phát hành vốn chủ sở hữu trị giá 1,6 tỷ đô la từ năm 2024 đến năm 2027 để hỗ trợ kế hoạch vốn 34,5 tỷ đô la. Những phát triển gần đây này nhấn mạnh cam kết của Exelon trong việc hiện đại hóa lưới điện và tăng cường khả năng phục hồi của hệ thống.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.