Hôm thứ Năm, Oppenheimer đã điều chỉnh mục tiêu giá cho Uber Technologies Inc. (NYSE: UBER) từ $ 95.00 trước đó đến $ 85.00, trong khi duy trì xếp hạng Outperform cho cổ phiếu của công ty. Việc sửa đổi phản ánh một dự báo ôn hòa cho các đặt chỗ Di động của Uber, mặc dù điều này được cân bằng một phần bởi các đặt chỗ và lợi nhuận Giao hàng tốt hơn mong đợi.
Ban quản lý đã nhấn mạnh sự thay đổi đối với các lựa chọn và khu vực địa lý di động giá cả phải chăng hơn, chi phí bảo hiểm tăng dẫn đến giá vé cao hơn và giảm sử dụng cuối tuần. Ngoài ra, đã có sự chậm lại đáng chú ý trong tần suất sử dụng, tăng trưởng ở mức + 3% so với cùng kỳ năm ngoái so với + 6% của quý II.
Bất chấp những thách thức này, vẫn có những diễn biến tích cực đối với gã khổng lồ gọi xe. Chương trình thành viên Uber One đã chứng kiến sự gia tăng đáng kể, với mức tăng trưởng 70% so với cùng kỳ năm ngoái và đang trên quỹ đạo đạt 35 triệu thành viên vào cuối năm 2025. Sự tăng trưởng này nhấn mạnh lợi thế của Uber với tư cách là người đi đầu trên thị trường.
Phân tích của công ty cho thấy Uber sẽ tiếp tục tìm cơ hội hợp tác với các nhà sản xuất thiết bị gốc (OEM) cho các dịch vụ robotaxi dự kiến của mình. Dự báo tài chính cho những năm tới đã được điều chỉnh, với Tổng đặt chỗ di động (GB) dự kiến sẽ tăng 17% so với cùng kỳ năm ngoái trong năm tài chính 25 và Tổng đặt chỗ giao hàng dự kiến sẽ tăng lần lượt 19% và 14% trong năm tài chính 25 và 26. Tổng EBITDA dự kiến sẽ tăng 32% và 27% so với cùng kỳ năm ngoái.
Mục tiêu giá mới dựa trên bội số 16x của EBITDA FY26 được dự báo của Uber, đại diện cho mức phí bảo hiểm 16% so với các công ty cùng ngành. Định giá này được củng cố bởi kỳ vọng rằng EBITDA của Uber sẽ tăng nhanh hơn 13% từ năm tài chính 24 đến năm tài chính 26 so với các đối thủ cạnh tranh. Mục tiêu giá hiện tại cho thấy cổ phiếu Uber đang giao dịch ở mức EBITDA xấp xỉ Uber Technologies Inc ted FY26.
Trong một tin tức khác gần đây, Uber Technologies Inc. đã vượt qua dự báo lợi nhuận quý 3 mặc dù có mức tăng trưởng chậm nhất về tổng lượng đặt chỗ trong hơn một năm. Công ty đã báo cáo lợi nhuận quý 3 vượt quá kỳ vọng của Phố Wall, với tổng lượng đặt phòng trong quý tăng 16,1% lên 40,97 tỷ USD. Tổng doanh thu của Uber trong quý III là 11,19 tỷ USD, vượt qua dự báo của các nhà phân tích là 10,98 tỷ USD. Thu nhập ròng của Uber trong quý ở mức 2,61 tỷ USD, bao gồm lợi nhuận trước thuế 1,7 tỷ USD từ Tesla (NASDAQ:TSLA) vốn chủ sở hữu của công ty.
Đối mặt với sự cạnh tranh từ tiềm năng gia nhập thị trường chia sẻ xe của Tesla, BTIG vẫn duy trì xếp hạng Mua trên Uber, coi sự hợp tác giữa các công ty chia sẻ xe và các nhà phát triển xe tự trị (AV) là một chiến lược hiệu quả về vốn. Trong khi đó, BofA Securities đã nâng mục tiêu giá đối với cổ phiếu của Uber, dự đoán kết quả kinh doanh quý III sẽ tăng mạnh. Tập đoàn Erste đã nâng xếp hạng cổ phiếu của Uber từ Giữ lên Mua, phản ánh niềm tin vào tiềm năng doanh thu, thu nhập hoạt động và lợi nhuận ròng đáng kể của công ty trong các quý tới.
Uber cũng đã khám phá các cơ hội tăng trưởng ngoài hoạt động kinh doanh chia sẻ chuyến đi cốt lõi của mình, bao gồm các cuộc đàm phán mua lại tiềm năng với Expedia Group Inc. Mặc dù phải đối mặt với những thách thức pháp lý, chẳng hạn như các vụ kiện cáo buộc phân loại sai tài xế là nhà thầu độc lập, khả năng phục hồi và khả năng thích ứng của Uber là rõ ràng. Danh mục đầu tư đa dạng của công ty, bao gồm các dịch vụ vận chuyển hàng hóa, giao hàng và gọi xe trên các thị trường toàn cầu khác nhau, đã cung cấp một tấm đệm chống lại các rủi ro cụ thể của ngành.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Hiệu quả tài chính và vị thế thị trường của Uber phù hợp với triển vọng lạc quan của Oppenheimer. Theo dữ liệu của InvestingPro, tăng trưởng doanh thu của Uber vẫn mạnh mẽ, với mức tăng 15,93% trong quý gần đây nhất. Sự tăng trưởng này hỗ trợ kỳ vọng của nhà phân tích về việc tiếp tục mở rộng các đặt chỗ Di động và Giao hàng.
InvestingPro Tips nhấn mạnh rằng Uber là một "người chơi nổi bật trong ngành vận tải đường bộ" và đã cho thấy "lợi nhuận cao trong năm qua", với tổng lợi nhuận giá một năm là 83,53%. Những yếu tố này củng cố vị trí dẫn đầu thị trường và tiềm năng tăng trưởng trong tương lai của Uber, như đã thảo luận trong bài viết.
Triển vọng lợi nhuận của công ty là tích cực, với InvestingPro Tips lưu ý rằng "Thu nhập ròng dự kiến sẽ tăng trong năm nay" và "Các nhà phân tích dự đoán công ty sẽ có lãi trong năm nay." Điều này phù hợp với đề cập của bài báo về dự báo tăng trưởng EBITDA đã điều chỉnh.
Đối với các nhà đầu tư tìm kiếm phân tích toàn diện hơn, InvestingPro cung cấp 13 lời khuyên bổ sung cho Uber, cung cấp sự hiểu biết sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.