T+0 mở đường cho thanh khoản bùng nổ trên thị trường chứng khoán
Investing.com - Alphabet đang nổi lên như người chiến thắng về trí tuệ nhân tạo được thị trường ưa chuộng, với Mizuho cho biết tâm lý nhà đầu tư hiện phản ánh niềm tin rằng Google "đã thắng cuộc chơi AI".
Quan điểm này đến từ chuyên gia TMT của Mizuho, ông Jordan Klein, người đã thu thập phản hồi từ 15 nhà quản lý danh mục đầu tư tại một bữa tối với không khí "bình tĩnh hơn nhiều so với những gì bạn có thể mong đợi" sau một phiên giao dịch biến động.
Ông Klein viết rằng "GOOG là cái tên được yêu thích và sở hữu nhiều nhất", đồng thời bổ sung rằng các nhà đầu tư "nghe có vẻ tự tin và lạc quan về GOOG ngay lúc này hơn có thể là NVDA".
Theo Mizuho, niềm tin này bắt nguồn từ quan điểm cho rằng Alphabet "có tất cả những phẩm chất và công nghệ tốt nhất để thống trị AI trong năm tới".
Mizuho đề cập đến sự nhiệt tình mạnh mẽ xung quanh Gemini 3, mà ông Klein cho biết đã đưa họ vào vị trí dẫn đầu, cùng với xác nhận từ một lá thư của ông Sam Altman rằng "họ đang tụt lại phía sau và sẽ cần phải nỗ lực để bắt kịp".
Ghi chú nhấn mạnh lợi thế của Google trong silicon tùy chỉnh, lập luận rằng "TPU ASIC tùy chỉnh của họ đang dẫn trước nhiều năm so với mọi chip tùy chỉnh khác và mang lại cho họ lợi thế lớn về chi phí trên mỗi token".
Ông Klein cũng cho biết Tìm kiếm và các nền tảng lõi của Alphabet đang ghi nhận "mức tăng trưởng cao hơn so với thấp hơn khi đối mặt với ChatGPT và các mô hình AI", củng cố kỳ vọng rằng công ty có nền tảng rộng nhất để "kiếm tiền và tận dụng các đại lý AI và công nghệ để giành thị phần và tăng trưởng thậm chí nhanh hơn".
Theo Mizuho, thị trường đang hoạt động như thể AI "gần như là một trò chơi có tổng bằng không", với các nhà đầu tư đẩy giá Google và các nhà cung cấp của nó, chẳng hạn như AVGO, LITE và CLS, trong khi bán MSFT, AMZN và META.
Ông Klein gọi động thái này là "ngớ ngẩn và ngu ngốc", nhưng cho biết nó phản ánh cách thị trường AI đang hoạt động vào cuối năm.