RPM International Inc. (NYSE: RPM), công ty hàng đầu thế giới về sơn phủ đặc biệt, chất bịt kín và vật liệu xây dựng, đã báo cáo kết quả tài chính quý đầu tiên năm 2025, nêu bật khả năng phục hồi của công ty khi đối mặt với những thách thức bên ngoài như cơn bão Helene và những cơn gió ngược ngoại hối. Giám đốc điều hành Frank Sullivan nhấn mạnh EBIT đã điều chỉnh kỷ lục của RPM trong quý thứ 11 liên tiếp, với mức tăng đáng chú ý 12,2% trong EPS điều chỉnh lên 1,84 đô la. Mặc dù doanh số bán hàng giảm nhẹ, các sáng kiến chiến lược và hiệu quả hoạt động đã định vị RPM cho sự tăng trưởng trong tương lai.
Những điểm chính
- EPS điều chỉnh tăng 12,2% lên 1,84 USD, đánh dấu quý thứ 11 liên tiếp EBIT điều chỉnh kỷ lục.
- Doanh thu giảm 2,1%, chịu ảnh hưởng bởi ngoại hối và doanh thu hữu cơ giảm nhẹ.
- RPM trả nợ 75 triệu USD trong quý, giảm chi phí lãi vay.
- Dòng tiền từ hoạt động kinh doanh mạnh ở mức 248 triệu USD, được hỗ trợ bởi cải thiện vốn lưu động.
- Công ty dự kiến doanh số bán hàng đi ngang trong quý 2, với mức tăng trưởng thấp một con số dự kiến cho Nhóm Sản phẩm Xây dựng (CPG).
- Định hướng cả năm không thay đổi, kỳ vọng tăng trưởng doanh thu một con số thấp và EBIT điều chỉnh trung bình một con số.
- Sáng kiến MAP 2025 đang đi đúng hướng để đạt được 465 triệu đô la tiết kiệm vào tháng 5 năm 2025.
- RPM có kế hoạch tiếp tục mua lại cổ phiếu hàng năm trị giá 50 triệu đô la và đặt mục tiêu tăng cổ tức lần thứ 51 liên tiếp.
- Các giám đốc điều hành đã thảo luận về các chiến lược để giải quyết tình trạng thiếu lao động lành nghề trong ngành xây dựng.
Triển vọng công ty
- Hướng dẫn cả năm vẫn ổn định với tăng trưởng doanh thu một con số thấp và EBIT điều chỉnh trung bình một con số.
- Công ty đang tận dụng các sáng kiến MAP 2025 của mình để điều hướng các điều kiện kinh tế hỗn hợp.
- Doanh số bán hàng đi ngang dự kiến trong quý II, với CPG tăng trưởng thấp một con số.
Điểm nổi bật của Bearish
- Doanh thu giảm 2,1% do những cơn gió ngược ngoại hối và doanh thu hữu cơ thấp hơn.
- Nhóm sản phẩm tiêu dùng và đặc sản gặp thách thức tại thị trường nhà ở.
- Nhóm sản phẩm đặc biệt (SPG) dự báo mức giảm một con số thấp do nhu cầu OEM dân cư yếu.
- Nhóm người tiêu dùng dự kiến doanh số bán hàng giảm một con số thấp.
Điểm nổi bật của Bullish
- Các lĩnh vực trọng tâm chiến lược thúc đẩy tăng trưởng trong Nhóm Sản phẩm Xây dựng (CPG) và Tập đoàn Sơn Hiệu suất (PCG).
- Công ty tự tin vào sự tăng trưởng liên tục từ chi tiêu cơ sở hạ tầng và các sáng kiến hồi hương.
- Sáng kiến MAP 2025 của RPM được kỳ vọng sẽ tiết kiệm đáng kể chi phí.
Bỏ lỡ
- Phân khúc người tiêu dùng trải qua chuỗi 15 tháng tiêu cực của người tiêu dùng.
