Công an TP HCM kết luận vụ rửa tiền có sự tham gia của vợ chồng chủ tiệm vàng Đức Long
Thứ Ba, Cantor Fitzgerald nhắc lại xếp hạng Trung lập và giá mục tiêu 87,00 đô la đối với Zoom (NASDAQ:ZM) Video Communications Inc (NASDAQ: ZM) sau báo cáo thu nhập quý IV của công ty. Theo dữ liệu của InvestingPro, Zoom duy trì điểm số sức khỏe tài chính "TUYỆT VỜI", được hỗ trợ bởi các nguyên tắc cơ bản vững chắc và tỷ suất lợi nhuận gộp ấn tượng là 75,8%. Báo cáo cho thấy sự cân bằng giữa điểm mạnh và điểm yếu, với doanh số doanh nghiệp tăng nhẹ nhưng doanh thu trực tuyến lại thiếu hụt.
Phân khúc doanh nghiệp của Zoom, chiếm 60% doanh thu, đã chứng kiến sự sụt giảm khiêm tốn hàng năm về tổng khách hàng doanh nghiệp 0,5% nhưng đã tăng trưởng 7% trong số khách hàng tạo ra hơn 100.000 đô la doanh thu trong mười hai tháng gần đó. Công ty cho rằng sự tăng trưởng của doanh nghiệp là do các giao dịch lớn hơn. Với tỷ lệ thanh toán hiện tại mạnh mẽ là 4,6 và nhiều tiền mặt hơn nợ trên bảng cân đối kế toán, Zoom duy trì tính linh hoạt trong hoạt động mạnh mẽ. Ngược lại, mảng trực tuyến chiếm 40% doanh thu không đáp ứng được kỳ vọng. Để biết thông tin chi tiết hơn về các chỉ số tài chính và tiềm năng tăng trưởng của Zoom, hãy xem Báo cáo nghiên cứu chuyên nghiệp toàn diện có sẵn trên InvestingPro.
Công ty lưu ý rằng các sản phẩm Contact Center as a Service (CCaaS) và Workvivo của Zoom đã góp phần vào doanh thu trung bình trên mỗi người dùng (ARPU) cao hơn trong các giao dịch. Tuy nhiên, tăng trưởng ARPU cho khách hàng trong nhóm doanh thu 100.000 đô la + chỉ là 1%, giảm so với mức tăng trưởng 5% được quan sát thấy trong quý trước.
Tăng trưởng dài hạn dự kiến sẽ được thúc đẩy bởi trí tuệ nhân tạo, với Zoom có kế hoạch giới thiệu AI Companion tùy chỉnh vào nửa cuối năm tài chính 2026. Hướng dẫn cho quý đầu tiên của năm tài chính 2026 đã được điều chỉnh giảm, chủ yếu do tỷ giá hối đoái, xu hướng theo mùa và dựa trên điều này, Cantor Fitzgerald đã giảm nhẹ ước tính doanh thu doanh nghiệp của họ để phù hợp hơn với sự đồng thuận từ FactSet.
Mục tiêu giá 87 đô la do Cantor Fitzgerald đặt ra dựa trên 4 lần giá trị doanh nghiệp so với doanh thu ước tính năm dương lịch 2026, phù hợp với giá trị doanh nghiệp trung bình trong ba năm trong mười hai tháng tới bội số so với ước tính tương đối không thay đổi của họ. Phân tích Giá trị hợp lý của InvestingPro cho thấy cổ phiếu của Zoom hiện đang bị định giá thấp, với 23 nhà phân tích gần đây đã sửa đổi Zoom Video Communications Incrd cho giai đoạn sắp tới.
Trong một tin tức gần đây khác, Zoom Video Communications Inc. đã báo cáo thu nhập mạnh hơn dự kiến trong quý IV năm 2025, với thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) vượt dự báo ở mức 1,41 đô la so với 1,30 đô la dự kiến. Doanh thu trong quý là 1,184 tỷ đô la, phù hợp với dự đoán. Bất chấp những kết quả tích cực này, cổ phiếu của công ty đã giảm trong giao dịch ngoài giờ. Doanh thu doanh nghiệp của Zoom tăng 6%, hiện chiếm 60% tổng doanh thu và dòng tiền tự do tăng 25% so với cùng kỳ năm ngoái lên 416 triệu đô la. Tuy nhiên, hướng dẫn cho năm tài chính 2026 gần như phù hợp với kỳ vọng, với doanh thu dự kiến từ 4,785 tỷ USD đến 4,795 tỷ USD, tăng trưởng 2,7%. Các công ty phân tích RBC Capital Markets và Piper Sandler duy trì xếp hạng của họ trên Zoom, với RBC giữ xếp hạng Outperform và mục tiêu giá 95 đô la, trong khi Piper Sandler xác nhận xếp hạng Trung lập với mục tiêu giá 89 đô la. Piper Sandler lưu ý rằng tăng trưởng doanh thu của Zoom được thúc đẩy bởi các sản phẩm và quan hệ đối tác mới hơn, mặc dù họ bày tỏ sự ưu tiên đối với các công ty khác trong lĩnh vực này. Những phát triển này phản ánh vị thế thị trường hiện tại và tiềm năng tăng trưởng của Zoom khi nó tiếp tục tập trung vào khách hàng doanh nghiệp và những tiến bộ về AI.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.