Cổ phiếu Oracle tăng vọt do sự lạc quan về đám mây tại Bernstein

Vào thứ Tư, cổ phiếu của Oracle Corporation đã tăng sau đánh giá tích cực của các nhà phân tích Bernstein, những người bày tỏ sự tin tưởng ngày càng tăng vào triển vọng đám mây của công ty. Oracle được nhấn mạnh là đang ở phía bên phải của quá trình chuyển đổi đám mây, với kỳ vọng về sự tăng trưởng trong tương lai, đặc biệt là từ Cơ sở hạ tầng đám mây Oracle (OCI).

Báo cáo mới nhất của Bernstein về hiệu suất đám mây siêu quy mô cho quý 4 năm 2024 chỉ ra rằng tối ưu hóa đám mây không còn cản trở tăng trưởng và sự xuất hiện của AI tổng quát đang bắt đầu mang lại doanh thu cho các nhà cung cấp dịch vụ đám mây lớn, bao gồm Amazon, Google và Microsoft. Trong khi Amazon Web Services (AWS) và Google Cloud Platform (GCP) đã cho thấy sự tăng tốc, Azure AI của Microsoft đã chứng kiến sự tăng trưởng mạnh mẽ với chi phí của các dịch vụ phi AI, điều này đã khiến các nhà đầu tư thất vọng.

Microsoft (NASDAQ:MSFT), với mục tiêu giá (TP) là 511 đô la và xếp hạng ’Vượt trội’, được công nhận vì khoản đầu tư đáng kể vào Azure và khả năng AI của nó. Bất chấp mức tăng trưởng ấn tượng 31% tiền tệ không đổi (CC) của Azure AI trong quý này, doanh thu cốt lõi của Azure phi AI của Microsoft đã không đạt kỳ vọng. Công ty đã chứng minh khả năng dẫn đầu trong các dịch vụ đám mây và AI, nhưng hiện đang phải đối mặt với thách thức trong việc hồi sinh hoạt động kinh doanh Azure không phải AI.

Oracle (NYSE:ORCL), với TP là 207 đô la, cũng giữ xếp hạng ’Vượt trội’. Các bản cập nhật gần đây của Oracle CloudWorld đối với hướng dẫn năm tài chính 26 và năm tài chính 29 đã củng cố niềm tin của nhà đầu tư. Mặc dù doanh thu của OCI Gen 2 nhỏ hơn so với các nhà cung cấp đám mây siêu quy mô khác, nhưng nó cho thấy sức hút nhất quán và tăng thị phần. Bernstein tin rằng Oracle có lợi thế công nghệ trong việc đào tạo và suy luận AI, điều này có thể mang lại tiềm năng tăng giá.

Amazon (NASDAQ:AMZN), với TP là 275 đô la và xếp hạng ’Vượt trội’, đã đáp ứng kỳ vọng tăng trưởng quý 4 với mức tăng 19% so với cùng kỳ năm ngoái. Doanh thu tổng thể của công ty đạt 638 tỷ đô la ấn tượng trong mười hai tháng qua, với EBITDA là 120,5 tỷ đô la cho thấy hiệu quả hoạt động mạnh mẽ. Lĩnh vực AI tiếp tục tăng trưởng với tốc độ ba con số từ một cơ sở nhỏ và tỷ suất lợi nhuận vẫn mạnh. Theo phân tích của InvestingPro , Amazon duy trì mức nợ vừa phải với dòng tiền đủ để trang trải các khoản thanh toán lãi, hỗ trợ tiếp tục đầu tư vào AI và cơ sở hạ tầng đám mây. Triển vọng doanh thu của AWS dường như không đồng đều và thu nhập hoạt động 700 triệu đô la bị ảnh hưởng từ khấu hao máy chủ có thể ảnh hưởng đến tỷ suất lợi nhuận. Bất chấp những thách thức này, tăng trưởng AWS dự kiến sẽ tăng tốc trở lại vào nửa cuối năm 2025, với việc các nhà phân tích duy trì sự đồng thuận mua mạnh mẽ và mức tăng tiềm năng là 40% so với mức hiện tại.

