Casey's General Stores, Inc. (CASY) đã công bố kết quả tài chính quý đầu tiên cho năm tài chính 2025, cho thấy sự gia tăng ổn định trong các chỉ số tài chính quan trọng. Công ty đã báo cáo thu nhập pha loãng trên mỗi cổ phiếu (EPS) là 4,83 đô la, đánh dấu mức tăng 7% so với năm trước.
Thu nhập ròng tăng lên 180 triệu USD, tăng 6%, trong khi EBITDA tăng lên 346 triệu USD, cải thiện 9%. Doanh số bán hàng bên trong cùng một cửa hàng tăng 2,3%, được thúc đẩy bởi hiệu suất mạnh mẽ trong thực phẩm và đồ uống chế biến sẵn cũng như các lĩnh vực tạp hóa và hàng hóa nói chung. Các gallon nhiên liệu cùng cửa hàng được bán cũng tăng nhẹ 0,7%, với biên độ nhiên liệu là 0,407 đô la mỗi gallon.
Những điểm chính
- EPS pha loãng tăng 7% lên 4,83 USD/cổ phiếu.
- Thu nhập ròng và EBITDA tăng lần lượt 6% và 9%.
- Doanh số bán hàng trong cùng cửa hàng tăng 2,3%; Các gallon nhiên liệu cùng cửa hàng bán ra tăng 0,7%.
- Chi phí hoạt động cùng cửa hàng tăng nhẹ 0,7%.
- Công ty đang mua lại Fikes, bao gồm 198 cửa hàng tiện lợi CEFCO và dự kiến mức đòn bẩy chiếu lệ khoảng 2,4 lần khi đóng cửa.
- Tổng thanh khoản khả dụng được báo cáo ở mức 1,2 tỷ đô la, với tỷ lệ đòn bẩy gấp 1,5 lần.
- Dòng tiền tự do được tạo ra trong quý là 181 triệu đô la, tăng từ 160 triệu đô la năm trước.
- Cổ tức hàng quý duy trì ở mức 0,50 USD/cổ phiếu.
- Tăng trưởng cửa hàng dự báo khoảng 270 đơn vị cho năm tài chính, với mục tiêu ba năm là khoảng 500 cửa hàng.
- Thương vụ mua lại Fikes dự kiến sẽ kết thúc với giá mua ròng 980 triệu USD.
- Công ty có kế hoạch giảm đòn bẩy chiếu lệ xuống còn khoảng 2 lần trong vòng 12 tháng kể từ khi hoàn tất việc mua lại Fikes.
Triển vọng công ty
- Tăng trưởng cửa hàng dự kiến khoảng 270 căn cho năm tài chính.
- Thương vụ mua lại Fikes dự kiến sẽ kết thúc với giá mua ròng 980 triệu USD.
Điểm nổi bật của Bearish
- Chi phí hoạt động cùng cửa hàng tăng 0,7%.
- Chi phí phô mai hiện tại không thuận lợi so với năm trước.
- Công ty gặp khó khăn về lưu lượng truy cập do giao dịch xổ số giảm.
Điểm nổi bật của Bullish
- Bên trong, doanh số bán hàng cùng cửa hàng và doanh số bán nhiên liệu cùng cửa hàng nằm trong phạm vi triển vọng hàng năm.
- Các sáng kiến cải tiến liên tục đã giảm giờ lao động cùng cửa hàng trong chín quý liên tiếp.
- Kế hoạch chiến lược của công ty nhằm tăng số lượng đơn vị và đẩy nhanh hoạt động kinh doanh thực phẩm.
Bỏ lỡ
- Mặc dù tăng trưởng chung, công ty phải đối mặt với sự so sánh mạnh hơn do một quý mạnh mẽ một năm trước.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- Công ty đã thảo luận về hiệu suất của hoạt động kinh doanh Thực phẩm chế biến sẵn, sự cạnh tranh từ các nhà hàng phục vụ nhanh và tăng trưởng doanh số bán hàng cùng cửa hàng.
- Casey's đang mở rộng các dịch vụ nhãn hiệu riêng của mình và đã phòng ngừa một phần tư nhu cầu phô mai của họ.
