Evercore ISI nâng mục tiêu giá cổ phiếu Snowflake lên 232 USD

Investing.com — Vào hôm thứ Năm, Evercore ISI đã tăng mục tiêu giá đối với cổ phiếu Snowflake Inc . (NYSE:SNOW) lên 232 USD từ 200 USD, đồng thời duy trì xếp hạng Outperform cho cổ phiếu này. Hiện đang giao dịch ở mức 179,12 USD, cổ phiếu này đang ở gần mức cao nhất trong 52 tuần là 194,40 USD, với dữ liệu từ InvestingPro cho thấy các mục tiêu của các nhà phân tích dao động từ 115 USD đến 440 USD. Các nhà phân tích của công ty đã nhấn mạnh kết quả quý đầu tiên ấn tượng của Snowflake, với doanh thu sản phẩm đạt 996,8 triệu USD, tăng 26% so với cùng kỳ năm ngoái. Con số này đáng chú ý là vượt qua hướng dẫn trước đó của ban lãnh đạo là 955-960 triệu USD, dự đoán mức tăng 21-22%. Điều chỉnh cho hiệu ứng năm nhuận, tỷ lệ tăng trưởng sẽ vào khoảng 28%.

Biên lợi nhuận hoạt động của Snowflake trong quý cũng là một bất ngờ tích cực, đạt 9% so với mức dự báo 5% của ban lãnh đạo công ty. Theo dữ liệu từ InvestingPro, công ty duy trì biên lợi nhuận gộp lành mạnh ở mức 66,7% và hoạt động với mức nợ vừa phải, mặc dù chưa có lãi trên cơ sở 12 tháng gần nhất. Trong một động thái thể hiện sự tự tin giữa môi trường kinh tế vĩ mô đầy thách thức, ban lãnh đạo Snowflake đã điều chỉnh tăng dự báo doanh thu sản phẩm cho toàn năm tài chính 2026 lên 4.325 triệu USD, cho thấy mức tăng trưởng 25% so với hướng dẫn trước đó là 4.280 triệu USD, dự báo mức tăng 24%.

Báo cáo cũng ghi nhận những phát triển quan trọng, bao gồm hai khách hàng lớn đã hoãn gia hạn từ quý trước, ký hợp đồng trị giá hơn 100 triệu USD trong quý đầu tiên. Ngoài ra, các lĩnh vực như công nghệ và bán lẻ có hiệu suất mạnh mẽ, trong khi danh mục dịch vụ tài chính vẫn duy trì vị trí là lớn nhất. Tăng trưởng ở khu vực Châu Á-Thái Bình Dương đặc biệt mạnh mẽ.

Các sản phẩm của Snowflake, Snowpark và Dynamic Tables, đã vượt quá kỳ vọng nội bộ, và có sự quan tâm ngày càng tăng của khách hàng đối với Cortex. Vào ngày 3 tháng 6, trong Hội nghị người dùng Summit, Snowflake sẽ tổ chức Ngày Nhà Phân Tích, nơi dự kiến ban lãnh đạo sẽ cung cấp thông tin cập nhật về chiến lược rộng lớn hơn của công ty, đặc biệt tập trung vào trí tuệ nhân tạo và tính bền vững của tăng trưởng doanh thu.

Kết luận, các nhà phân tích của Evercore ISI tin rằng sự ổn định doanh thu của Snowflake, cùng với đòn bẩy hoạt động tiềm năng, có thể dẫn đến việc mở rộng hơn nữa hệ số của công ty. Công ty duy trì xếp hạng Outperform và đã điều chỉnh mục tiêu giá lên 232 USD, dựa trên hệ số 16x giá trị doanh nghiệp so với dự báo doanh thu năm 2026. Dựa trên phân tích Giá trị Hợp lý của InvestingPro, cổ phiếu có vẻ được định giá hợp lý ở mức hiện tại. Để có cái nhìn sâu sắc hơn về định giá và triển vọng tăng trưởng của Snowflake, bao gồm 10 ProTips bổ sung và các chỉ số tài chính toàn diện, các nhà đầu tư có thể truy cập Báo cáo Nghiên cứu Pro chi tiết có sẵn trên InvestingPro.

Trong các tin tức gần đây khác, Snowflake Inc. đã báo cáo kết quả kinh doanh quý đầu tiên mạnh mẽ vượt quá kỳ vọng của các nhà phân tích, với tổng doanh thu đạt 1,042 tỷ USD, đánh dấu mức tăng 26% so với cùng kỳ năm ngoái. Riêng doanh thu sản phẩm tăng 26,2% so với cùng kỳ năm ngoái, vượt qua cả ước tính của BTIG là 959,3 triệu USD và ước tính đồng thuận là 962,3 triệu USD, đạt 996,8 triệu USD. Hiệu suất mạnh mẽ này đã dẫn đến việc công ty nâng dự báo doanh thu sản phẩm cho năm tài chính 2026 lên 4,325 tỷ USD, tăng nhẹ so với dự báo trước đó. Các nhà phân tích từ các công ty như BTIG, Goldman Sachs, JPMorgan, Barclays, và UBS đã phản ứng tích cực, nâng mục tiêu giá của họ lên mức từ 210 USD đến 235 USD trong khi duy trì các xếp hạng thuận lợi như Buy, Conviction Buy, và Tăng Tỷ Trọng.

Trọng tâm chiến lược của công ty về trí tuệ nhân tạo và học máy, cùng với hệ sinh thái đối tác ngày càng phát triển, đã được nhấn mạnh là động lực tăng trưởng quan trọng. Sự hợp tác của Snowflake với các công ty như Anthropic và OpenAI, và sự gia tăng đáng kể trong các cam kết doanh nghiệp chiến lược, đã củng cố niềm tin của nhà đầu tư. Công ty cũng báo cáo sự gia tăng đáng kể trong các nghĩa vụ thực hiện còn lại, với tốc độ tăng trưởng tăng lên 31% từ mức 27% của quý trước.

Mặc dù có một số lo ngại về dòng tiền tự do thấp hơn kỳ vọng đồng thuận, Snowflake đã tái khẳng định mục tiêu biên dòng tiền tự do cho năm tài chính 2026 là hơn 25%. Các khoản đầu tư liên tục của công ty vào dịch vụ AI và việc khách hàng áp dụng các tính năng mới đã được xem là những chỉ báo tích cực cho hiệu suất tương lai của công ty. Các nhà phân tích từ các công ty lớn cho rằng vai trò phát triển của Snowflake như một hệ điều hành dữ liệu toàn diện có thể duy trì tốc độ tăng trưởng và duy trì biên dòng tiền tự do dẫn đầu ngành.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.