Google (NASDAQ: GOOGL), với TP là 200 đô la và xếp hạng ’Hiệu suất thị trường’, đã chứng kiến biến động cổ phiếu của mình ngày càng gắn liền với hiệu suất của Google Cloud. Mặc dù tăng trưởng 30% so với cùng kỳ năm ngoái, sự giảm tốc so với quý đã làm dấy lên lo ngại về khả năng giành thị phần của Google so với AWS và Azure. Sự tăng trưởng của Google Cloud là nhờ chiến thắng khách hàng mới, đặc biệt là những khách hàng yêu cầu cơ sở hạ tầng AI và hiệu suất mạnh mẽ của nền tảng AI, Vertex AI. Tỷ suất lợi nhuận đã mở rộng khiêm tốn, nhưng việc tiếp tục đầu tư vào AI có thể hạn chế tăng trưởng hơn nữa.

Alibaba (NYSE:BABA), với TP là 165 đô la Mỹ và 161 đô la Hồng Kông và xếp hạng ’Vượt trội’, đã báo cáo mức tăng trưởng 13,1% so với cùng kỳ năm ngoái trong doanh thu của Alicloud, với tỷ suất lợi nhuận EBITA đã điều chỉnh được cải thiện là 9,9%. Sự tăng trưởng được thúc đẩy bởi sự chuyển đổi sang các sản phẩm đám mây công cộng có lợi nhuận cao hơn và tăng trưởng ổn định ba con số trong các sản phẩm liên quan đến AI. Khoản đầu tư đáng kể của Alibaba vào AI trong ba năm tới nhấn mạnh tầm quan trọng của AI đối với chiến lược tổng thể của hãng.

Báo cáo của Bernstein đóng vai trò như một phân tích toàn diện về các nhà cung cấp đám mây siêu quy mô lớn nhất, cung cấp thông tin chi tiết về tình trạng hiện tại của AI và tác động của nó đối với các dịch vụ đám mây, cũng như bối cảnh cạnh tranh trong thị trường đang phát triển nhanh chóng này. Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm thông tin chi tiết sâu hơn về sức khỏe tài chính và triển vọng tăng trưởng của Amazon, InvestingPro cung cấp quyền truy cập độc quyền vào các chỉ số tài chính chi tiết, tính toán Giá trị hợp lý và 12 ProTips bổ sung. Báo cáo nghiên cứu chuyên nghiệp toàn diện của nền tảng cung cấp thông tin hữu ích về Amazon và 1.400+ cổ phiếu hàng đầu khác, giúp các nhà đầu tư đưa ra quyết định sáng suốt trong bối cảnh công nghệ năng động này.

Trong một tin tức gần đây khác, bộ phận xe tự hành của Amazon.com, Zoox, đã thu hồi 258 xe tự lái do các vấn đề với hệ thống lái xe tự động có thể gây ra phanh mạnh đột ngột. Zoox đã giải quyết vấn đề bằng cách cập nhật phần mềm trên các phương tiện bị ảnh hưởng. Trong một diễn biến khác, một Thẩm phán Quận Hoa Kỳ đã bác bỏ một vụ kiện chống lại Amazon, cáo buộc công ty lừa dối các cổ đông về cách đối xử với người bán bên thứ ba và kế hoạch mở rộng công suất. Việc bác bỏ, được thực hiện với định kiến, ngăn cản các nguyên đơn nộp lại đơn kiện về các yêu cầu tương tự.

Ngoài ra, Applied Optoelectronics đã công bố một thỏa thuận bảo đảm quan trọng với Amazon, cho phép Amazon mua tới 7,95 triệu cổ phiếu, làm nổi bật quan hệ đối tác chiến lược trong thị trường bộ thu phát tốc độ cao cho các ứng dụng AI. Nhà phân tích Mike Genovese từ Rosenblatt duy trì xếp hạng Mua đối với Applied Optoelectronics, lưu ý rằng thỏa thuận này là một điều tích cực lớn đối với công ty. Trong khi đó, Barclays tái khẳng định xếp hạng Equalweight cho Fabrinet, duy trì mục tiêu giá 245 USD, trích dẫn mối quan hệ trực tiếp với Amazon Web Services cho các dự án cơ sở hạ tầng AI. Fabrinet dự kiến sẽ được hưởng lợi từ việc AWS chuyển từ một số nhà cung cấp nhất định do lo ngại về địa chính trị, định vị mình để tăng thị phần.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.