- Với thị trường biến động và lạm phát gia tăng, cổ phiếu trả cổ tức đã được yêu tích trở lại.
- Nike có thể sử dụng dòng tiền mạnh mẽ của mình để hỗ trợ mua lại cổ phiếu và tăng nhanh cổ tức.
- Nike là một trong những thương hiệu toàn cầu mạnh mẽ giành được thị phần hơn nữa trong thời gian gián đoạn
Một chiến lược đã được thử nghiệm để xây dựng danh mục đầu tư tạo thu nhập cho những năm hoàng kim của bạn là đầu tư vào các cổ phiếu tăng trưởng cổ tức chất lượng.
Các công ty tăng chi trả tiền mặt hàng quý chứng tỏ rằng họ có thể tạo ra thu nhập ổn định và đáng tin cậy cho các nhà đầu tư của mình, không chỉ trong thời điểm tốt mà còn trong thời kỳ suy thoái.
Cổ phiếu tăng trưởng cổ tức cũng cung cấp một con đường tốt để đánh bại lạm phát. Với thị trường biến động và lạm phát gia tăng, cổ phiếu trả cổ tức đã trở nên phổ biến trở lại vào năm 2022 khi các nhà đầu tư xa lánh những công ty công nghệ tăng trưởng cao và tìm nơi ẩn náu trong các lĩnh vực đánh bại lạm phát của thị trường.
Không giống như trái phiếu trả tiền gốc và lãi cố định, các công ty này tăng cổ tức thường xuyên dưới hình thức cổ tức để tăng cường sức chi tiêu của bạn. Bạn có thể sử dụng số tiền mặt đó để tái đầu tư và mua thêm cổ phiếu hoặc để trang trải chi phí hàng tháng.
Một công ty đang cung cấp giá trị tuyệt vời cho các nhà đầu tư dài hạn ngày nay là hãng đồ thể thao khổng lồ toàn cầu Nike (NYSE: NKE). Cổ phiếu của nó, giao dịch ở mức 104,92 USD, đã giảm hơn 35% giá trị trong năm nay trong bối cảnh doanh số bán hàng ở Trung Quốc chậm lại, lạm phát và các vấn đề về chuỗi cung ứng.
Nguồn: Investing.com
Mặc dù những vấn đề này có thể tiếp tục ảnh hưởng đến tiềm năng tăng trưởng của công ty trong ngắn hạn, nhưng các nhà đầu tư có nhiều lý do để cảm thấy lạc quan về mức thu nhập của công ty. Nhà sản xuất giày thể thao Air Jordan và Air Force 1 có một thành tích ấn tượng khi thưởng cho các nhà đầu tư.
Một cách tìm kiếm cổ tức thông minh
Tăng trưởng cổ tức trung bình trong 5 năm qua là hơn 11%. Với tỷ lệ chi trả thấp, chỉ dưới 30%, công ty có nhiều khả năng hơn để tăng cổ tức. Cổ phiếu hiện trả cổ tức 0,3 đô la cho mỗi cổ phiếu hàng quý, theo giá cổ phiếu hiện tại, lợi tức cổ tức hàng năm là 1,13%.
Điều đó nghe có vẻ ít ỏi đối với nhiều nhà đầu tư quan tâm đến cổ tức, nhưng tỷ lệ phần trăm lợi suất không truyền tải được câu chuyện đầy đủ về lý do tại sao đây là một cách tìm kiếm cổ tức thông minh cho danh mục đầu tư mua và giữ. Khi một công ty thường xuyên tăng cổ tức, lợi tức trên cơ sở giá gốc cũng tăng lên. Và nếu bạn giữ vững khoản đầu tư của mình, lợi suất 1% đó sẽ tăng lên 3% hoặc 5% theo thời gian.
Tuy nhiên, phân tích cổ phiếu chỉ dựa trên lợi suất không phải là một cách tiếp cận tốt. Cổ phiếu có cổ tức tốt nhất là những cổ phiếu có mức chi trả được tăng thường xuyên mà không có bất ngờ tiêu cực. Nike đã tăng khoản thanh toán của mình trong 18 năm liên tiếp.
Nike cũng sử dụng dòng tiền mạnh mẽ của mình để hỗ trợ mua lại cổ phiếu và tăng nhanh cổ tức. Tháng trước, hội đồng quản trị của Nike đã cho phép một chương trình mua lại cổ phiếu mới kéo dài 4 năm, trị giá 18 tỷ đô la. Nó sẽ thay thế chương trình mua lại cổ phiếu trị giá 15 tỷ đô la của công ty, chương trình này sẽ kết thúc vào năm tài chính tới.
Nike là một trong những thương hiệu toàn cầu mạnh mẽ giành được thị phần hơn nữa trong thời gian gián đoạn. Aneesha Sherman, nhà phân tích cổ phần tại Bernstein, đã viết trong một báo cáo gần đây rằng các thương hiệu mạnh như Nike nổi lên với thị phần lớn hơn sau các cuộc khủng hoảng trước đó, bao gồm cuộc khủng hoảng dot-com năm 2000, cuộc suy thoái 2008-09 và đại dịch COVID-19 năm 2020.
Cùng với sự ổn định về cổ tức, Nike không ngừng đổi mới, nhằm thúc đẩy tăng trưởng bổ sung trên các ngành nghề kinh doanh của mình. Ví dụ: doanh số bán hàng trực tiếp đến người tiêu dùng của Nike, vốn là trọng tâm kể từ khi đại dịch xảy ra vào năm 2020, đang tăng với tốc độ mạnh mẽ, giúp cắt giảm chi phí và cải thiện tỷ suất lợi nhuận. Lợi nhuận trong lĩnh vực kinh doanh trực tiếp đã tăng 17% trong quý gần đây nhất, chiếm khoảng 42% tổng doanh thu.
Kết luận
Sự sụt giảm hơn 30% của Nike trong sự suy thoái thị trường này là một cơ hội mua tốt nếu bạn đang tập hợp một danh mục đầu tư nghỉ hưu. Công ty có thể không thể hiện hết tiềm năng thu nhập của mình chừng nào các vấn đề về chuỗi cung ứng không được giải quyết và nhu cầu không trở lại bình thường ở Trung Quốc. Nhưng điểm yếu là tạm thời và tiềm năng tăng trưởng dài hạn vẫn còn nguyên vẹn.
Tiết lộ: Người viết sở hữu cổ phần của Nike.