- Một nhà máy sơn kiến trúc có lợi nhuận thấp ở châu Âu đang bị đóng cửa, dự kiến hoàn thành vào giữa năm 2025.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- Ban lãnh đạo đã thảo luận về tiềm năng của các thương vụ mua lại nhỏ để thúc đẩy tăng trưởng ở các thị trường đang phát triển.
- Công ty đang quản lý tranh tụng với NIC Industries với các khoản tích lũy hiện tại thấp hơn đáng kể so với các bản án trước đó.
Kết quả kinh doanh quý đầu tiên của RPM International cho thấy khả năng quản lý các thách thức bên ngoài của công ty trong khi vẫn duy trì sự tập trung vào tăng trưởng chiến lược và các sáng kiến tiết kiệm chi phí. Với sáng kiến MAP 2025 dự kiến sẽ mang lại khoản tiết kiệm đáng kể và cam kết trả lại vốn cho cổ đông của công ty, RPM có vị trí tốt để điều hướng bối cảnh kinh tế hỗn hợp hiện tại và đạt được tăng trưởng trong tương lai.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Kết quả tài chính quý I năm 2025 của RPM International phản ánh một công ty đang điều hướng các thách thức trong khi vẫn duy trì vị thế tài chính mạnh mẽ. Theo dữ liệu của InvestingPro, RPM tự hào có vốn hóa thị trường là 16,44 tỷ USD, nhấn mạnh sự hiện diện đáng kể của nó trong lĩnh vực sơn phủ đặc biệt và vật liệu xây dựng.
Mặc dù doanh số bán hàng giảm 2,1%, các chỉ số tài chính của RPM vẫn mạnh mẽ. Tỷ lệ P / E của công ty ở mức 25,16, mặc dù cao so với tăng trưởng thu nhập ngắn hạn như đã lưu ý trong Mẹo InvestingPro, có thể được chứng minh bằng hiệu suất và tiềm năng tăng trưởng nhất quán của công ty. Điều này được hỗ trợ thêm bởi thực tế là RPM đã duy trì chi trả cổ tức trong 52 năm liên tiếp ấn tượng, thể hiện cam kết mạnh mẽ đối với lợi nhuận của cổ đông.
Doanh thu của công ty trong mười hai tháng qua tính đến quý 1 năm 2025 là 7.29 tỷ USD, với tỷ suất lợi nhuận gộp là 41.45%. Biên lợi nhuận lành mạnh này, cùng với biên lợi nhuận hoạt động là 12,32%, cho thấy khả năng duy trì lợi nhuận của RPM ngay cả trong điều kiện thị trường đầy thách thức.
Một mẹo InvestingPro nhấn mạnh rằng RPM đã tăng cổ tức trong 10 năm liên tiếp, phù hợp với ý định đã nêu của công ty là đặt mục tiêu tăng cổ tức lần thứ 51 liên tiếp. Sự nhất quán trong tăng trưởng cổ tức, kết hợp với tỷ suất cổ tức hiện tại là 1,44%, làm cho RPM trở thành một lựa chọn hấp dẫn cho các nhà đầu tư tập trung vào thu nhập.
Lợi nhuận mạnh mẽ của công ty trong ba tháng qua, như đã đề cập trong một Mẹo InvestingPro khác, được phản ánh trong tổng lợi nhuận giá ấn tượng 19,49% trong khoảng thời gian đó. Diễn biến gần đây, cùng với giao dịch cổ phiếu gần mức cao nhất trong 52 tuần (98,25% mức đỉnh), cho thấy niềm tin của nhà đầu tư vào định hướng chiến lược và triển vọng tăng trưởng của RPM.
Đối với các nhà đầu tư tìm kiếm sự hiểu biết sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính và tiềm năng tương lai của RPM, InvestingPro cung cấp các mẹo và hiểu biết bổ sung. Trên thực tế, có thêm 12 Mẹo InvestingPro có sẵn cho RPM, cung cấp phân tích toàn diện để thông báo các quyết định đầu tư.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.