Chúng tôi kết thúc bài đánh giá tiếp cận ETF gồm bốn phần của mình về 11 lĩnh vực của S&P 500 với bài đăng hôm nay.
Bài viết đầu tiên đã trình bày về các lĩnh vực dịch vụ thông tin, mặt hàng thiết yếu và không thiết yếu. Phần hai bao gồm năng lượng, tài chính và chăm sóc sức khỏe. Và bài đăng thứ ba xem xét về lĩnh vực công nghiệp và công nghệ thông tin.
Hôm nay, chúng ta chuyển sang lĩnh vực vật liệu, bất động sản và tiện ích.
1. Vật liệu
Các chỉ số từ Cục Dự trữ Liên bang chỉ ra:
"Ở mức 102,3% so với mức trung bình năm 2017, tổng sản lượng công nghiệp trong tháng 11 cao hơn 5,3% so với mức đầu năm và ở mức cao nhất kể từ tháng 9 năm 2019."
Ngành nguyên vật liệu chủ yếu bao gồm các doanh nghiệp cung cấp hàng hóa hoặc dựa vào nguyên liệu thô trong sản xuất và sản xuất công nghiệp. Theo Tổ chức Hợp tác và Phát triển Kinh tế (OECD), chúng ta đang chứng kiến "sự tăng trưởng chưa từng có về nhu cầu nguyên liệu trên toàn thế giới, đặc biệt là do quá trình công nghiệp hóa nhanh chóng của các nền kinh tế mới nổi và mức tiêu thụ nguyên liệu tiếp tục cao ở các nước phát triển."
Các nhà đầu tư muốn tiếp cận các doanh nghiệp trong ngành xây dựng, hóa chất, khai thác mỏ, đóng gói, giấy hoặc thép có thể nghiên cứu Quỹ Materials Select Sector SPDR® Fund (NYSE: XLB). Quỹ được thành lập vào tháng 12 năm 1998 và có hơn 8,2 tỷ đô la được quản lý.
XLB, có 28 cổ phiếu, theo dõi Chỉ số Materials Select Sector Index. Khoảng 70% tài sản nằm trong 10 cái tên hàng đầu. Xét theo phân ngành, chúng tôi thấy hóa chất (69,23%), kim loại và khai khoáng (13,84%), đồ chứa và bao bì (11,57%), và vật liệu xây dựng (5,36%).
Trong số những tên tuổi hàng đầu trong XLB là: các tập đoàn hóa chất và khí công nghiệp Linde (NYSE: LIN) và Air Products and Chemicals (NYSE: APD), vật liệu sơn và chất phủ Sherwin-Williams (NYSE: SHW), các công ty khai thác hàng đầu Freeport-McMoRan (NYSE: FCX) và Newmont Goldcorp (NYSE: NEM), và tập đoàn sản xuất chất làm sạch và khử trùng Ecolab ( NYSE: ECL).
Trong 52 tuần qua, XLB đã tăng hơn 24,5%. Nó đạt mức cao kỷ lục trong những ngày gần đây. Giá hiện tại của nó hỗ trợ tỷ lệ cổ tức là 1,63%. Tỷ lệ P/E và P/B kỳ vọng lần lượt là 17,40 lần và 3,43 lần. Mặc dù giá đã tăng, chúng tôi vẫn lạc quan về lĩnh vực này.
Độc giả quan tâm cũng có thể xem xét hai ETF theo ngành khác:
- Vanguard Materials Index Fund ETF Shares (NYSE: VAW)
- Invesco S&P 500® Equal Weight Materials ETF (NYSE: RTM)
2. Bất động sản
Như Vụ khảo cứu Quốc hội Mỹ (CRS) chỉ ra:
"Bất động sản và thị trường nhà ở đóng một vai trò quan trọng trong nền kinh tế Mỹ. Ở cấp độ cá nhân, khoảng 65% số đơn vị nhà ở có chủ sở hữu sử dụng .... Nhìn chung, nhà ở chiếm một phần đáng kể trong tất cả các hoạt động kinh tế . "
Quỹ The Real Estate Select Sector SPDR® Fund (NYSE: XLRE) đầu tư vào các công ty quản lý bất động sản và quỹ tín thác đầu tư bất động sản cổ phần (REITs). Tuy nhiên, quỹ không bao gồm REIT thế chấp (mREIT).
XLRE, nắm giữ 29 cổ phiếu, được niêm yết lần đầu vào tháng 10 năm 2015. 10 cổ phiếu hàng đầu chiếm hơn 60% tài sản ròng trị giá 6,1 tỷ USD.
American Tower (NYSE: AMT), Prologis (NYSE: PLD), Crown Castle International (NYSE: CCI), Equinix (NASDAQ: EQIX) và Public Storage (NYSE: PSA) là một trong những cái tên hàng đầu trong quỹ.
Cho đến nay trong năm, XLRE đã tăng 39,7% và tỷ suất cổ tức là 2,1%. Với áp lực lạm phát, hầu hết các nhà phân tích vẫn lạc quan về lĩnh vực này. Tuy nhiên, các chỉ số P/E và P/B lần lượt là 46,29 lần và 4,36 lần là mức định giá khá . Độc giả có thể cân nhắc đầu tư ở mức 48 đô la.
Bốn ETF có liên quan khác để phân tích:
- Fidelity® MSCI Real Estate Index ETF (NYSE:FREL)
- Vanguard Real Estate Index Fund ETF Shares (NYSE:VNQ)
- iShares Residential and Multisector Real Estate ETF (NYSE:REZ)
- Schwab U.S. REIT ETF™ (NYSE:SCHH)
3. Tiện ích
Lĩnh vực tiện ích của S&P đã trở nên nổi bật do quá trình chuyển đổi sang các nguồn năng lượng thay thế. Quỹ Utilities Select Sector SPDR® Fund (NYSE:XLU) đầu tư vào các tiện ích điện, khí đốt và nước, cũng như các nhà kinh doanh năng lượng và nhà sản xuất điện ở 
XLU nắm giữ 28 cổ phiếu và được niêm yết lần đầu tiên vào tháng 12 năm 2018. Tài sản ròng là hơn 13 tỷ đô la. Những cái tên hàng đầu trong quỹ bao gồm Nextera Energy (NYSE: NEE), Duke Energy (NYSE: DUK), Southern (NYSE: SO), Dominion Energy (NYSE: D) và Exelon (NASDAQ: EXC).
Đầu năm, quỹ ETF tăng hơn 12,8%. Giá hiện tại hỗ trợ tỷ suất cổ tức là 2,8%. Tỷ lệ P/E kỳ vọng là 27,60 lần. Những độc giả quan tâm có thể cân nhắc chờ đợi sự phục hồi về mức 68 đô la.
Cuối cùng, ba ETF theo ngành khác có thể được quan tâm bao gồm: