Vào thứ Năm, Barclays đã thực hiện một điều chỉnh đáng chú ý đối với quan điểm của mình về Illinois Tool Works (NYSE: ITW), nâng cấp cổ phiếu từ Underweight lên Equalweight và nâng mục tiêu giá lên 270 USD từ 230 USD trước đó. Sự điều chỉnh được đưa ra khi công ty, hiện được định giá 81,47 tỷ USD, giao dịch gần mức cao nhất trong 52 tuần là 279,13 USD. Theo phân tích của InvestingPro , ITW dường như đang giao dịch trên Giá trị hợp lý được tính toán, với tỷ lệ P/E là 23,81.
Cổ phiếu của công ty đã tụt hậu so với Chỉ số Máy móc (MI) khoảng 40% trong hai năm qua. Ngoài ra, từ đầu năm đến nay của năm 2024, hiệu suất của Illinois Tool Works đã kém S&P 500 khoảng 20%. Những con số này làm nổi bật một giai đoạn đầy thách thức đối với nhà sản xuất công cụ công nghiệp trong bối cảnh thị trường cạnh tranh.
Nhà phân tích từ Barclays đã cung cấp thông tin chi tiết về lý do đằng sau việc nâng cấp, trích dẫn sự phục hồi doanh số dự kiến của Illinois Tool Works trong năm tới. Dự báo cho thấy doanh số bán hàng hữu cơ của công ty dự kiến sẽ tăng trưởng với tỷ lệ phần trăm một con số thấp so với cùng kỳ năm ngoái vào năm 2025 và 2026.
Dự báo tăng trưởng này diễn ra sau một năm giảm vào năm 2024, nơi doanh số bán hàng dự kiến sẽ giảm với tốc độ một con số thấp tương tự. Dữ liệu gần đây từ InvestingPro cho thấy doanh thu đã giảm 0,91% trong mười hai tháng qua, trong khi vẫn duy trì điểm số sức khỏe tài chính mạnh mẽ là "TỐT".
Sự thay đổi dự kiến này được coi là sự phục hồi từ đợt tăng sau COVID trong năm 2021-2022. Trong giai đoạn đó, công ty, giống như nhiều công ty khác, đã chứng kiến sự tái cân bằng mạnh mẽ khi nền kinh tế điều chỉnh khỏi các tác động trực tiếp của đại dịch.
Lập trường cập nhật của Barclays đối với Illinois Tool Works phản ánh kỳ vọng ổn định và tăng trưởng tiềm năng cho công ty khi công ty vượt qua sự sụt giảm doanh số bán hàng của năm 2024. Mục tiêu giá mới là 270 đô la thể hiện một mức tăng đáng kể và cho thấy mức độ tin tưởng vào khả năng phục hồi và tăng trưởng của công ty trong thời gian tới.
Trong một tin tức gần đây khác, Illinois Tool Works phải đối mặt với việc hạ cấp khỏi Evercore ISI do tăng trưởng hữu cơ hạn chế được dự đoán và lợi ích chi phí bị thu hẹp.
Bất chấp việc hạ cấp, công ty đã nâng mục tiêu giá cho công ty lên 255 đô la. Nhà sản xuất công nghiệp, được biết đến với hiệu quả hoạt động, dự kiến sẽ phải đối mặt với những thách thức trong việc mở rộng lợi nhuận vào năm 2025 do tăng trưởng doanh số bán hàng hữu cơ trì trệ trên thị trường quốc tế và lợi ích giá cả kém thuận lợi hơn.
Về mặt thu nhập, Illinois Tool Works đã báo cáo doanh thu giảm nhẹ trong quý III năm 2024, nhưng thu nhập trên mỗi cổ phiếu tăng. Bất chấp nhu cầu khó khăn trong lĩnh vực Ô tô và Xây dựng, công ty đã nâng hướng dẫn EPS GAAP cả năm và tăng cổ tức hàng quý.
Hiệu suất hỗn hợp được ghi nhận trên các phân khúc của mình với sự sụt giảm doanh thu OEM ô tô và doanh thu phân khúc Sản phẩm Xây dựng, trong khi phân khúc Polyme & Chất lỏng tăng trưởng doanh thu 1% và các sản phẩm đặc biệt đạt mức tăng trưởng hữu cơ 6%.
Về sự phát triển trong tương lai, Illinois Tool Works đang đánh giá các cơ hội mua lại với trọng tâm là sự khác biệt bền vững và lạc quan về nhu cầu tiềm năng bị dồn nén mặc dù hiện tại sự suy yếu ở một số lĩnh vực. Chi tiêu cho R&D của công ty dự kiến sẽ duy trì ở mức khoảng 1,8% doanh thu, với mục tiêu quay trở lại mức tồn kho trước COVID để giải phóng dòng tiền bổ sung.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.