Hôm thứ Tư, Oppenheimer đã điều chỉnh triển vọng của mình đối với Emerson (NYSE: EMR), tăng mục tiêu giá cổ phiếu lên 150 đô la từ mục tiêu trước đó là 125 đô la, đồng thời tái khẳng định xếp hạng Outperform. Sự điều chỉnh được đưa ra sau khi Emerson báo cáo mức tăng trưởng vững chắc 6% trong doanh số bán hàng hữu cơ năm tài chính 24, dựa trên mức tăng 10% trong năm tài chính 23 và tăng 7% trong năm tài chính 22. Quỹ đạo tăng trưởng này dự kiến sẽ duy trì mức trung bình 4% vào năm tài chính 25, được thúc đẩy bởi một quy trình nhất quán và tăng trưởng lai, được thúc đẩy bởi chu kỳ đầu tư vốn và kênh dự án mở rộng.
Nhà phân tích nhấn mạnh động lực gần đây của Emerson trong các lĩnh vực như LNG, khoa học đời sống và các sáng kiến bền vững, lưu ý rằng những lĩnh vực này đang góp phần vào sự tăng trưởng của công ty. Ngoài ra, đã có một sự cải thiện mở rộng trong các đơn đặt hàng, điều này đã nâng cao khả năng hiển thị của một đoạn đường nối hữu cơ trong các phân khúc rời rạc và thử nghiệm & đo lường trong nửa sau của năm tài chính, so với các giai đoạn trước đó có thể so sánh dễ dàng hơn.
Các động thái chiến lược của Emerson bao gồm đề nghị tiền mặt ban đầu trị giá 240 đô la cho mỗi cổ phiếu để mua lại 43% cổ phần thiểu số còn lại của AspenTech, một công ty mà Emerson đã sở hữu 57% đa số. Việc mua lại này dự kiến sẽ đạt đến điểm hòa vốn cho thu nhập được điều chỉnh theo hình thức trên mỗi cổ phiếu của FY25, bao gồm chi phí tài chính của toàn bộ quyền sở hữu, hiệu quả chi phí ngay lập tức và đòn bẩy hoạt động. Thời gian và tính thời vụ của thỏa thuận này đã được xem xét thuận lợi trong phân tích của Oppenheimer.
Hơn nữa, Emerson đang xem xét các lựa chọn khác nhau cho hoạt động kinh doanh An toàn & Năng suất của mình, bao gồm cả việc bán tiền mặt tiềm năng, có thể thu hút khoảng 4 tỷ đô la trước thuế. Nếu Emerson tiến hành cả giao dịch AspenTech và bán mảng Kinh doanh An toàn & Năng suất, công ty dự kiến sẽ kết thúc năm tài chính 25 với đòn bẩy ròng ít hơn 2 lần. Điều này sẽ định vị Emerson như một trò chơi thuần túy tự động hóa đơn giản và hoàn chỉnh, theo đánh giá của nhà phân tích.
Trong các tin tức gần đây khác, Emerson Electric Co. đã chứng kiến một loạt các đợt nâng cấp từ KeyBanc Capital Markets, Mizuho Securities, Baird và Deutsche Bank sau hiệu suất năm tài chính 2024 mạnh mẽ và các thông báo chiến lược. Sự tăng trưởng của công ty được thúc đẩy bởi các hoạt động kinh doanh Quy trình và Kết hợp, và nó đã báo cáo doanh số bán hàng cơ bản tăng 6% và thu nhập điều chỉnh trên mỗi cổ phiếu tăng 24% trong năm tài chính.
Emerson cũng đã đề xuất mua lại số cổ phần còn lại của Aspen Technology và đang xem xét việc thoái vốn khỏi mảng Kinh doanh An toàn & Năng suất. Những động thái này được kỳ vọng sẽ tăng cường sự tập trung của Emerson vào tự động hóa, có khả năng dẫn đến sự phối hợp có lợi, đặc biệt là với thỏa thuận Công nghệ Aspen. Tuy nhiên, KeyBanc cho rằng một đề nghị cao hơn có thể là cần thiết cho việc mua lại Aspen Technology.
Emerson cũng có kế hoạch mua lại số cổ phiếu trị giá 2 tỷ USD của chính mình trong năm tài chính 2025. Hướng dẫn năm tài chính 2025 của công ty vượt quá kỳ vọng của thị trường, dao động từ 5,85 đô la đến 6,05 đô la mỗi cổ phiếu. Những phát triển gần đây là một phần trong kế hoạch chuyển đổi của Emerson để trở thành một thực thể định hướng tăng trưởng và có lợi nhuận cao hơn.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Hiệu suất mạnh mẽ và các động thái chiến lược của Emerson được nêu bật trong bài viết được hỗ trợ thêm bởi dữ liệu gần đây từ InvestingPro. Vốn hóa thị trường của công ty đứng ở mức ấn tượng 72,62 tỷ USD, phản ánh sự hiện diện đáng kể của nó trong ngành Thiết bị điện. Tăng trưởng doanh thu của Emerson là 13,34% trong mười hai tháng qua phù hợp với tăng trưởng doanh số bán hàng hữu cơ vững chắc được đề cập trong bài báo, thể hiện khả năng của công ty trong việc tận dụng các lĩnh vực chính như LNG, khoa học đời sống và các sáng kiến bền vững.
InvestingPro Tips tiết lộ rằng Emerson đã tăng cổ tức trong 54 năm liên tiếp, thể hiện sự ổn định tài chính và cam kết về lợi nhuận của cổ đông. Sự tăng trưởng cổ tức nhất quán này bổ sung cho các thương vụ mua lại chiến lược của công ty và các khoản thoái vốn tiềm năng được thảo luận trong bài viết, cho thấy cách tiếp cận cân bằng đối với tăng trưởng và giá trị cổ đông.
Hiệu suất gần đây của cổ phiếu là đáng chú ý, với lợi nhuận 16,36% trong tuần trước và lợi nhuận 41,15% trong năm qua. Những con số này hỗ trợ triển vọng tăng giá của Oppenheimer và mục tiêu giá tăng. Tuy nhiên, các nhà đầu tư cần lưu ý rằng cổ phiếu đang giao dịch gần mức cao nhất trong 52 tuần, với tỷ lệ P/E là 42,31, cho thấy mức định giá cao có thể phản ánh sự lạc quan của thị trường về triển vọng tương lai của Emerson.
Đối với độc giả quan tâm đến phân tích sâu hơn, InvestingPro cung cấp 13 mẹo bổ sung cho Emerson, cung cấp cái nhìn toàn diện về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.