Guggenheim cắt giảm mục tiêu cổ phiếu Jack In The Box, giữ xếp hạng mua theo dự báo

Vào thứ Tư, Guggenheim duy trì xếp hạng Mua đối với cổ phiếu Jack In The Box (NASDAQ:JACK), nhưng công ty đã giảm mục tiêu giá đối với cổ phiếu xuống còn 60 đô la từ 95 đô la trước đó.

Việc sửa đổi được đưa ra khi nhà phân tích dự đoán công ty sẽ báo cáo thu nhập vào cuối tuần này, với kỳ vọng hướng dẫn giảm xuống dưới EPS đồng thuận. Dự báo mới của Guggenheim cho thấy thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) cho năm tài chính 2025 giảm đáng kể xuống còn 6,00 đô la, định vị nó dưới sự đồng thuận của Street là 6,25 đô la.

Nhà phân tích tin rằng mặc dù có kỳ vọng Jack In The Box sẽ hướng dẫn dưới EPS đồng thuận, nhưng bội số giá trên thu nhập (P/E) hiện tại xấp xỉ 7 lần EPS đồng thuận phản ánh một lượng đáng kể rủi ro giảm giá đã được định giá vào cổ phiếu. Quan điểm này được giữ mặc dù đã cắt giảm đáng kể cả ước tính thu nhập và mục tiêu giá.

Các khoản đầu tư liên tục của công ty, dẫn đầu bởi Giám đốc điều hành Darin Harris, người bắt đầu đảm nhiệm vai trò của mình vào giữa năm 2020, được công nhận là một yếu tố tích cực. Những nỗ lực này nhằm mục đích hồi sinh doanh nghiệp và hướng xu hướng bán hàng trở lại quỹ đạo đi ngang hoặc tích cực. Theo nhà phân tích, nếu Jack In The Box thành công trong nỗ lực này, định giá có thể tăng đáng kể so với mức hiện tại.

Tuy nhiên, quan điểm lạc quan này đi kèm với sự thận trọng về mức đòn bẩy cao của công ty, điều này có thể khuếch đại tác động của bất kỳ thay đổi hiệu quả tài chính nào. Theo ước tính EPS mới, mục tiêu giá sửa đổi là 60 đô la dựa trên bội số P/E xấp xỉ 10 lần ước tính EPS năm tài chính 2025 của Guggenheim.

Công ty dường như đang có lập trường lạc quan thận trọng, cân bằng tiềm năng phục hồi với những rủi ro vốn có trong cấu trúc tài chính của công ty.

Trong một tin tức gần đây khác, Jack In The Box đã trở thành chủ đề của một số phát triển quan trọng. Báo cáo thu nhập quý IV của công ty được dự đoán, với cả Deutsche Bank và Oppenheimer điều chỉnh triển vọng tài chính của họ.

Deutsche Bank đã giảm mục tiêu giá cho Jack In The Box xuống còn 51,00 đô la, duy trì xếp hạng Giữ do lo ngại về khả năng bỏ lỡ trong cả số liệu trên và dưới. Tương tự, Oppenheimer đã giảm mục tiêu giá xuống còn 60 đô la, duy trì xếp hạng Outperform. Bản sửa đổi này phản ánh dự đoán EBITDA là 306 triệu đô la cho năm 2025, thấp hơn ước tính đồng thuận là 318 triệu đô la.

Đồng thời, công ty đã giảm doanh số bán hàng cùng cửa hàng trong quý tài chính thứ tư, theo báo cáo của Loop Capital. Mặc dù vậy, Jack In The Box đã công bố thỏa thuận nhượng quyền thương mại để mở 12 địa điểm mới ở khu vực Chicago. Cũng đã có một sự thay đổi trong lãnh đạo tài chính, với việc Giám đốc tài chính Brian Scott rời đi và Dawn Hooper đảm nhiệm với tư cách là Giám đốc tài chính tạm thời.

Trong khi đó, nhà hàng Del Taco thuộc sở hữu của công ty, đã mở một địa điểm mới ở Kissimmee, Florida, giới thiệu sự hợp tác với Trejo's Tacos của nam diễn viên Danny Trejo.

Công ty phân tích TD Cowen đã điều chỉnh triển vọng của mình đối với cổ phiếu của Jack In The Box, giảm mục tiêu giá xuống 57 đô la từ 59 đô la, trong khi vẫn duy trì xếp hạng Giữ. Trong cả năm, công ty dự kiến EBITDA đã điều chỉnh từ 320 triệu đến 325 triệu đô la, với EPS hoạt động từ 6,10 đến 6,25 đô la. Đây là những diễn biến gần đây xung quanh Jack In The Box.

Thông tin chi tiết về InvestingPro

Dữ liệu gần đây từ InvestingPro làm sáng tỏ thêm tình hình tài chính của Jack In The Box, phù hợp với sự lạc quan thận trọng của Guggenheim. Vốn hóa thị trường của công ty là 880,37 triệu đô la, với tỷ lệ P/E (đã điều chỉnh) là 9,74 trong mười hai tháng qua tính đến quý 3 năm 2024, phù hợp chặt chẽ với định giá dự kiến của Guggenheim.

InvestingPro Tips nhấn mạnh rằng Jack In The Box "hoạt động với gánh nặng nợ đáng kể", điều này chứng thực mối quan tâm của nhà phân tích về đòn bẩy cao của công ty. Cấu trúc tài chính này thực sự có thể khuếch đại tác động của sự thay đổi hiệu suất, như đã lưu ý trong bài báo.

Về mặt tích cực, ban lãnh đạo đã "tích cực mua lại cổ phiếu", có khả năng báo hiệu niềm tin vào triển vọng tương lai của công ty. Điều này phù hợp với các khoản đầu tư đang diễn ra mà Giám đốc điều hành Darin Harris đề cập để hồi sinh doanh nghiệp.

Tỷ suất cổ tức của công ty là 3,82% và chuỗi 11 năm duy trì chi trả cổ tức cho thấy cam kết về lợi nhuận của cổ đông, điều này có thể hấp dẫn đối với các nhà đầu tư tập trung vào thu nhập bất chấp những thách thức hiện tại.

Các nhà đầu tư nên lưu ý rằng InvestingPro liệt kê 5 mẹo bổ sung cho Jack In The Box, cung cấp phân tích toàn diện hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.