Vào cuối tháng 11, Tổng thống Mỹ Joseph Biden đã tái bổ nhiệm Jerome Powell làm chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang. Ông ấy sẽ phục vụ thêm một nhiệm kỳ bốn năm.
Với những bất ổn về cách biến thể Omicron mới của COVID-19 có thể ảnh hưởng đến Phố Wall, các nhà phân tích đang tranh luận khi nào Powell có thể rút lại các chính sách phù hợp của Fed và bắt đầu tăng lãi suất.
Trong khi đó, ông gần đây đã điều trần trước Ủy ban Ngân hàng, Nhà ở và Đô thị, và nói:
“Sự gia tăng gần đây của các trường hợp COVID-19 và sự xuất hiện của biến thể Omicron gây ra rủi ro giảm đối với việc làm và hoạt động kinh tế và gia tăng sự không chắc chắn đối với lạm phát. Những lo ngại lớn hơn về virus có thể làm giảm mức độ sẵn sàng làm việc trực tiếp của mọi người, điều này sẽ làm chậm tiến độ của thị trường lao động và làm gia tăng sự gián đoạn chuỗi cung ứng”.
Cuối tuần này, Chỉ số giá tiêu dùng cho tháng 11 sẽ được công bố. Trong trường hợp áp lực lạm phát gia tăng, Phố Wall kỳ vọng một sự thay đổi sắp xảy ra trong chính sách tiền tệ của Fed. Trong những tháng gần đây, tốc độ lạm phát tiêu dùng đã xấp xỉ gấp ba mục tiêu của Fed là 2%.
Cổ phiếu tài chính, giống như cổ phiếu ngân hàng, thường hoạt động tốt khi lãi suất tăng. Khả năng sinh lời của ngân hàng được cải thiện khi cho vay tiền với lãi suất cao hơn.
Là người phát ngôn của Ngân hàng Dự trữ Liên bang St Louis đã lưu ý:
“… Các ngân hàng thích lãi suất cao, và chắc chắn doanh thu của họ có thể cao hơn khi lãi suất cho vay và các khoản đầu tư khác cao hơn”.
Theo báo cáo do Cục Quản lý Thương mại Quốc tế Hoa Kỳ (ITA (HM: ITA)) giám sát,
“Thị trường tài chính ở Hoa Kỳ là thị trường lớn nhất và có tính thanh khoản cao nhất trên thế giới”.
Vào năm 2020, thị trường ở Hoa Kỳ được định giá gần 4,8 nghìn tỷ đô la.
Với thông tin đó, đây là hai quỹ giao dịch trao đổi (ETF) có thể thu hút các nhà đầu tư mong đợi lợi nhuận cao hơn từ cổ phiếu tài chính có trụ sở tại Hoa Kỳ.
1. Quỹ Vanguard Financials Index Fund ETF Shares
- Giá hiện tại: $97,45
- Phạm vi 52 tuần: $69,86 - $101,26
- Tỷ suất cổ tức: 1,85%
- Tỷ lệ chi phí: 0,10% mỗi năm
Vanguard Financials Index Fund ETF Shares (NYSE: VFH) đầu tư vào một loạt các cổ phiếu tài chính có trụ sở tại Hoa Kỳ. Quỹ được niêm yết lần đầu tiên vào tháng 1 năm 2004, và tài sản ròng khoảng 12,8 tỷ đô la.
VFH, có 394 cổ phiếu nắm giữ, theo dõi Vanguard US IMI (LON: IMI) Tài chính 25/50 Điểm chuẩn. Trong khi đó, 5 phân khúc chính của quỹ là: ngân hàng quốc doanh (24,10%), ngân hàng khu vực (14,50%), ngân hàng quản lý và lưu ký tài sản (10,30%), trao đổi tài chính và dữ liệu (8,90%) và ngân hàng đầu tư và môi giới ( 8,90%).
JP Morgan (NYSE: JPM_pj) Chase (NYSE: JPM), Berkshire Hathaway (NYSE: BRKa) (NYSE: BRKb) , Bank of America (NYSE: BAC), Wells Fargo (NYSE: WFC) và BlackRock (NYSE: BLK) dẫn đầu những cái tên trong danh sách. Khoảng 40% tài sản ròng được tạo nên từ một số tên tuổi tài chính lớn nhất của Hoa Kỳ.
Tính đến nay, quỹ đã hoàn trả 31,5% vào năm 2021 và đạt mức cao nhất mọi thời đại vào đầu tháng 11. Kể từ đó, VFH giảm hơn 5%. Các chỉ số P / E và P / B trailing lần lượt là 11,5 lần và 1,7 lần.
Bất chấp sự tăng giá đáng kể trong năm qua, chúng tôi vẫn lạc quan về phân khúc này. Có thể hiểu, có khả năng xảy ra sự bất ổn về giá trong ngắn hạn, đặc biệt là khi các tiêu đề hàng ngày liên quan đến biến thể Omicron và các động thái tiềm năng của Fed vẫn tồn tại. Tuy nhiên, các nhà đầu tư mua và nắm giữ có thể cân nhắc đầu tư quanh mức hiện tại.
2. Quỹ IShares US Regional Banks ETF
- Giá hiện tại: $63,13
- Phạm vi 52 tuần: $43,19 - $66,56
- Tỷ suất cổ tức: 1,84%
- Tỷ lệ chi phí: 0,41% mỗi năm
Từ những tên tuổi tài chính lớn có hoạt động toàn cầu, chúng tôi chuyển sang các ngân hàng khu vực, thường là các ngân hàng quy mô vừa và nhỏ. Các chỉ số gần đây làm nổi bật:
“Quy mô thị trường, được đo bằng doanh thu, của ngành ngân hàng khu vực là 213,2 tỷ đô la vào năm 2021”.
IShares US Regional Banks ETF (NYSE: IAT) cung cấp khả năng tiếp xúc với phân ngành ngân hàng khu vực của ngành tài chính Hoa Kỳ. Quỹ, được tái lập hàng quý, được niêm yết lần đầu vào tháng 5 năm 2006.
IAT, có 39 cổ phiếu nắm giữ, theo dõi lợi nhuận của Chỉ số {{954531 | Dow Jones US Select Regional Banks}}. Tài sản ròng là 1,38 tỷ đô la.
Vì 10 cổ phiếu hàng đầu chiếm hơn 60% quỹ nên nó là một ETF có ảnh hưởng nhất. Trong số những cái tên hàng đầu là PNC Financial Services (NYSE: PNC), Truist Financial (NYSE: TFC), US Bancorp (NYSE: USB), First Republic Ngân hàng (NYSE: FRC) và Tập đoàn tài chính SVB (NASDAQ: SIVB).
Tính đến thời điểm hiện tại, IAT đã quay trở lại hơn 37,6% và đạt mức cao kỷ lục vào cuối tháng 10. Kể từ đó, nó đã mất hơn 5%. Tỷ lệ P / E và P / B trailing lần lượt là 21,62 lần và 1,61 lần. Chúng tôi tin rằng sự sụt giảm ngắn hạn về mức 60 đô la là có thể xảy ra và sẽ mang lại biên độ an toàn tốt hơn cho các nhà đầu tư mới.