Các ngân hàng Mỹ tăng cường phòng thủ trong bối cảnh lo ngại về khoản vay CRE

Các ngân hàng khu vực của Mỹ đã tăng dự phòng tổn thất tín dụng, phản ánh lo ngại về khả năng vỡ nợ trong lĩnh vực bất động sản thương mại (CRE), trở nên trầm trọng hơn do lãi suất cao. Kết quả quý II của các ngân hàng này đã cho thấy xu hướng tăng cường mạng lưới an toàn tài chính của họ. Ngân hàng M&T Bank, được niêm yết trên NYSE: MTB, nằm trong số những ngân hàng đang giảm tiếp xúc với CRE, chuyển trọng tâm sang cho vay thương mại và công nghiệp để xây dựng vốn.

Phân khúc cho vay văn phòng đã bị ảnh hưởng đặc biệt trong năm ngoái, với các vị trí tuyển dụng vẫn tồn tại khi các công ty áp dụng các phương pháp làm việc từ xa. Điều này đã dẫn đến những khó khăn cho chủ nhà trong việc trả nợ thế chấp, và các lựa chọn tái cấp vốn đã bị hạn chế do lãi suất cao. BankUnited, được NYSE niêm yết là BKU, có khối lượng cho vay CRE đáng kể, tiết lộ rằng các khoản vay văn phòng chiếm 30% danh mục đầu tư CRE của nó. Dự phòng tổn thất tín dụng danh mục đầu tư văn phòng của ngân hàng tăng lên 2,47% tính đến ngày 30/6, tăng từ mức 2,26% cuối quý I và 1,18% vào cuối năm 2023.

Sự căng thẳng cũng có thể nhìn thấy trong danh mục cho vay thương mại nhiều gia đình, đặc biệt là ở các thị trường như New York và Florida, nơi các quy định kiểm soát tiền thuê nhà đã ảnh hưởng đến những người cho vay nhỏ hơn. Jeff Holzmann, COO tại RREAF Holdings, lưu ý rằng ngành công nghiệp đang chứng kiến tác động của lãi suất cao kéo dài, dẫn đến dự trữ lãi suất cạn kiệt và do đó, người cho vay phải nhận ra tổn thất đối với một số khoản vay.

KeyCorp, giao dịch trên NYSE: KEY, đã trải qua sự gia tăng các khoản phí ròng cho các khoản vay trung bình cho CRE lên 0,21% trong quý II, tăng từ 0,14% trong quý trước. Ngân hàng cũng chứng kiến sự gia tăng trong nợ xấu văn phòng từ 5,2% lên 5,5%. Ngân hàng OZK, được niêm yết trên NASDAQ: OZK, đã tăng tổng dự phòng tổn thất tín dụng lên 574,1 triệu đô la trong quý II, so với 426,8 triệu đô la một năm trước đó, với các khoản phí ròng tăng lên 11,8 triệu đô la từ 8,7 triệu đô la.

Blake Coules, trưởng nhóm thực hành ngành CRE tại Moody's (NYSE: MCO), nhấn mạnh tầm quan trọng của việc các ngân hàng xem xét kỹ lưỡng danh mục đầu tư CRE của họ và có các chiến lược đa kịch bản rõ ràng để giảm thiểu rủi ro.

Bất chấp những thách thức, không có sự hoảng loạn nào trong việc bán các khoản vay CRE. Người cho vay không tích cực giảm tải các khoản vay của họ nhưng đang cho phép họ đáo hạn khỏi bảng cân đối kế toán một cách tự nhiên. Cách tiếp cận này trái ngược với mối quan tâm gây ra bởi các vấn đề trước đó của New York Community Bancorp (NYSE: NYCB). Nhà phân tích Chris McGratty từ KBW cho rằng việc bán các khoản vay là có thể, nhưng một cơn lũ thị trường là khó xảy ra. Các ngân hàng cũng có thể đang chờ đợi việc cắt giảm lãi suất dự kiến của Cục Dự trữ Liên bang vào cuối năm nay, điều này có thể cho phép họ bán các khoản vay của mình với giá tốt hơn.

Chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang Jerome Powell đã thừa nhận rằng rủi ro CRE sẽ tồn tại đối với các ngân hàng trong nhiều năm và đã đảm bảo rằng các nhà quản lý đang làm việc với các ngân hàng nhỏ hơn để quản lý những rủi ro này. Giám đốc điều hành của Washington Federal (NASDAQ: WAFD) Brent Beardall đã bày tỏ sự tự tin vào tháng trước khi ngân hàng bán 2,8 tỷ đô la cho các khoản vay nhiều gia đình mà không bị lỗ, trong khi Regions Financial (NYSE: RF) dự kiến căng thẳng danh mục đầu tư của nhiều gia đình chỉ là tạm thời. Fifth Third đã chỉ ra rằng họ không theo đuổi nguồn gốc CRE văn phòng mới.

Các nhà đầu tư dự kiến sẽ theo dõi chặt chẽ kết quả quý II sắp tới của NYCB và First Foundation (NYSE: FFWM), đặc biệt là với sự hỗn loạn liên quan đến phơi nhiễm CRE vào đầu năm nay. Stephen Buschbom, giám đốc nghiên cứu tại Trepp, cho rằng những báo cáo này sẽ đặc biệt tiết lộ cho các ngân hàng tiếp xúc với các tài sản nhiều gia đình ổn định tiền thuê và các vấn đề về hiệu suất được quan sát thấy trong lĩnh vực đó.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.