- Lạm phát tỷ lệ tiền lương ở mức 3-4%, nhưng công ty đang thấy doanh thu được cải thiện và số đơn xin việc tăng lên.
- Việc mua lại Fikes đã được thảo luận, nhấn mạnh việc bao gồm một thiết bị đầu cuối nhiên liệu để có thêm lợi ích cho chuỗi cung ứng.
- Quy định làm thêm giờ của Bộ Lao động sẽ có tác động tối thiểu đến công ty.
Casey's General Stores bày tỏ sự tin tưởng vào cơ sở người tiêu dùng của họ và khả năng cung cấp một đề xuất giá trị mạnh mẽ. Cam kết tăng trưởng của công ty thông qua các thương vụ mua lại như Fikes, định giá chiến lược và các sáng kiến cải tiến liên tục giúp công ty duy trì lợi thế cạnh tranh trên thị trường cửa hàng tiện lợi.
Casey's tiếp tục tập trung vào bảng cân đối kế toán của mình, hướng tới tỷ lệ đòn bẩy thận trọng sau khi mua lại trong khi theo đuổi tăng trưởng hữu cơ và các thương vụ mua lại nhỏ tiềm năng. Khoản đầu tư của công ty vào việc cải tạo cửa hàng và trang bị thêm các cửa hàng Fikes sau khi mua lại được lên kế hoạch vào khoảng 145 triệu đô la, cho thấy cam kết tích hợp và nâng cao các tài sản mới. Bất chấp những thách thức như lạm phát tiền lương và áp lực cạnh tranh, Casey's vẫn lạc quan về hiệu suất và quỹ đạo tăng trưởng trong tương lai.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Casey's General Stores, Inc. (CASY) đã chứng minh hiệu quả tài chính linh hoạt trong quý đầu tiên của năm tài chính 2025, với sự gia tăng đáng kể về thu nhập và thu nhập ròng. Dựa trên những kết quả này, InvestingPro cung cấp thêm thông tin chi tiết có thể có giá trị cho các nhà đầu tư xem xét triển vọng tăng trưởng và sức khỏe tài chính hiện tại của Casey.
Dữ liệu của InvestingPro cho thấy vốn hóa thị trường là 14,13 tỷ đô la, phản ánh quy mô đáng kể của công ty trong lĩnh vực cửa hàng tiện lợi. Tỷ lệ P/E ở mức 25,81, điều này có thể cho thấy cổ phiếu đang giao dịch ở mức cao dựa trên tiềm năng thu nhập ngắn hạn của nó. Điều này được hỗ trợ thêm bởi hệ số P/E đã điều chỉnh trong mười hai tháng qua tính đến quý 1 năm 2023 ở mức 27,02.
Tuy nhiên, điều quan trọng là phải xem xét điều này trong bối cảnh công ty trả cổ tức nhất quán, vì Casey's đã tăng cổ tức trong 25 năm liên tiếp và duy trì các khoản thanh toán này trong 35 năm liên tiếp, đây là một dấu hiệu mạnh mẽ về sự ổn định tài chính và cam kết lợi nhuận của cổ đông.
Mẹo InvestingPro nêu bật một số khía cạnh chính về hiệu suất và triển vọng của Casey. Các nhà phân tích đã điều chỉnh thu nhập của họ tăng lên trong giai đoạn sắp tới, cho thấy sự lạc quan về tiềm năng thu nhập trong tương lai của công ty. Điều này được bổ sung bởi thực tế là Casey's đã có lãi trong mười hai tháng qua và các nhà phân tích dự đoán công ty sẽ tiếp tục có lãi trong năm nay. Những yếu tố này, kết hợp với lợi nhuận cao trong năm ngoái và lợi nhuận mạnh mẽ trong thời gian dài hơn như ba tháng, năm năm và thậm chí thập kỷ qua, vẽ nên một bức tranh về một công ty đã mang lại giá trị cổ đông nhất quán.
Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm phân tích chuyên sâu hơn, có các Mẹo InvestingPro bổ sung có sẵn trên https://www.investing.com/pro/CASY, có thể cung cấp thêm hướng dẫn về định giá của công ty, sức khỏe tài chính và rủi ro và cơ hội đầu tư tiềm ẩn.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.