Thứ Tư, Cục Dự trữ Liên bang Hoa Kỳ đã công bố mức tăng lãi suất đầu tiên kể từ năm 2018 như một phần trong nỗ lực chống lại lạm phát, hiện đang ở mức cao nhất trong bốn thập kỷ .
Động thái được kỳ vọng này là lần đầu tiên trong số ít nhất sáu lần tăng lãi suất mà Fed báo hiệu sẽ thực hiện trong năm nay. Trong khi việc thắt chặt tiền tệ dường như không thể tránh khỏi khi áp lực giá cả đang làm tổn hại đến nhiều lĩnh vực của nền kinh tế, một ngân hàng trung ương diều hâu và cuộc chiến leo thang giữa Nga và Ukraine dẫn đến rủi ro tăng cao cho các nhà đầu tư cổ phiếu.
Trong bối cảnh kinh tế và địa chính trị không chắc chắn như hiện nay, các nhà đầu tư nên tránh các cổ phiếu chất lượng thấp và tập trung vào các công ty có thu nhập ổn định, dòng tiền lành mạnh và khả năng bảo vệ tỷ suất lợi nhuận của họ trong bối cảnh chi phí đầu vào cao hơn.
Hãy ghi nhớ chủ đề này, dưới đây, chúng tôi liệt kê ngắn ba cổ phiếu chất lượng cao có thể được hưởng lợi trong môi trường lãi suất cao hơn.
1. Costco
Nếu bạn đang tìm kiếm nơi ẩn náu trong môi trường kinh tế khó lường này, cổ phiếu của nhà bán lẻ khổng lồ Costco (NASDAQ: COST) rất phù hợp cho bạn. Công ty có trụ sở tại Issaquah, Washington, là một công ty phòng thủ lâu dài, vững chắc với mạng lưới cửa hàng rộng khắp và mô hình bán lẻ dựa trên đăng ký mang lại sự ổn định cho doanh thu của mình. Nó đóng cửa vào thứ Năm ở mức $552,79.
Trong lịch sử, các công ty bán lẻ lớn là một trong số những cổ phiếu có khả năng phòng thủ tốt nhất. Những hào nước kinh tế rộng lớn, đế chế truyền thống rộng lớn và việc chi trả cổ tức ngày càng tăng đã cung cấp mạng lưới an toàn mà các nhà đầu tư cần trong những thời điểm không chắc chắn.
Trong một lưu ý gần đây, Barclays cho biết Costco là một trong những nhà bán lẻ vĩ đại nhất trong ngành từ trước đến nay, đặt tên cho nó là “GOAT” hoặc “Greatest All Time” nhờ vào chiến lược cung cấp và định giá của mình.
Ghi chú cho biết thêm:
“Mặc dù COST không bao giờ quản lý việc kinh doanh đạt lợi nhuận, chúng tôi cũng tin rằng COST có khả năng thu lợi nhuận nhiều hơn trong môi trường ngày nay với xu hướng lưu lượng truy cập mạnh mẽ cũng như chênh lệch giá so với các đối thủ cạnh tranh”.
Sức mạnh tài chính này đã cho phép Costco thưởng cho các cổ đông với cổ tức ngày càng tăng. Vào tháng 11, công ty đã công bố mức cổ tức chi trả đặc biệt kỷ lục 4,4 tỷ USD. Nhiều nhà phân tích tin rằng Costco sẽ thậm chí còn trở nên mạnh mẽ hơn sau đại dịch, mang lại nhiều lợi thế hơn cho các nhà đầu tư hiểu biết. Costco cung cấp khoản thanh toán hàng năm 3,16 đô la một cổ phiếu với lợi suất hiện tại là 0,58%.
2. Medtronic
Y tế là một trong những lĩnh vực có xu hướng tăng trưởng tốt hơn khi lãi suất tăng. Trong nhóm này, chúng tôi thích Medtronic (NYSE: MDT) do vị thế thị trường mạnh mẽ của công ty và các khoản chi khổng lồ của công ty. MDT đóng cửa hôm thứ Năm ở mức $109,74.
Nhà sản xuất thiết bị y tế lớn nhất thế giới kiểm soát 50% thị trường máy điều hòa nhịp tim toàn cầu. Đây cũng là công ty dẫn đầu về các sản phẩm hỗ trợ phẫu thuật cột sống và chăm sóc bệnh tiểu đường.
Bất kể nền kinh tế diễn biến như thế nào, các cổ phiếu như Medtronic sẽ tiếp tục tạo ra tiền mặt. Công ty có trụ sở tại Dublin, Ireland có chiến lược dài hạn là trả 50% dòng tiền tự do cho cổ đông dưới dạng cổ tức.
Với lợi suất 2,39% hàng năm, công ty trả cổ tức hàng năm là 2,52 đô la cho mỗi cổ phiếu. Khoản thanh toán đó, trung bình, đã tăng hơn 10% mỗi năm trong năm năm qua.
Cổ phiếu công ty khá vững chắc, chống lạm phát với vị thế dẫn đầu rõ ràng trong lĩnh vực kinh doanh thiết bị y tế và khả năng phục hồi trong môi trường hậu đại dịch.
Bank of America, trong một ghi chú vào tháng này, đã xếp hạng MDT là đáng mua, nói rằng đây là một cái tên giá trị có tiềm năng tăng giá nhất vì các cuộc phẫu thuật tự chọn tăng tốc sau một vài năm do đại dịch.
3. Cisco Systems
Cisco Systems (NASDAQ: CSCO) là một lựa chọn mạnh mẽ khác trong bối cảnh nền kinh tế không chắc chắn. Gã khổng lồ mạng có trụ sở tại San Jose, California là nhà sản xuất bộ định tuyến, thiết bị chuyển mạch và các thiết bị khác lớn nhất thế giới được sử dụng rộng rãi để kết nối máy tính. Đây là một công ty giàu tiền mặt, có vị thế tốt để trả cổ tức liên tục. Nó đóng cửa vào thứ Năm ở mức 56,17 đô la.
Cisco đã cải thiện đáng kể triển vọng tăng trưởng trong tương lai của mình sau khi đa dạng hóa mạnh mẽ từ phần cứng sang mô hình dựa trên phần mềm trong các khu vực thị trường mới, tăng trưởng cao, như an ninh mạng, ứng dụng và dịch vụ. Ví dụ: doanh thu từ đăng ký sẽ đạt 50% tổng doanh thu của công ty vào năm tài chính 2025.
Những sáng kiến tăng trưởng này, cùng với vai trò dẫn đầu thị trường của Cisco ở Châu Mỹ, đã đặt công ty vào vị trí đắc địa để thu lợi nhuận dài hạn.
Cisco nằm trong nhóm cổ phiếu mà công ty nghiên cứu toàn cầu Jefferies đã nêu bật trong một ghi chú ngày hôm qua, nói rằng “máy rút tiền” và các công cụ chất lượng như Cisco là một trong những công ty hoạt động tốt nhất trong thời kỳ lạm phát đình trệ.
Công ty hiện trả 0,38 đô la mỗi quý, tương đương với lợi tức cổ tức hàng năm là 2,65%.