Chính phủ họp với các tập đoàn bất động sản, công ty chứng khoán lớn
Investing.com - Centene (NYSE:CNC), hiện đang giao dịch ở mức 56,65 USD và gần mức thấp nhất trong 52 tuần là 52,93 USD, đã rút lại dự báo cho năm 2025 do các khoản chuyển giao điều chỉnh rủi ro sàn giao dịch bảo hiểm y tế không lường trước và xu hướng chi phí Medicaid tăng nhanh, TD Cowen báo cáo hôm thứ Hai. Theo dữ liệu của InvestingPro, nhà cung cấp dịch vụ chăm sóc sức khỏe này dường như đang được định giá thấp dựa trên phân tích Giá Trị Hợp Lý.
Công ty này đã tái khẳng định xếp hạng Mua và mức giá mục tiêu 73,00 USD đối với cổ phiếu Centene mặc dù đã rút lại dự báo. Dự báo EPS điều chỉnh năm 2025 trước đây của Centene là "lớn hơn" 7,25 USD mỗi cổ phiếu, nhưng tác động tổng hợp có thể dẫn đến điều chỉnh EPS khoảng 50%. Phân tích của InvestingPro cho thấy các mục tiêu của nhà phân tích dao động từ 61 đến 92 USD, với nhiều ProTips nêu bật cả thách thức và cơ hội cho các nhà đầu tư.
Centene đối mặt với ước tính giảm 1,8 tỷ USD trong việc chuyển giao doanh thu điều chỉnh rủi ro năm tài chính 2025 liên quan đến 22 trong số 29 tiểu bang (2,75 USD mỗi cổ phiếu), với tác động tương tự dự kiến cho bảy tiểu bang còn lại. Điều này ngụ ý tổng tác động khoảng 2,5 tỷ USD và 3,82 USD mỗi cổ phiếu nếu các tiểu bang còn lại có ảnh hưởng tương ứng.
Công ty cũng báo cáo xu hướng chi phí Medicaid tăng trong lĩnh vực sức khỏe tâm thần, hỗ trợ chăm sóc sức khỏe tại nhà, và thuốc chi phí cao ở các khu vực cụ thể bao gồm New York và Florida. Những tăng trưởng này một phần là do yêu cầu bảo hiểm các dịch vụ liên quan mà không có điều chỉnh phí bảo hiểm tương ứng.
TD Cowen lưu ý rằng mặc dù các dòng dịch vụ Medicare Advantage và Prescription Drug Plan của Centene hoạt động tốt hơn kỳ vọng, công ty dự đoán cổ phiếu Centene sẽ "giảm đáng kể" sau thông báo này, đặc biệt là với định giá thấp lịch sử của cổ phiếu trước tin tức này. Công ty duy trì điểm sức khỏe tài chính TUYỆT VỜI theo InvestingPro, với tỷ lệ P/E là 8,46x và mức nợ vừa phải. Người đăng ký có thể truy cập Báo cáo Nghiên cứu Pro toàn diện để hiểu sâu hơn về vị thế tài chính và triển vọng tăng trưởng của Centene.
Trong các tin tức gần đây khác, Centene đã thông báo rút lại dự báo thu nhập năm 2025 do những thách thức đáng kể trong điều chỉnh rủi ro thị trường và chi phí Medicaid tăng. Công ty báo cáo dự kiến giảm 1,8 tỷ USD trong việc chuyển giao doanh thu điều chỉnh rủi ro ròng, ảnh hưởng đến thu nhập điều chỉnh mỗi cổ phiếu khoảng 2,75 USD. Quyết định này theo sau dữ liệu từ Wakely cho thấy tăng trưởng chậm hơn và tỷ lệ bệnh tật cao hơn trong thị trường trao đổi ACA. Để đối phó, Centene đang nộp lại mức giá thị trường năm 2026 để giải quyết những vấn đề này. Cả JPMorgan và UBS đều hạ xếp hạng cổ phiếu Centene, viện dẫn lo ngại về khả năng quản lý những thách thức này của công ty. JPMorgan điều chỉnh xếp hạng từ Tăng Tỷ Trọng xuống Trung lập, trong khi UBS sửa đổi xếp hạng từ Mua xuống Trung lập, mỗi công ty đều giảm đáng kể mục tiêu giá của họ. Trong khi đó, Cantor Fitzgerald duy trì xếp hạng Tăng Tỷ Trọng và mục tiêu giá 90 USD, cho rằng tác động từ yêu cầu công việc Medicaid là hạn chế. Morgan Stanley bắt đầu bao phủ với xếp hạng Tăng Tỷ Trọng và mục tiêu giá 70 USD, nhấn mạnh cơ hội tăng trưởng của Centene trong thị trường Medicaid và Medicare.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.