QXO gia hạn chào mua công khai cho Beacon Roofing Supply

QXO, Inc. (NYSE: QXO) đã công bố gia hạn chào mua công khai để mua tất cả cổ phiếu đang lưu hành của Beacon Roofing Supply, Inc. (Nasdaq: BECN) với giá 124,25 đô la mỗi cổ phiếu bằng tiền mặt. Ban đầu sẽ hết hạn vào ngày 3 tháng 3 năm 2025, ưu đãi hiện sẽ vẫn mở cho đến ngày 10 tháng 3 năm 2025. Việc gia hạn theo sau phản ứng đáng kể của cổ đông, với khoảng 19,18% cổ phiếu của Beacon đã được đấu thầu. Theo phân tích của InvestingPro, cổ phiếu của Beacon hiện đang giao dịch cao hơn một chút so với Giá trị hợp lý của chúng, với cổ phiếu cho thấy mức tăng mạnh mẽ 33% trong sáu tháng qua.

Đề nghị của QXO được đưa ra trong bối cảnh họ mô tả là sự phản đối từ Hội đồng quản trị của Beacon, bất chấp hoạt động kém hiệu quả gần đây của công ty, bao gồm cả kỳ vọng không đạt kỳ vọng quý 4 năm 2024 và hướng dẫn EBITDA quý 1 năm 2025 thấp hơn 40% so với sự đồng thuận. Dữ liệu của InvestingPro tiết lộ rằng 10 nhà phân tích gần đây đã điều chỉnh kỳ vọng thu nhập của họ xuống, trong khi công ty duy trì tỷ lệ P/E là 20,3 lần và EV/EBITDA là 11,6 lần. Chủ tịch kiêm Giám đốc điều hành QXO Brad Jacobs đã chỉ trích Hội đồng quản trị vì đã ngăn cản các cổ đông chấp nhận đề nghị, đặc biệt là khi chủ tịch kiêm Giám đốc điều hành của Beacon gần đây đã bán các cổ phiếu đáng kể với giá thấp hơn nhiều so với giá thầu của QXO. Muốn có thông tin chi tiết sâu hơn? InvestingPro cung cấp quyền truy cập độc quyền vào phân tích tài chính toàn diện và số liệu theo thời gian thực cho hơn 1.400 cổ phiếu Hoa Kỳ, bao gồm cả Beacon Roofing Supply.

Chào mua công khai không phải tuân theo bất kỳ điều kiện tài chính hoặc thẩm định nào, vì QXO đã đảm bảo các cam kết tài chính đầy đủ từ một số ngân hàng lớn và đã nhận được giấy phép chống độc quyền ở Hoa Kỳ và Canada. Khoản tài chính, cùng với tiền mặt trong tay của QXO, dự kiến sẽ trang trải cho việc xem xét mua, bất kỳ khoản tái cấp vốn cần thiết nào cho khoản nợ của Beacon cũng như các khoản phí và chi phí giao dịch liên quan. Đáng chú ý, Beacon duy trì tỷ lệ hiện tại lành mạnh là 1,97, cho thấy tính thanh khoản mạnh mẽ để đáp ứng các nghĩa vụ ngắn hạn, theo các chỉ số sức khỏe tài chính của InvestingPro .

QXO, nhà cung cấp các giải pháp và dịch vụ công nghệ, đang hướng đến việc mở rộng đáng kể vào ngành phân phối sản phẩm xây dựng, nhắm mục tiêu tăng trưởng doanh thu đáng kể thông qua mua lại và phát triển hữu cơ. Beacon đã chứng minh tiềm năng tăng trưởng vững chắc, với doanh thu tăng 7% trong mười hai tháng qua lên 9,8 tỷ đô la.

Chào mua công khai và các điều khoản của nó được trình bày chi tiết trong các tài liệu nộp cho Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch, mà các cổ đông được khuyến khích đọc. Computershare Trust Company, N.A. đang đóng vai trò là đại lý lưu ký và thanh toán cho lời chào mua, và các cổ đông tìm kiếm sự hỗ trợ có thể liên hệ với Innisfree M & A Incorporated, đại lý thông tin cho đợt chào mua.

Thông báo này dựa trên tuyên bố thông cáo báo chí và chứa các tuyên bố hướng tới tương lai liên quan đến rủi ro và sự không chắc chắn. Cổ đông và nhà đầu tư nên xem xét những rủi ro này khi đánh giá chào mua công khai.

Trong một tin tức gần đây khác, Beacon Roofing Supply đã báo cáo thu nhập quý IV thấp hơn kỳ vọng của các nhà phân tích, với thu nhập trên mỗi cổ phiếu đã điều chỉnh ở mức 1,32 đô la so với 1,65 đô la dự kiến. Mặc dù vậy, công ty đã đạt được doanh thu kỷ lục trong quý IV, với doanh thu tăng 4,5% so với cùng kỳ năm ngoái lên 2,4 tỷ USD, mặc dù con số này thấp hơn mức dự kiến 2,43 tỷ USD. Doanh số bán sản phẩm lợp mái nhà ở tăng 0,8%, trong khi doanh số bán sản phẩm lợp mái ngoài nhà ở và sản phẩm bổ sung tăng lần lượt là 5,5% và 11,7%.

Các nhà phân tích điểm chuẩn duy trì xếp hạng Mua đối với Beacon Roofing Supply với mục tiêu giá là 140 đô la, trích dẫn hiệu suất kỷ lục trong quý IV của công ty và triển vọng tích cực cho năm tới. Trong khi đó, RBC Capital Markets đã điều chỉnh mục tiêu giá từ 130 đô la lên 124 đô la, duy trì xếp hạng Vượt trội nhưng lưu ý những thách thức về tỷ suất lợi nhuận gộp và chi phí hoạt động. Truist Securities cũng điều chỉnh mục tiêu giá của mình lên 124,25 đô la, phản ánh sự quan tâm mua lại đang diễn ra từ QXO.

Doanh thu ròng cả năm 2024 của Beacon Roofing Supply đã tăng 7,1% lên 9,76 tỷ đô la, đánh dấu một kỷ lục khác của công ty, mặc dù thu nhập ròng hàng năm giảm so với năm trước. Tập trung chiến lược của công ty vào mua sáp nhập, mua lại và các địa điểm mới dự kiến sẽ hỗ trợ tăng trưởng EBITDA bất chấp điều kiện kinh tế đầy thách thức. Khi công ty đến gần Ngày Nhà đầu tư, những người tham gia thị trường sẽ theo dõi chặt chẽ các bản cập nhật về các kế hoạch chiến lược và các thương vụ mua lại tiềm năng.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.