HSBC nâng xếp hạng cổ phiếu Estee Lauder dựa trên triển vọng tăng trưởng lợi nhuận

Investing.com - HSBC đã nâng xếp hạng cổ phiếu Estee Lauder (NYSE:EL) từ Giữ lên Mua vào hôm thứ Tư, đồng thời tăng mục tiêu giá lên 99,00 USD từ 80,00 USD. Cổ phiếu này đã thể hiện đà tăng mạnh, tăng hơn 5% trong tuần qua và gần 7% trong sáu tháng, mặc dù dữ liệu từ InvestingPro cho thấy cổ phiếu có thể đang bước vào vùng mua quá mức.

Việc nâng xếp hạng diễn ra khi HSBC dự báo Estee Lauder sẽ tăng gấp đôi lợi nhuận trong khoảng thời gian từ năm tài chính 2025 đến 2027, mặc dù từ mức mà họ mô tả là "rất thấp". Tăng trưởng dự kiến này chủ yếu đến từ các biện pháp cắt giảm chi phí và hiệu quả từ tái cơ cấu thay vì sự gia tăng đáng kể về doanh thu. Dữ liệu từ InvestingPro cho thấy công ty duy trì tỷ suất lợi nhuận gộp ấn tượng gần 74%, mặc dù không có lãi trong 12 tháng qua.

HSBC lưu ý rằng các nhà đầu tư dường như đang dần ưa chuộng Estee Lauder mặc dù có ít bằng chứng về xu hướng cải thiện ở các thị trường chính như Trung Quốc và Hoa Kỳ. Công ty đã hạ đánh giá chi phí vốn bình quân gia quyền dựa trên "lưới an toàn" được cung cấp bởi kế hoạch tái cơ cấu nâng cao của công ty.

Mục tiêu giá mới thể hiện tiềm năng tăng khoảng 28% so với mức hiện tại. HSBC thừa nhận rằng cổ phiếu Estee Lauder "không có vẻ rẻ đến mức đáng kinh ngạc" ở mức khoảng 26 lần tỷ lệ giá trên thu nhập năm tài chính 2027.

Công ty chỉ ra rằng biên lợi nhuận hoạt động của Estee Lauder trong năm tài chính 2027 có thể sẽ duy trì ở mức khoảng 11%, mức mà họ coi là "hơi thấp" so với tiềm năng dài hạn ít nhất ở mức phần trăm giữa hai chữ số.

Trong các tin tức gần đây khác, Estee Lauder đã trải qua một số diễn biến đáng chú ý. Triển vọng thu nhập và doanh thu của công ty đã trở thành tâm điểm, với Evercore ISI bày tỏ sự tin tưởng rằng ước tính đồng thuận về thu nhập trên mỗi cổ phiếu cho năm 2026 có thể đang bị đánh giá thấp. Sự lạc quan này được hỗ trợ bởi những cải thiện về thị phần của Estee Lauder ở Trung Quốc và Hoa Kỳ. Deutsche Bank đã nâng xếp hạng cổ phiếu Estee Lauder từ Giữ lên Mua, trích dẫn chiến lược đa dạng hóa của công ty vượt ra ngoài Trung Quốc và các kênh bán lẻ liên quan như một chỉ báo tăng trưởng tích cực. Ngoài ra, Estee Lauder đã mở rộng sự hiện diện trực tuyến bằng cách ra mắt sản phẩm trên cửa hàng Amazon.ca Premium Beauty, giúp sản phẩm dễ tiếp cận hơn với khách hàng Canada. Tuy nhiên, Moody’s đã hạ xếp hạng tín dụng của Estee Lauder do sự chậm trễ trong quá trình phục hồi, trích dẫn những thách thức trong thị trường du lịch bán lẻ châu Á và những bất ổn liên quan đến thuế quan và điều kiện kinh tế toàn cầu. Công ty cũng đã công bố bổ nhiệm bà Lisa Sequino làm Chủ tịch mới của Makeup Brand Cluster, nơi bà sẽ giám sát định hướng chiến lược và sự phát triển của các thương hiệu như M·A·C và Bobbi Brown. Những diễn biến này nhấn mạnh những nỗ lực liên tục của Estee Lauder nhằm vượt qua thách thức thị trường và tận dụng cơ hội tăng trưởng.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.