Bernstein duy trì xếp hạng Vượt trội đối với cổ phiếu PACCAR giữa thách thức ngành xe tải

Investing.com - Bernstein SocGen Group đã duy trì xếp hạng Vượt trội và mức giá mục tiêu 118,00 USD đối với PACCAR (NASDAQ:PCAR), thể hiện tiềm năng tăng 27% so với mức giá hiện tại là 93,23 USD, bất chấp những khó khăn dự kiến trong ngành xe tải. Theo dữ liệu từ InvestingPro, PACCAR duy trì điểm sức khỏe tài chính tổng thể "TỐT" và đã liên tục chi trả cổ tức trong 55 năm liên tiếp.

Công ty nghiên cứu này dự đoán lượng xe tải giao hàng sẽ thấp hơn kỳ vọng thị trường 9% trong quý ba và 8% trong quý bốn năm 2025, với áp lực biên lợi nhuận tiềm ẩn từ chi phí thuế quan không thể chuyển cho khách hàng.

Bernstein dự báo biên lợi nhuận gộp của Bộ phận Xe tải và Phụ tùng của PACCAR có thể đạt 12% trong quý 3 và 13% trong quý 4, thấp hơn ước tính đồng thuận lần lượt 100 và 60 điểm cơ bản, với thu nhập trên mỗi cổ phiếu có thể thấp hơn kỳ vọng thị trường 5% và 2%.

Công ty này dự đoán ban lãnh đạo PACCAR sẽ đưa ra dự báo ngành năm 2026 đáng thất vọng với mức giảm 10%, trái ngược với kỳ vọng của thị trường về mức tăng trưởng 10%, đánh dấu mức sản xuất thấp hơn 20% so với tỷ lệ thay thế và là mức thấp nhất ngoài thời kỳ suy thoái.

Mặc dù có những thách thức ngắn hạn này, Bernstein xem báo cáo quý ba sắp tới là một "sự kiện làm rõ" và xác định tiềm năng tăng từ bình luận về Mục 232, điều này có thể mang lại lợi thế 60 xu cho thu nhập của PACCAR trong năm 2026 và thúc đẩy biên lợi nhuận gộp.

Trong các tin tức gần đây khác, PACCAR Inc. đã báo cáo thu nhập quý hai là 1,37 USD mỗi cổ phiếu, vượt ước tính đồng thuận 7%, với cả hiệu suất doanh thu và khả năng sinh lời đều vượt kỳ vọng. Ngoài ra, Hội đồng Quản trị PACCAR đã công bố cổ tức tiền mặt quý thường xuyên là 0,33 USD mỗi cổ phiếu, sẽ được trả vào ngày 3 tháng 12 năm 2025 cho các cổ đông có tên trong sổ đăng ký vào ngày 12 tháng 11 năm 2025. Trong một phát triển riêng biệt, PACCAR đã hợp tác với Dragonfly Energy Holdings Corp. về một sách trắng khám phá các giải pháp năng lượng lithium nhằm giảm thời gian chạy không tải và chi phí nhiên liệu trong ngành vận tải đường bộ.

Sự hợp tác này đánh giá các giải pháp giảm thiểu chạy không tải sử dụng năng lượng lithium so với các giải pháp truyền thống chạy bằng diesel và dựa trên AGM, sử dụng dữ liệu thử nghiệm đội xe trong thế giới thực. Về hoạt động thị trường, đơn đặt hàng xe tải Lớp 8 Bắc Mỹ đạt 20.500 xe trong tháng 9, đánh dấu mức cao nhất trong tám tháng. Các công ty phân tích cũng đã điều chỉnh triển vọng về PACCAR, với Wolfe Research nâng mục tiêu giá lên 86,00 USD do biên lợi nhuận gộp tốt hơn dự kiến, trong khi Bernstein tăng mục tiêu lên 118,00 USD, trích dẫn tiềm năng tăng.

Những phát triển này nổi bật tiến triển gần đây và các động thái chiến lược trong PACCAR, phản ánh cả thành tựu hoạt động và động lực thị trường.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.