Công ty AZEK (mã: AZEK), nhà sản xuất các sản phẩm sinh hoạt ngoài trời hàng đầu, đã báo cáo quý II mạnh mẽ cho năm tài chính 2024, với doanh thu thuần hợp nhất tăng 11% lên 418 triệu USD. Giám đốc điều hành của công ty, Jesse Singh, đã công bố một triển vọng lạc quan, nâng cao doanh thu thuần cả năm và điều chỉnh dự báo EBITDA nhờ tăng trưởng phân khúc nhà ở vững chắc và các sáng kiến tiết kiệm chi phí thành công.
Tuy nhiên, cuộc gọi thu nhập cũng giải quyết sự chậm trễ trong việc nộp Mẫu 10-Q do điều tra chênh lệch hàng tồn kho, hiện đã được giải quyết. Mặc dù vậy, AZEK tự tin vào quỹ đạo tăng trưởng trên thị trường và mở rộng biên lợi nhuận trong phần còn lại của năm tài chính và hơn thế nữa.
Những điểm chính
- Doanh thu thuần hợp nhất của AZEK trong quý 2 tăng 11% so với cùng kỳ năm ngoái lên 418 triệu USD.
- Doanh thu thuần phân khúc nhà ở tăng 18% so với cùng kỳ năm ngoái, cho thấy nhu cầu mạnh mẽ.
- Công ty nâng triển vọng doanh thu thuần cả năm lên 1.407 tỷ USD - 1.438 tỷ USD.
- Dự báo EBITDA điều chỉnh cho cả năm đã được tăng lên 364 triệu USD - 380 triệu USD.
- Một cuộc điều tra về chênh lệch hàng tồn kho đã được hoàn thành, với những điều chỉnh cần thiết được xác định.
- AZEK đang tập trung mở rộng mạng lưới tái chế và hiệu quả hoạt động.
Triển vọng công ty
- AZEK kỳ vọng tăng trưởng trên thị trường và mở rộng biên lợi nhuận trong thời gian còn lại của năm tài chính 2024 và hơn thế nữa.
- Công ty có kế hoạch tiếp tục đầu tư vào nghiên cứu và phát triển.
- Hướng dẫn cả năm đã được nâng lên, phản ánh niềm tin vào việc thực hiện và vị thế thị trường của công ty.
- Các giám đốc điều hành dự đoán thị trường R&R đi ngang và doanh số bán nhà ở trung bình một con số trong phần còn lại của năm tài chính.
- Đầu tư vào kinh doanh và mua lại cổ phần cơ hội là một phần trong chiến lược của công ty.
Điểm nổi bật của Bearish
- Sự chậm trễ trong việc nộp Mẫu 10-Q là do một cuộc điều tra về sự khác biệt liên quan đến hàng tồn kho.
Điểm nổi bật của Bullish
- Công ty đã chứng kiến mức tăng trưởng bán hàng hai con số và nhu cầu vững chắc trong phân khúc nhà ở.
- AZEK dự kiến thu nhập ròng trong khoảng từ 74 triệu đến 75 triệu USD trong sáu tháng kết thúc vào ngày 31/3/2024.
- Cơ sở Boise của công ty đang hoạt động ở mức sử dụng phù hợp, với một dòng bổ sung sắp đi vào hoạt động.
Bỏ lỡ
- Tác động của vấn đề hàng tồn kho và giá vốn hàng bán được giới hạn ở tác động FIFO là 4 triệu đô la vào năm 2024.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- Singh đã thảo luận về việc thực hiện cân bằng của công ty và nâng cao vị thế thị trường trong các lĩnh vực chuyên nghiệp và bán lẻ.
- AZEK tập trung vào việc thúc đẩy mở rộng trong các phân khúc thị trường cao cấp và quản lý mức tồn kho một cách hiệu quả.
- Công ty đang khám phá các cơ hội tăng trưởng vô cơ thông qua việc mua lại tuck-in và mở rộng khả năng tái chế.
- Dự kiến ổn định chi phí đầu vào và giá cả trong nửa cuối năm.
Công ty AZEK vẫn cam kết với chiến lược tăng trưởng của mình, nhấn mạnh hiệu quả hoạt động và mở rộng thị trường. Với kết quả kinh doanh vững chắc trong quý II và triển vọng tích cực cho tương lai, AZEK sẵn sàng tận dụng các cơ hội trong thị trường sinh hoạt ngoài trời trong khi điều hướng những thách thức về quản lý hàng tồn kho và động lực thị trường.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Hiệu quả tài chính gần đây và triển vọng tương lai của Công ty AZEK được bổ sung bởi những hiểu biết sâu sắc có được từ dữ liệu và mẹo của InvestingPro. Tính đến quý 1 năm 2024, AZEK tự hào có vốn hóa thị trường khoảng 6,55 tỷ USD, phản ánh sự hiện diện đáng kể của công ty trên thị trường sản phẩm sinh hoạt ngoài trời. Tỷ lệ P/E của công ty ở mức 56,49, có vẻ cao, nhưng điều này được giảm nhẹ bởi kỳ vọng tăng trưởng thu nhập ròng trong năm nay, gợi ý về tiềm năng thu nhập để bắt kịp định giá của công ty.
InvestingPro Tips cho rằng AZEK đang giao dịch ở tỷ lệ P/E thấp so với tăng trưởng thu nhập ngắn hạn, cho thấy cổ phiếu có thể bị thị trường định giá thấp khi xem xét triển vọng tăng trưởng của nó. Ngoài ra, các nhà phân tích dự đoán công ty sẽ có lãi trong năm nay, phù hợp với triển vọng lạc quan của CEO và các dự báo tài chính được nâng lên.
Từ góc độ định giá, Hệ số P/E (Đã điều chỉnh) của công ty trong mười hai tháng qua tính đến quý 1 năm 2024 là 71,66 và có tỷ lệ Giá / Sách là 4,82, có thể gợi ý định giá cao. Tuy nhiên, điều này được cân bằng bởi Tỷ lệ PEG là 0,2, có thể chỉ ra rằng giá cổ phiếu là hợp lý so với tốc độ tăng trưởng thu nhập của công ty.
Các nhà đầu tư nên lưu ý rằng giá cổ phiếu của AZEK đã trải qua một sự gia tăng đáng kể trong sáu tháng qua, với lợi nhuận 60,66% và nó vẫn mạnh mẽ trên cơ sở hàng năm với lợi nhuận 76,43%. Hiệu suất này là dấu hiệu cho thấy niềm tin của nhà đầu tư và sự công nhận của thị trường về quỹ đạo tăng trưởng của công ty.
Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm một phân tích chuyên sâu hơn, có các Mẹo InvestingPro bổ sung có sẵn cho AZEK, cung cấp thêm thông tin chi tiết về sức khỏe tài chính và hiệu suất cổ phiếu của công ty. Sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24 để được giảm thêm 10% cho đăng ký Pro và Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần, bao gồm quyền truy cập vào các mẹo có giá trị này.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.