JPMorgan cắt giảm mục tiêu giá cổ phiếu JPMorganv xuống 109 USD từ 115 USD

Vào thứ Hai, nhà phân tích Ryan Brinkman của JPMorgan đã điều chỉnh mục tiêu giá cho Autoliv, Inc. (NYSE: ALV) lên 109,00 đô la, giảm từ 115,00 đô la trước đó, trong khi vẫn giữ xếp hạng Trung lập đối với cổ phiếu. Theo dữ liệu của InvestingPro, cổ phiếu dường như bị định giá thấp dựa trên mô hình Giá trị hợp lý độc quyền của nó, với tỷ lệ PEG chỉ là 0,29, cho thấy tiềm năng tăng trưởng hấp dẫn so với định giá hiện tại của nó. Việc sửa đổi này theo sau kết quả quý IV của Autoliv và hướng dẫn cả năm 2025, bao gồm sự kết hợp của JPMorganrgins cao hơn bình thường và doanh số bán hàng thấp hơn dự kiến.

Doanh thu quý IV của Autoliv đạt 2,616 đô la JPMorgan, thấp hơn ước tính của JPMorgan là 2,754 tỷ đô la và sự đồng thuận của Bloomberg là 2,728 tỷ đô la. Trong khi tỷ suất lợi nhuận EBIT của công ty vượt trội so với kỳ vọng ở mức 13,4%, theo dự báo của JPMorgan là 12,7% và sự đồng thuận là 12,4%, phân tích của InvestingPro cho thấy công ty duy trì tỷ suất lợi nhuận gộp tương đối yếu ở mức 18,55%. EBIT trong quý phù hợp với ước tính của JPMorgan là 349 triệu đô la và cao hơn một chút so với mức đồng thuận là 345 triệu đô la. Người đăng ký InvestingPro có quyền truy cập vào 8 thông tin chi tiết chính bổ sung về tình hình tài chính và vị thế thị trường của Autoliv.

Tăng trưởng trên thị trường (GoM) cả năm 2024 của công ty đã trải qua tác động tiêu cực khoảng 2-3 điểm phần trăm do sự kết hợp bất lợi của khách hàng và địa lý. Chỉ số GoM mạnh nhất ở Nhật Bản, tiếp theo là phần còn lại của châu Á và châu Âu, trong khi nó vẫn đi ngang ở châu Mỹ. Chỉ số GoM của Trung Quốc đã giảm 7 điểm phần trăm, JPMorgan chứng kiến hoạt động kém hiệu quả của các liên doanh nước ngoài.

Đối với cả năm 2025, Autoliv JPMorgan doanh thu không đổi so với cùng kỳ năm ngoái, với tổ chức dự kiến 2%JPMorgan được bù đắp bởi 2% trái ngược ngoại hối. Hướng dẫn này cho thấy ước tính doanh thu khoảng 10,390 tỷ đô la, thấp hơn kỳ vọng của JPMorgan là 10,800 tỷ đô la và sự đồng thuận là 10,753 tỷ đô la. Tỷ suất lợi nhuận EBIT đã điều chỉnh được dự báo là từ 10,0% đến 10,5%, thấp hơn cả ước tính của JPMorgan và đồng thuận.

Do kết quả của hiệu suất quý IV trái chiều và hướng dẫn mềm hơn cho năm 2025, JPMorgan đã cắt giảm ước tính EBIT cho Autoliv. Công ty hiện dự đoán EBIT là 1,088 tỷ đô la cho năm 2025, giảm so với ước tính trước đó là 1,129 tỷ đô la và 1,202 tỷ đô la cho năm 2026, giảm từ 1,247 tỷ đô la. Do đó, mục tiêu giá cho tháng 12 năm 2025 đã giảm xuống còn 109 đô la, phản ánh ước tính thu nhập trong tương lai đã giảm. Cổ phiếu Autoliv giảm 4,6% sau thông báo, trái ngược với mức giảm 0,5% của S&P 500.

Trong một tin tức gần đây khác, Autoliv Inc., một nhà cung cấp hệ thống an toàn ô tô nổi tiếng, đã báo cáo một túi hỗn hợp trong thu nhập quý IV của mình. Công ty đã vượt qua dự đoán của các nhà phân tích với thu nhập trên mỗi cổ phiếu đã điều chỉnh là 3,05 đô la, vượt xa mức dự báo 2,88 đô la. Tuy nhiên, doanh thu quý 4 của Autoliv là 2,62 tỷ USD thấp hơn mức ước tính 2,7 tỷ USD, đánh dấu mức giảm 4,9% so với cùng kỳ năm ngoái.

Bất chấp doanh thu thất bại, công ty đã đạt được lợi nhuận kỷ lục trong quý. Thu nhập hoạt động đạt mức cao mới là 353 triệu đô la, với tỷ suất lợi nhuận hoạt động là 13,5%. Thu nhập hoạt động điều chỉnh cũng đạt kỷ lục 349 triệu đô la, với tỷ suất lợi nhuận hoạt động điều chỉnh là 13,4%.

Trước những phát triển này, Autoliv đã đưa ra hướng dẫn cho cả năm 2025, dự kiến tăng trưởng doanh số hữu cơ khoảng 2% và tỷ suất lợi nhuận hoạt động điều chỉnh khoảng 10-10,5%. Autoliv dự kiến dòng tiền hoạt động khoảng 1,2 tỷ USD trong năm. Mặc dù dự đoán một năm 2025 đầy thách thức đối với ngành công nghiệp ô tô, công ty vẫn tập trung vào việc cải thiện hiệu quả để hỗ trợ tăng lợi nhuận hơn nữa.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.