Vietstock - Thị trường chứng quyền 09/01/2024: Cung cầu cân bằng
Kết thúc phiên giao dịch ngày 08/01/2024, toàn thị trường có 91 mã tăng, 86 mã giảm và 46 mã tham chiếu. Khối ngoại tiếp tục bán ròng với tổng mức bán ròng đạt 264,100 CW.
I. DIỄN BIẾN THỊ TRƯỜNG CHỨNG QUYỀN
Kết thúc phiên giao dịch ngày 08/01/2024, toàn thị trường có 91 mã tăng, 86 mã giảm và 46 mã tham chiếu.
Độ rộng thị trường trong 20 phiên gần nhất. Đvt: Phần trăm (%)
Nguồn: VietstockFinance
Trong phiên giao dịch ngày 08/01/2024, bên mua tiếp tục dẫn dắt thị trường giúp phần lớn các mã chứng quyền bật tăng mạnh. Cụ thể, nhóm chứng quyền thuộc các mã như MBB (HM:MBB), HPG (HM:HPG), TCB (HM:TCB), và VIB (HM:VIB) có mức tăng trung bình trên 5%. Trái lại, các mã chứng quyền của STB (HM:STB), MWG (HM:MWG) và FPT (HM:FPT) cùng có mức giảm dưới 5%.
Nguồn: VietstockFinance
Khối lượng giao dịch toàn thị trường trong phiên 08/01 đạt 61.26 triệu CW, tăng 0.01%; giá trị giao dịch đạt 43.94 tỷ đồng, giảm 6.3% so với phiên 05/01. Trong đó, CHPG2325 là mã dẫn đầu thị trường về khối lượng với 6.18 triệu CW; CHPG2313 dẫn đầu về giá trị giao dịch với 3.17 tỷ đồng.
Khối ngoại tiếp tục bán ròng trong phiên 08/01 với tổng mức bán ròng đạt 264,100 CW. Trong đó, CHPG2313 và CMBB2315 là hai mã bị bán ròng nhiều nhất.
Công ty chứng khoán KIS, SSI (HM:SSI), HCM, ACBS, VND (HM:VND) hiện đang là các tổ chức phát hành có nhiều mã chứng quyền nhất thị trường.
Nguồn: VietstockFinance
II. THỐNG KÊ THỊ TRƯỜNG
Nguồn: VietstockFinance
lII. ĐỊNH GIÁ CÁC CHỨNG QUYỀN
Dựa trên phương pháp định giá phù hợp với thời điểm khởi đầu là ngày 09/01/2024, mức giá hợp lý của các chứng quyền đang được giao dịch trên thị trường được thể hiện như sau:
Nguồn: VietstockFinance
Lưu ý: Chi phí cơ hội trong mô hình định giá được điều chỉnh để phù hợp với thị trường Việt Nam. Cụ thể, lãi suất tín phiếu phi rủi ro (tín phiếu Chính Phủ) sẽ được thay thế bằng lãi suất tiền gửi trung bình của các ngân hàng lớn với sự hiệu chỉnh kỳ hạn phù hợp với từng loại chứng quyền.
Theo định giá trên, CFPT2305 và CMSN2310 hiện là hai mã chứng quyền có mức định giá hấp dẫn nhất.
Những mã chứng quyền có effective gearing càng cao thì biến động tăng/giảm theo chứng khoán cơ sở sẽ càng lớn. Hiện CTCB2304 và CHPG2327 là hai mã chứng quyền có tỷ lệ effective gearing cao nhất thị trường.
Bộ phận Phân tích Kinh tế & Chiến lược Thị trường, Phòng Tư vấn Vietstock
