BlackRock Inc., nhà quản lý tài sản lớn nhất thế giới, đã công bố ý định tham gia vào không gian thị trường tư nhân với các chỉ số và quỹ giao dịch trao đổi (ETF) sau khi mua lại nhà cung cấp dữ liệu Preqin với giá gần 3,2 tỷ USD. Thông báo được đưa ra ngày hôm nay, báo hiệu tham vọng của BlackRock trở thành một lực lượng thống trị trong các tài sản thay thế, một lĩnh vực đang ngày càng trở thành một phần quan trọng trong danh mục đầu tư của nhà đầu tư.
Giám đốc tài chính của công ty, Martin Small, bày tỏ hôm thứ Hai rằng các mô hình và chỉ số rủi ro, vốn là nền tảng trong việc xây dựng thị trường ETF trên thị trường công cộng, mang đến những cơ hội tương tự ở các thị trường tư nhân. Small nhấn mạnh tiềm năng tận dụng dữ liệu của Preqin để tạo ra các chỉ số có thể đầu tư và các sản phẩm giao dịch trao đổi, đặc biệt là thông qua bộ phận ETF của BlackRock, iShares.
Động thái mua lại Preqin của BlackRock bổ sung cho việc mua lại Global Infrastructure Partners (GIP) trị giá 12,5 tỷ USD trước đó, định vị công ty đi đầu trong đầu tư cơ sở hạ tầng trên toàn cầu. Preqin sẽ được tích hợp với eFront, một phần mềm quản lý đầu tư thay thế mà BlackRock đã mua lại vào năm 2019, nâng cao hơn nữa khả năng của mình trong lĩnh vực này.
Kyle Sanders, một nhà phân tích nghiên cứu cổ phiếu cao cấp tại Edward Jones, lưu ý rằng BlackRock đã đầu tư 17 tỷ đô la vào các thị trường tư nhân trong 5 năm qua, bao gồm các giao dịch cho GIP, eFront và bây giờ là Preqin. Ông cho rằng BlackRock đang sử dụng "cách tiếp cận Trojan horse" để phát triển tài sản bằng cách mua lại các dịch vụ dữ liệu và phần mềm sẽ củng cố mối quan hệ khách hàng và có khả năng dẫn đến việc phân bổ nhiều tài sản hơn vào các sản phẩm thị trường tư nhân của BlackRock.
Các khoản đầu tư thay thế, bao gồm các tài sản phi truyền thống không được giao dịch trên các sàn giao dịch công cộng hoặc thị trường chứng khoán, đặc biệt hấp dẫn trong thời gian thị trường biến động. Tuy nhiên, những thách thức trong phân tích do tính minh bạch hạn chế và phương pháp tính toán không nhất quán đã là một rào cản. Các chỉ số và ETF cung cấp một tiêu chuẩn chuẩn để đo lường hiệu suất và tiếp cận các tài sản đa dạng, nhưng theo truyền thống chỉ giới hạn ở các khoản đầu tư thị trường công cộng như cổ phiếu, trái phiếu hoặc hàng hóa. Chiến lược của BlackRock cho thấy sự thay đổi theo hướng cung cấp các công cụ này cho các khoản đầu tư vào thị trường tư nhân.
Preqin sẽ trở thành một phần của đơn vị dịch vụ công nghệ của BlackRock, chiếm 8% tổng doanh thu của công ty trong quý đầu tiên. Phân khúc này được ghi nhận là tạo ra doanh thu ít nhạy cảm hơn với biến động thị trường. Cathy Seifert, phó chủ tịch tại CFRA Research, nhận xét rằng mặc dù thỏa thuận này có thể không đáng kể về mặt đóng góp doanh thu, nhưng về mặt chiến lược, nó phù hợp với các mục tiêu tăng trưởng của BlackRock trong lập chỉ mục dữ liệu thị trường tư nhân và phát triển sản phẩm.
Reuters đã đóng góp cho bài viết này.Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.