Cổ phiếu Raymond James cắt giảm xếp hạng USCB, nâng mục tiêu thu nhập quý 3

Vào thứ Năm, Raymond James đã điều chỉnh lập trường của mình đối với cổ phiếu của NASDAQ: USCB, USCB Financial Holdings, thay đổi xếp hạng từ Mua mạnh thành Outperform đồng thời tăng mục tiêu giá lên 21,00 đô la, tăng từ 19,00 đô la.

Việc sửa đổi này theo sau hiệu suất đáng chú ý của USCB sau thu nhập quý III năm 2024, chứng kiến cổ phiếu tăng 44,1% so với 16,5% và 23,1% đối với các chỉ số BANK và S&P 500, tương ứng, tính đến ngày 18 tháng 12 năm 2024.

Công ty trích dẫn định giá của cổ phiếu, hiện phù hợp hơn với dự báo tăng trưởng và lợi nhuận của nó, là lý do cho việc hạ cấp. Nhà phân tích chỉ ra rằng động lực lợi nhuận rủi ro đối với USCB kém thuận lợi hơn một chút so với trước đây, do giá cổ phiếu tăng vọt gần đây. Tuy nhiên, Raymond James vẫn duy trì triển vọng tích cực về các nguyên tắc cơ bản của ngân hàng.

Nhà phân tích nhấn mạnh sự hiện diện mạnh mẽ của USCB ở Nam Florida và dự đoán tăng trưởng cho vay tiếp tục ở mức hai con số thấp. Ngân hàng cũng đã cho thấy động lực tích lũy tiền gửi, với tăng trưởng tiền gửi vượt xa tăng trưởng cho vay trong hai trong ba quý qua. Hơn nữa, USCB đang đạt được tiến bộ trong việc mở rộng thu nhập từ phí.

Kỳ vọng Biên lãi ròng (NIM) sẽ tăng dần, kết hợp với quản lý chi phí liên tục, dự kiến sẽ nâng cao các chỉ số lợi nhuận trong những năm tới. Nhà phân tích cũng lưu ý sự cải thiện nhượng quyền thương mại và giá trị khan hiếm của USCB trong môi trường bãi bỏ quy định, nhấn mạnh thị phần tiền gửi đáng kể của ngân hàng trong Khu vực Thống kê Đô thị Miami (MSA) và bang Florida nói chung.

Trong một tin tức gần đây khác, USCB Financial Holdings đã được Piper Sandler nâng từ Trung lập lên Tăng Tỷ Trọng, với mục tiêu giá tăng lên 20,00 đô la từ 17,00 đô la trước đó. Quyết định này theo sau kết quả quý III ấn tượng của USCB vào năm 2024, vượt qua kỳ vọng. Piper Sandler sau đó đã sửa đổi ước tính thu nhập cho năm 2024, 2025 và đưa ra ước tính năm 2026, với dự báo lần lượt là 1,27 đô la, 1,70 đô la và 2,00 đô la.

Việc nâng cấp này được cho là do một số yếu tố, bao gồm nhịp đập quý III, biên lãi ròng cao hơn dự kiến, chi phí được quản lý tốt và dự báo tăng trưởng cho vay thấp hai con số. Những yếu tố này dự kiến sẽ dẫn USCB hướng tới lợi nhuận trên tài sản trên 1,20% và lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu khoảng 15%, đưa ngân hàng này trở thành một trong số các chỉ số lợi nhuận hàng đầu so với các công ty cùng ngành.

Piper Sandler cũng nhấn mạnh vị trí thuận lợi của USCB trong thị trường Florida mạnh mẽ và động lực mà nó có với cơ sở khách hàng của mình. Vị trí độc đáo của ngân hàng ở Florida được coi là yếu tố quan trọng trong sự phát triển của ngân hàng, góp phần vào những gì Piper Sandler coi là cơ hội đầu tư vốn hóa nhỏ hứa hẹn nhất trong khu vực bảo hiểm của họ hiện nay. Đây là một trong những phát triển gần đây của USCB Financial Holdings.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.