Bản ghi cuộc gọi thu nhập: 3D Systems Quý 4 năm 2024 bỏ lỡ EPS, cổ phiếu lao dốc

3D Systems Corporation đã báo cáo thu nhập quý IV và cả năm 2024, cho thấy khoản lỗ lớn hơn dự kiến và doanh thu giảm. Thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) của công ty trong quý 4 năm 2024 là -0,19 đô la, thấp hơn dự báo là -0,10 đô la. Doanh thu cũng giảm, ở mức 111 triệu đô la so với 115,6 triệu đô la dự kiến. Sau thông báo, giá cổ phiếu của công ty giảm mạnh 17,83%, đóng cửa ở mức 2,72 đô la, gần mức thấp nhất trong 52 tuần.

Bài học chính

• 3D Systems đã báo cáo khoản lỗ lớn hơn dự kiến trong quý 4 năm 2024.
• Doanh thu giảm cả so với cùng kỳ năm ngoái và so với dự báo.
• Cổ phiếu của công ty giảm mạnh do thu nhập thất bại.
• 3D Systems đang tập trung vào việc giảm chi phí và hiệu quả hoạt động.
• Thị trường nha khoa vẫn là một lĩnh vực tiềm năng tăng trưởng quan trọng.

Hiệu suất công ty

3D Systems đã trải qua một năm 2024 đầy thách thức, với doanh thu hợp nhất cả năm giảm 10% so với cùng kỳ năm ngoái xuống còn 440 triệu đô la. Công ty tiếp tục phải đối mặt với những cơn gió ngược trên thị trường công nghiệp của mình, mặc dù có dấu hiệu ổn định. Tuy nhiên, thị trường nha khoa vẫn là một lĩnh vực tăng trưởng đầy hứa hẹn khi công nghệ in 3D đạt được sức hút.

Điểm nổi bật về tài chính

• Doanh thu: 111 triệu đô la cho quý 4 năm 2024, giảm 3% so với cùng kỳ năm ngoái.
• Doanh thu cả năm: 440 triệu USD, giảm 10% so với năm trước.
• EPS: -0,19 đô la cho quý 4 năm 2024, thấp hơn dự báo là -0,10 đô la.
• Tỷ suất lợi nhuận gộp Non-GAAP: 37,4%, giảm từ 40,6% năm ngoái.
• EBITDA điều chỉnh cho cả năm: -66,4 triệu đô la.

Thu nhập so với dự báo

3D Systems đã báo cáo EPS là -0,19 đô la, thấp hơn mức dự kiến -0,10 đô la, đánh dấu một sự thất bại đáng kể. Doanh thu cũng không đạt kỳ vọng, ở mức 111 triệu đô la so với 115,6 triệu đô la dự báo. Hiệu suất này phản ánh những thách thức đang diễn ra trong các thị trường cốt lõi của công ty.

Phản ứng thị trường

Thị trường đã phản ứng tiêu cực với việc bỏ lỡ thu nhập, với cổ phiếu của 3D Systems giảm 17,83% trong giao dịch ngoài giờ. Cổ phiếu đóng cửa ở mức 2,72 đô la, tiếp cận mức thấp nhất trong 52 tuần là 1,72 đô la, phản ánh mối lo ngại của nhà đầu tư về sức khỏe tài chính và triển vọng tương lai của công ty.

Triển vọng & Hướng dẫn

Trong tương lai, 3D Systems dự kiến doanh thu năm 2025 từ 420 triệu đến 435 triệu đô la, tập trung vào việc duy trì tỷ suất lợi nhuận gộp từ 37% đến 39%. Công ty đặt mục tiêu đạt được EBITDA hòa vốn hoặc điều chỉnh tốt hơn vào quý IV năm 2025, được thúc đẩy bởi hiệu quả chi phí và các sáng kiến tăng trưởng hữu cơ.

Bình luận điều hành

Tiến sĩ Jeffrey Graves, Giám đốc điều hành của 3D Systems, nhấn mạnh trọng tâm chiến lược của công ty vào cải tiến hoạt động và tăng trưởng hữu cơ. "Ưu tiên của chúng tôi đối với việc sử dụng tiền mặt là đầu tư vào cải tiến hoạt động và hỗ trợ các sáng kiến tăng trưởng hữu cơ của chúng tôi", ông nói, nhấn mạnh cam kết của công ty về hiệu quả so với các thương vụ mua lại rủi ro cao.

Rủi ro và thách thức

• Doanh thu tiếp tục sụt giảm gây rủi ro cho sự ổn định tài chính.
• Bất ổn kinh tế vĩ mô có thể ảnh hưởng đến sự phục hồi của thị trường công nghiệp.
• Thực hiện các kế hoạch giảm chi phí là rất quan trọng để quay vòng tài chính.
• Cạnh tranh trên thị trường nha khoa có thể ảnh hưởng đến triển vọng tăng trưởng.
• Đạt được dòng tiền hoạt động dương tính vào năm 2026 vẫn là một thách thức.

Hỏi & Đáp

Trong cuộc gọi thu nhập, các nhà phân tích đã hỏi về sự phục hồi của công ty trên thị trường công nghiệp và tác động của các biện pháp cắt giảm chi phí đối với doanh thu. Ban lãnh đạo nhắc lại rằng trong khi sự phục hồi của thị trường công nghiệp phụ thuộc vào sự ổn định kinh tế vĩ mô, công ty kỳ vọng tác động doanh thu tối thiểu từ các chiến lược giảm chi phí của mình.