Vào thứ Ba, Piper Sandler tái khẳng định xếp hạng Tăng Tỷ Trọng và mục tiêu giá cổ phiếu 75,00 đô la cho Exact Sciences Corporation (NASDAQ: EXAS), một công ty chẩn đoán phân tử.
Triển vọng tích cực của công ty dựa trên việc tăng giá gần đây cho Cologuard Plus của Trung tâm Dịch vụ Medicare & Medicaid (CMS). Sự phát triển này được coi là một sự củng cố tiềm năng tăng trưởng lợi nhuận của công ty và hỗ trợ kỳ vọng rằng Exact Sciences sẽ vượt qua tỷ suất lợi nhuận EBITDA 20% vào năm 2027.
Nhà phân tích tại Piper Sandler bày tỏ sự tin tưởng vào quỹ đạo của công ty mặc dù đã giảm hướng dẫn cho quý IV. Công ty thừa nhận rằng trong khi Exact Sciences cần cải thiện chiến lược bán hàng trực tiếp đến bác sĩ, các yếu tố khác được dự đoán sẽ bù đắp cho bất kỳ thất bại nào.
Những yếu tố này bao gồm việc tăng giá CMS nói trên cho Cologuard Plus, các cơ hội mới trong việc tuân thủ thông qua Cares Gap và dân số sàng lọc lại ngày càng tăng có thể thúc đẩy tăng trưởng doanh thu.
Dự báo của Piper Sandler cho EBITDA của Exact Sciences vào năm 2026 là khoảng 650 triệu đô la. Công ty cho rằng ngay cả với ước tính thận trọng về tăng trưởng doanh thu, đòn bẩy hoạt động của công ty vẫn đủ mạnh để thúc đẩy EBITDA. Tăng Tỷ Trọng tài chính này là một yếu tố quan trọng trong việc công ty tiếp tục xác nhận xếp hạng Overweight cho cổ phiếu của công ty.
Exact Sciences chuyên về các xét nghiệm chẩn đoán và sàng lọc ung thư, bao gồm sản phẩm chủ lực của mình, Cologuard, là xét nghiệm sàng lọc ung thư đại trực tràng không xâm lấn. Việc tăng giá cho Cologuard Plus của CMS là một sự chứng thực đáng kể về giá trị và hiệu quả của xét nghiệm trong tầm soát ung thư.
Tập trung vào việc mở rộng cung cấp sản phẩm và nâng cao chiến lược bán hàng là một phần trong mục tiêu rộng lớn hơn của công ty là cải thiện khả năng phát hiện ung thư và kết quả của bệnh nhân. Với việc tăng giá CMS gần đây và các động lực chiến lược khác, Exact Sciences có khả năng vượt qua các mục tiêu tài chính và tăng cường sự hiện diện trên thị trường.
Trong một tin tức gần đây khác, Exact Sciences Corporation đã đảm bảo tăng 16% tỷ lệ Medicare cho xét nghiệm thế hệ tiếp theo của mình, Cologuard Plus, từ Trung tâm Dịch vụ Medicare & Medicaid (CMS). Mức giá mới được đặt ở mức 592 đô la, tăng từ mức 509 đô la hiện tại cho thử nghiệm Cologuard hiện tại. Sự phát triển này đã dẫn đến việc tái khẳng định xếp hạng tích cực từ Leerink Partners, Bernstein SocGen Group, Stifel và Wolfe Research.
Exact Sciences có kế hoạch áp dụng tỷ lệ mới cho dân số Medicare Cologuard, chiếm 15-20% hoạt động kinh doanh ngay lập tức, trước khi mở rộng sang Medicare Advantage và các chương trình thương mại. Mức giá này cũng đặt ra một tiêu chuẩn cho các cuộc đàm phán với các bên thanh toán thương mại.
Thu nhập quý 3 năm 2024 của công ty báo cáo doanh thu tăng 13% so với cùng kỳ năm ngoái, đạt 709 triệu đô la và tăng đáng kể 75% EBITDA điều chỉnh lên 99 triệu đô la. Exact Sciences cũng đang đạt được những bước tiến trong xét nghiệm phát hiện sớm đa ung thư (MCED), với nghiên cứu chỉ ra rằng cách tiếp cận đa dấu ấn sinh học mới có thể cải thiện đáng kể việc phát hiện ung thư sớm.
Đây là một trong những phát triển gần đây của Exact Sciences Corporation, nhấn mạnh sự cống hiến của công ty đối với tăng trưởng tài chính và những tiến bộ trong phát hiện ung thư.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Dữ liệu gần đây của InvestingPro cung cấp thêm bối cảnh cho triển vọng lạc quan của Piper Sandler về Exact Sciences (NASDAQ: EXAS). Mặc dù công ty tăng trưởng doanh thu mạnh mẽ 11,91% trong mười hai tháng qua, đạt 2,69 tỷ USD, Exact Sciences hiện không có lãi. Điều này phù hợp với Mẹo InvestingPro chỉ ra rằng các nhà phân tích không dự đoán công ty sẽ có lãi trong năm nay.
Tỷ suất lợi nhuận gộp của công ty ở mức ấn tượng 72,96%, phản ánh việc quản lý chi phí hiệu quả trong các hoạt động cốt lõi của công ty. Tuy nhiên, tỷ suất lợi nhuận hoạt động -8,44% cho thấy những thách thức trong việc chuyển lợi nhuận gộp này thành kết quả cuối cùng, điều này phù hợp với sự nhấn mạnh của Piper Sandler về sự cần thiết phải cải thiện các chiến lược bán hàng.
Một mẹo khác của InvestingPro lưu ý rằng tài sản lưu động vượt quá các nghĩa vụ ngắn hạn, cho thấy tình hình tài chính ngắn hạn vững chắc. Tính thanh khoản này có thể cung cấp cho Exact Sciences sự linh hoạt để đầu tư vào các sáng kiến tăng trưởng và vượt qua những trở ngại tiềm ẩn khi nó hướng tới lợi nhuận.
Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm một phân tích toàn diện hơn, InvestingPro cung cấp 5 mẹo bổ sung cho Exact Sciences, cung cấp thông tin chi tiết sâu hơn về tình hình tài chính và vị thế thị trường của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.