Benchmark cắt giảm mục tiêu giá cổ phiếu Parsons xuống 90 USD từ 130 USD

Vào thứ Tư, nhà phân tích Josh Sullivan của Benchmark đã điều chỉnh mục tiêu giá cho Parsons Corp. (NYSE: PSN) xuống 90 đô la, giảm so với mục tiêu trước đó là 130 đô la, đồng thời tiếp tục khuyến nghị cổ phiếu là Mua. Cổ phiếu, hiện đang giao dịch gần mức thấp nhất trong 52 tuần là 57,22 đô la, dường như bị định giá thấp theo phân tích của InvestingPro , xác định nhiều chỉ báo tích cực mặc dù mức giảm 36% đầy thách thức trong sáu tháng qua. Sullivan nhấn mạnh rằng danh mục đầu tư của Parsons ít bị ảnh hưởng bởi các hoạt động của Bộ Quốc phòng (DOGE) so với các đối thủ cạnh tranh và công ty có một số chất xúc tác tiềm năng sắp tới. Chúng bao gồm sự phát triển trong quan hệ quốc tế và các dự án cơ sở hạ tầng, chẳng hạn như Xây dựng lại Ukraine/Nga/Gaza/LA, Quan hệ Ả Rập Xê Út/Trump, Sentinel Rebid, DOGE mở thầu mới, Vòm sắt và các vụ mua bán và sáp nhập đang diễn ra.

Việc đánh giá lại theo sau thu nhập quý IV năm 2024 của Parsons, nơi công ty báo cáo chỉ đặt một phần của chương trình phân loại trị giá 242 triệu đô la. Điều này là do tạm dừng một chương trình riêng biệt nhưng có liên quan do các tổ chức khác thực hiện. Sullivan chỉ ra rằng Parsons có một danh mục đầu tư hợp đồng lớn và đa dạng, với 3.400 hợp đồng lên tới khoảng 12 tỷ đô la tồn đọng, 44% trong số đó là ngoài liên bang. Đường ống mạnh mẽ này hỗ trợ tăng trưởng doanh thu ấn tượng 24% so với cùng kỳ năm ngoái của công ty và duy trì tỷ suất lợi nhuận gộp lành mạnh gần 21%. Để hiểu sâu hơn về sức khỏe tài chính và triển vọng tăng trưởng của Parsons, người đăng ký InvestingPro có quyền truy cập vào hơn 10 ProTips độc quyền bổ sung và phân tích toàn diện. Công ty có mức độ tiếp xúc tối thiểu với các mục tiêu DOGE tại các cơ quan liên bang lớn, cho thấy rằng việc bỏ lỡ thu nhập không phải là dấu hiệu của các vấn đề liên quan đến DOGE rộng lớn hơn.

Hơn nữa, Parsons đã hoàn thành các chương trình chuyển tiếp kế thừa có tỷ suất lợi nhuận thấp cuối cùng vào quý IV năm 2024, dẫn đến giảm EBITDA 29 triệu đô la. Bất chấp tác động tiêu cực, việc đóng cửa này dự kiến sẽ dẫn đến tỷ suất lợi nhuận cao hơn trong tương lai. Ông Sullivan cũng lưu ý rằng Parsons có vị trí tốt để hưởng lợi từ các nỗ lực hòa bình và tái thiết ở Ukraine và Gaza, tương tự như vai trò quan trọng của nó trong việc tái thiết Iraq.

Tóm lại, trong khi mục tiêu giá đã được giảm để phản ánh bội số hiện tại của ngành trong bối cảnh lo ngại về đỉnh điểm của DOGE, Sullivan tin rằng Parsons nổi bật trong nhóm ngang hàng của mình. Công ty có một số chất xúc tác sắp tới, hạn chế tiếp xúc với DOGE và có khả năng là người hưởng lợi lâu dài từ sự thay đổi của ngành theo hướng hiệu quả. Với tỷ lệ nợ trên vốn chủ sở hữu vừa phải là 0,59 và tỷ lệ PEG là 0,55, Parsons duy trì một vị thế tài chính vững chắc trong khi giao dịch ở mức định giá hấp dẫn. Khám phá phân tích chi tiết hơn và các chỉ số hướng tới tương lai trong Báo cáo Nghiên cứu Chuyên nghiệp toàn diện, chỉ có trên InvestingPro.

Trong một tin tức gần đây khác, Parsons Corporation đã báo cáo thu nhập quý IV năm 2024, không đạt kỳ vọng của các nhà phân tích. Công ty đã công bố thu nhập trên mỗi cổ phiếu là 0,78 đô la, thấp hơn 0,91 đô la dự kiến, trong khi doanh thu đạt 1,73 tỷ đô la so với dự báo là 1,76 tỷ đô la. Bất chấp kết quả hàng quý đáng thất vọng, Parsons đã đạt được doanh thu cả năm kỷ lục vượt quá 6,7 tỷ đô la và tăng trưởng đáng kể trong EBITDA điều chỉnh. Các công ty phân tích đã phản ứng với những diễn biến này bằng những điều chỉnh trái chiều đối với triển vọng của họ đối với Parsons. TD Cowen đã hạ xếp hạng cổ phiếu từ Mua xuống Giữ, cắt giảm mục tiêu giá từ 105 đô la xuống 56 đô la do lo ngại về tăng trưởng trong tương lai. Ngược lại, Jefferies và Truist Securities duy trì xếp hạng Mua, mặc dù với mục tiêu giá giảm là 85 đô la, với lý do lạc quan thận trọng về triển vọng tăng trưởng trong tương lai. KeyBanc cũng hạ mục tiêu giá xuống 76 đô la nhưng vẫn giữ xếp hạng Tăng Tỷ Trọng, cho thấy tiềm năng phục hồi khi công ty vượt qua những thách thức hiện tại. Những phát triển gần đây này phản ánh các quan điểm khác nhau về quỹ đạo tương lai của Parsons trong bối cảnh các tiết lộ tài chính và điều kiện thị trường mới nhất.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.