Dư nợ tín dụng vượt 17,7 triệu tỉ đồng, dự báo tăng trưởng cả năm cao nhất 15 năm
Vào thứ Ba, Goldman Sachs đã điều chỉnh xếp hạng của mình đối với Apellis Pharmaceuticals, được niêm yết trên cổ phiếu NASDAQ: APLS, từ Mua sang Trung lập và điều chỉnh giá mục tiêu lên 36,00 đô la. Theo dữ liệu của InvestingPro, giá mục tiêu này có thể thận trọng, vì phân tích Giá trị hợp lý của họ cho thấy cổ phiếu hiện đang bị định giá thấp. Công ty, với vốn hóa thị trường là 4,2 tỷ USD, duy trì tình hình tài chính vững chắc với tỷ lệ thanh toán lành mạnh là 4,36, cho thấy tính thanh khoản vững chắc.
Quyết định này dựa trên những hiểu biết sâu sắc từ các nhà lãnh đạo ý kiến chính (KOL) cho thấy một nhóm bệnh nhân nhỏ hơn để điều trị teo địa lý (GA) với Syfovre của Apellis hoặc đối thủ cạnh tranh Astellas' Izervay so với dự kiến ban đầu.
Theo các nhà phân tích, chỉ khoảng 5% đến 20% bệnh nhân GA có khả năng được điều trị bằng các loại thuốc này, một con số thấp hơn dự báo ban đầu tại thời điểm ra mắt. Ngoài ra, việc ra mắt được cho là đang tiến triển chậm do không có dữ liệu lợi ích chức năng dứt khoát, điều này dự kiến sẽ hạn chế việc áp dụng thuốc rộng rãi hơn.
Bất chấp những thách thức này, dữ liệu của InvestingPro cho thấy tăng trưởng doanh thu ấn tượng, với các nhà phân tích dự báo tăng trưởng 91% cho năm tài chính 2024, mặc dù công ty vẫn không có lợi nhuận với EBITDA -221,5 triệu đô la trong mười hai tháng qua.
Thư trả lời đầy đủ (CRL) gần đây được cấp cho Astellas, hạn chế việc sử dụng Izervay trong 12 tháng so với nhãn 24 tháng của Syfovre, có khả năng mang lại lợi ích cho thị phần của Syfovre. Tuy nhiên, có sự không chắc chắn về mức độ tác động này trong ngắn hạn. Các bác sĩ không được kỳ vọng sẽ thay đổi đáng kể thói quen kê đơn của họ trừ khi có sự phản đối từ những người trả tiền cho Izervay, cho Goldman Sachs các quy trình miễn trừ y tế.
Goldman Sachs dự đoán một giai đoạn trầm lắng hơn đối với Apellis về chất xúc tác, bên ngoài Syfovre. Công ty lưu ý dữ liệu Giai đoạn 3 gần đây cho Empaveli trong hai bệnh thận hiếm gặp, với việc nộp đơn xin thuốc mới bổ sung (sNDA) dự kiến vào đầu năm 2025, có thể đóng góp dần vào doanh thu. Trong tương lai, Ngày R&D vào mùa xuân năm 2025 sẽ cung cấp rõ ràng hơn về quy trình của công ty và dữ liệu Giai đoạn 1 hàng đầu ban đầu từ tài sản siRNA, dự kiến vào quý đầu tiên của năm 2025.
Trong một tin tức gần đây khác, Apellis Pharmaceuticals đã báo cáo nhu cầu lọ thương mại đối với thuốc SYFOVRE của mình tăng 7% trong quý III năm 2024, dẫn đến doanh thu sản phẩm ròng là 152 triệu đô la. Mặc dù doanh thu giảm nhẹ so với quý trước, công ty vẫn lạc quan về tiềm năng thị trường của SYFOVRE. Sau khi công bố kết quả quý III, Baird đã điều chỉnh triển vọng của mình đối với Apellis, giảm mục tiêu giá xuống 55 đô la từ 92 đô la trong khi vẫn duy trì xếp hạng Outperform đối với cổ phiếu.
Trong khi đó, Morgan Stanley đã bắt đầu đưa tin về Apellis, chỉ định cổ phiếu xếp hạng Equalweight với mục tiêu giá là 31,00 đô la, dựa trên thông tin chi tiết từ hơn hai chục chuyên gia về sự phát triển thị trường và bối cảnh cạnh tranh cho các liệu pháp Teo địa lý (GA). Công ty hy vọng Apellis sẽ đạt doanh thu hơn 600 triệu đô la trong khoảng hai năm sau khi ra mắt phương pháp điều trị GA, Syfovre. Tuy nhiên, tốc độ tăng trưởng trên thị trường GA được dự đoán sẽ giảm tốc.
Trước thất bại mà đối thủ cạnh tranh Astellas Pharma phải đối mặt, Piper Sandler duy trì xếp hạng Trung lập đối với cổ phiếu của Apellis với mục tiêu giá ổn định là 32,00 đô la. Cơ quan Quản lý Thực phẩm và Dược phẩm Hoa Kỳ (FDA) đã ban hành Thư phản hồi đầy đủ (CRL) cho Đơn đăng ký Thuốc mới bổ sung (sNDA) liên quan đến lịch trình liều lượng kéo dài cho thuốc Izervay của Astellas, có khả năng mang lại cho Syfovre của Apellis một lợi thế cạnh tranh trên thị trường. Đây là những phát triển gần đây của Apellis Pharmaceuticals.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.