Chuyển động của giá dầu sẽ phụ thuộc vào mức giảm của hợp đồng tương lai kỳ hạn gần nất dầu thô Hoa Kỳ, báo cáo sản xuất của EIA, mức độ cắt giảm chi phí của các công ty dầu mỏ Exxon (NYSE: XOM ), BP (NYSE: BP) và Shell (NYSE: RDSa) và số lượng giàn khoan dầu của Baker Hughes.
Đối với vàng, giá vẫn đang tiếp tục thử nghiệm mức $1.800. Nhưng phạm vi chuyển động giá có thể chạm mức thấp hơn $1700 vì ngân hàng trung ương {{ecl-168 | | Fed}}, ECB và {{ecl-165 || BoJ} } sẽ tổ chức cuộc họp trong tuần này. Nhà đầu tư cũng quan tâm xem liệu tình trạng thất nghiệp đã giảm với số lượng hồ sơ xin trợ cấp thất nghiệp công bố vào thứ Năm tuần này. Vàng có thể cho thấy tín hiệu giá lẫn lộn do thị trường chứng khoán và đô la cũng biến độngmạnh.
Dầu WTI đã giảm 9% và dầu Brent giảm 3% trong giao dịch sớm Thứ Hai tại Châu Á. Ông Domin Dominick Chirichella tại Viện Quản lý Năng lượng ở New York cho biết ông vẫn rất thận trọng với thị trường dầu mỏ do nhu cầu dầu đang bị ảnh hưởng bởi nhiều yếu tố bên ngoài.
Hợp đồng tương lai dầu: thanh khoản giảm
Dầu WTI đang chịu nhiều áp lực bởi giá có khả năng lại trở về mức âm.
Hợp đồng tương lai dầu WTI
Hợp đồng kỳ hạn gần nhất, tháng Sáu, kết thúc giao dịch với giá thấp hơn $4 mỗi thùng so với hợp đồng tháng Bảy. Khối lượng giao dịch của hợp đồng giao ngay đã giảm gần 220 triệu thùng, tức khoảng một phần ba, kể từ thứ Hai và thứ Sáu, và giảm khoảng 25 triệu thùng so với khối lượng giao dịch của tháng 7.
Điều này cho thấy nhà đầu tư đang ưu tiên lựa chọn an toàn và ưu tiên hợp đồng giao dầu vào thời gian trễ hơn do thị trường hiện tại đang hỗn loạn. Đây cũng là một dấu hiệu cho thấy dầu WTI tháng Sáu cũng có thể sụt giảm mạnh, như hợp đồng tháng Năm, khi hết hạn trong ba tuần tới.
Nhưng thỏa thuận cắt giảm bởi OPEC và các đồng minh toàn cầu sẽ chính thức vào thứ Sáu. GLOPEC đã cam kết cắt giảm ít nhất 9,7 triệu thùng mỗi ngày. Kuwait và Nigeria cho biết họ đã bắt đầu cắt giảm ngay cả trước thỏa thuận. Những nhà khai thác dầu của Hoa Kỳ đã cắt giảm 305 giàn khoan dầu trong sáu tuần (chiếm 45%) - và các nhà sản xuất khác cũng tích cực thực hiện cắt giảm chi tiêu. Tại Nga, nhà sản xuất thậm chí đang xem xét đốt dầu để cắt giảm bớt nguồn cung.
Về phía doanh nghiệp, BP sẽ báo cáo KQKD hàng quý vào Thứ ba, Shell vào Thứ năm và ExxonMobil vào Thứ sáu, và các công ty đều được dự đoán sẽ cắt giảm chi tiêu mạnh.
Nhưng thời gian không ủng hộ ngành công nghiệp dầu mỏ
Tuy nhiên, tất cả những nỗ lực này có thể không đủ nhanh trong một thị trường đang giảm nhu cầu từ 20 triệu đến 30 triệu thùng/ngày. Thời gian là yếu tố cốt yếu và hiện tại nó không đứng về phía dầu mỏ.
Theo Cơ quan Thông tin Năng lượng EIA, trung tâm Cushing Oklahoma chỉ còn đủ chỗ cho ít hơn 16 triệu thùng dầu. Trung tâm có thể đạt tối đa công suất trong hai tuần nữa. Nhưng EIA cũng chỉ ra rằng phần lớn không gian tại Cushing có thể đã được cho thuê và có thể là Cushing vẫn còn chỗ để tích trữ thêm dầu.
Trong khi đó, sản lượng của Hoa Kỳ đã giảm chưa đến 1 triệu thùng mỗi ngày. EIA báo cáo sản lượng đang ở mức 12.2 triệu thùng mỗi ngày tính đến tuần trước, từ mức cao kỷ lục 13.1 triệu thùng vào giữa tháng 3.
Goldman Sachs cho biết th dung lượng lưu trữ dầu có thế đạt giới hạn trong ba tuần tới, và điều này có thể khiến 20% nhà sản xuất toàn cầu phải đóng cửa. Nền kinh tế thế giới đang bắt đầu lạm phát do đại dịch COVID-19, một số nơi trên thế giới bắt đầu hồi phục nhưng có thể sẽ mất 4-8 tuần để các thị trường hàng hóa hoạt động bình thưởng trở lại.
Với vàng, ngoài thị trường chứng khoán và đồng đô la, nhà đầu tư sẽ chú ý vào cuộc họp của Ngân hàng Nhật Bản vào Thứ Ba, Cục Dự trữ Liên bang vào Thứ Tư và Ngân hàng Trung ương Châu Âu vào Thứ Sáu.
Ấn Độ tích cực mua vàng bất chấp đại dịch
Vàng vẫn tăng trong phiên cuối tuần.
Hợp đồng tương lai theo theo tuần
Giá vàng tăng 8% vào Chủ Nhật sau khi Ấn Độ mua nhiều vàng do dịp lễ hội Akshaya Tritiya, bất chấp việc phần lớn đất nước vẫn đang phong tỏa vì coronavirus.
Vàng là kim loại quý giá trong văn hóa Ấn Độ. Tượng của vị thần Hindu trong đền thờ Ấn Độ thường được trang trí bằng vàng, vàng cũng được mua rất nhiều vào dịp đám cưới. Ngân hàng trung ương Ấn Độ nắm giữ một số lượng lớn vàng. Người Ấn Độ thường đeo trang sức bằng vàng trong cuộc sống hàng ngày và trong các dịp xã hội, dẫn đến nhập khẩu vàng hàng năm từ 800 đến 900 tấn.
Vàng đang giao dịch trong một phạm vi rộng – dao động khoảng $ 100 trong phạm vi từ $1640 đến $1740 một ounce.