JPMorgan nâng mục tiêu AxoJPMorgan lên 665 USD nhờ kết quả quý 4 mạnh mẽ

Vào thứ Tư, nhà phân tích Samik Chatterjee của JPMorgan đã tăng mục tiêu giá cho Axon Enterprise (NASDAQ: AXON) lên 665 đô la từ mục tiêu trước đó là 530 đô la, trong khi vẫn duy trì xếp hạng Tăng Tỷ Trọng đối với cổ phiếu. Với vốn hóa thị trường hiện tại là 37,7 tỷ đô la và giao dịch ở mức 496,65 đô la, dữ liệu của InvestingPro cho thấy cổ phiếu đang giao dịch trên Giá trị hợp lý của nó. Việc điều chỉnh này theo sau kết quả quý IV của Axon cho năm 2024, vượt quá kỳ vọng, cho thấy doanh thu và số liệu EBITDA vượt quá cả ước tính và hướng dẫn của chính công ty.

Hiệu quả tài chính ấn tượng được cho là do động lực mạnh mẽ trong danh mục sản phẩm của Axon, đặc biệt là trong lĩnh vực Axon Cloud & Services, công ty đã có mức tăng trưởng doanh thu hai con số cả theo tuần tự và hàng năm. Ban lãnh đạo của Axon cũng ghi nhận nhu cầu mạnh mẽ đối với các gói OSP, đặc biệt là các phiên bản cao cấp và sự quan tâm mạnh mẽ đối với các sản phẩm như Draft One và AI Era Plan. Những yếu tố này đã góp phần làm tăng đáng kể Doanh thu định kỳ hàng năm (ARR) của Axon, đạt 1,0 tỷ USD, tăng từ 0,9 tỷ USD trong quý III năm 2024 và 0,7 tỷ USD của năm trước.

Giải quyết những lo ngại của nhà đầu tư về triển vọng nhu cầu cho năm 2025, Axon đã đưa ra triển vọng doanh thu cả năm tích cực là 2,6 tỷ đô la vào thời điểm giữa, đánh dấu mức tăng 25% so với cùng kỳ năm ngoái. Công ty cũng hạ thấp rủi ro liên quan đến những thay đổi trong tài trợ liên bang và quan hệ đối tác Flock Safety. Sự tự tin này được hỗ trợ thêm bởi lượng công việc tồn đọng cuối năm mạnh mẽ vượt quá 10 tỷ đô la, so với hơn 7 tỷ đô la vào cuối năm 2023.

Axon đã quan sát thấy xu hướng đặt phòng mạnh mẽ trong các ngành dọc khách hàng mới nổi, chẳng hạn như thị trường quốc tế và doanh nghiệp, thậm chí còn đảm bảo thỏa thuận lớn nhất trong lịch sử với một nhà cung cấp dịch vụ hậu cần toàn cầu trong quý IV năm 2024. Do đó, công ty đã nâng ước tính Tổng thị trường địa chỉ (TAM) lên 129 tỷ đô la từ 77 tỷ đô la gần một năm trước đó, nhấn mạnh một đường ống cơ hội mạnh mẽ củng cố sự tin tưởng của JPMorgan với tốc độ tăng trưởng đặt phòng tương tự như tăng trưởng doanh thu của nó.

Trước xu hướng nhu cầu mạnh mẽ này, JPMorgan đã tăng triển vọng doanh thu của Axon, trong khi ước tính EBITDA phần lớn vẫn phù hợp, với mức tăng nhẹ dự kiến do chi phí hoạt động tăng cao. Mục tiêu giá tháng 12 năm 2025 được nâng lên 665 đô la phản ánh sự tự tin liên tục của nhà phân tích vào vị trí của Axon, được thúc đẩy bởi động lực danh mục đầu tư mạnh mẽ của công ty, sự kết hợp ngày càng tăng giữa phần mềm và dịch vụ đăng ký cũng như sự thâm nhập vững chắc vào các ngành dọc khách hàng mới. Bất chấp mức giảm 16,4% YTD gần đây, cổ phiếu đã mang lại lợi nhuận ấn tượng 82,87% trong năm qua. Để biết thông tin chi tiết sâu hơn về triển vọng định giá và tăng trưởng của Axon, bao gồm 23 ProTips bổ sung và phân tích tài chính toàn diện, hãy truy cập InvestingPro.

Trong một tin tức gần đây khác, Axon Enterprise đã báo cáo kết quả tài chính ấn tượng cho quý IV của năm tài chính 2024. Công ty đã vượt quá kỳ vọng của các nhà phân tích với thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) không theo GAAP là 2,08 đô la, vượt qua ước tính đồng thuận là 1,43 đô la. Doanh thu trong quý đạt 575,1 triệu đô la, đánh dấu mức tăng 34% so với cùng kỳ năm ngoái và vượt quá mức dự kiến 566,7 triệu đô la. EBITDA điều chỉnh của Axon cũng hoạt động tốt, đạt 142,0 triệu USD, tăng 56% so với năm trước và cao hơn mức đồng thuận 138,7 triệu USD.

Đối với năm tài chính 2025, Axon đã đưa ra hướng dẫn doanh thu từ 2,55 tỷ đô la đến 2,65 tỷ đô la, phù hợp với ước tính đồng thuận là 2,566 tỷ đô la. Công ty cũng đặt mục tiêu EBITDA đã điều chỉnh từ 640 triệu đến 670 triệu đô la, so với ước tính đồng thuận là 658,8 triệu đô la. Nhà phân tích Trevor Walsh của Citizens JMP duy trì xếp hạng Market Outperform cho Axon, với mục tiêu giá là 725 USD, phản ánh niềm tin vào sự tăng trưởng liên tục của công ty bất chấp những biến động giá cổ phiếu gần đây.

Ngoài ra, Axon tiếp tục mở rộng các dịch vụ sản phẩm của mình, đặc biệt là trong công nghệ AI và máy bay không người lái, đồng thời báo cáo doanh thu định kỳ hàng năm tăng lên 1 tỷ đô la, tăng 37% so với cùng kỳ năm ngoái. Công ty cũng đã chứng kiến việc áp dụng mạnh mẽ các công cụ AI của mình, với sự tiếp nhận nhanh chóng của khách hàng AI Aeroplan. Những phát triển này nhấn mạnh cam kết không ngừng của Axon đối với sự đổi mới và trọng tâm chiến lược vào việc mở rộng phạm vi tiếp cận thị trường.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.