Hôm thứ Ba, Piper Sandler đã sửa đổi triển vọng của mình đối với Elanco Animal Health (NYSE: ELAN), nâng mục tiêu giá lên 18,00 đô la từ 12,00 đô la trước đó, trong khi vẫn giữ xếp hạng Trung lập đối với cổ phiếu. Việc điều chỉnh theo sau báo cáo thu nhập gần đây của Elanco, khiến công ty phải cập nhật mô hình tài chính cho công ty.
Mục tiêu giá mới dựa trên bội số giá trị doanh nghiệp trên doanh số (EV / Doanh số) đã sửa đổi là 3,2x, tăng từ 2,5 lần, được áp dụng cho ước tính doanh thu năm 2025 của công ty. Định giá này cũng chiếm khoản nợ ròng của công ty là 5,695 triệu đô la và số lượng cổ phiếu là 493 triệu.
Mục tiêu giá cập nhật của Piper Sandler thể hiện mức chiết khấu khoảng 10% so với bội số giao dịch trung bình lịch sử của Elanco. Mức chiết khấu phản ánh niềm tin rằng bội số giao dịch công bằng sẽ thấp hơn một chút so với các số liệu lịch sử, xem xét IPO của công ty vào năm 2018 và định giá so sánh cao từ thời điểm đó.
Về dự báo tài chính, Piper Sandler đã điều chỉnh doanh thu ước tính năm 2024 và thu nhập trên mỗi cổ phiếu đã điều chỉnh (EPS) cho Elanco lần lượt là 4.470 triệu USD và 0,88 USD, giảm nhẹ so với ước tính trước đó là 4.487 triệu USD và 0,90 USD. Những con số này được so sánh với sự đồng thuận là 4.500 triệu đô la doanh thu và 0,93 đô la EPS đã điều chỉnh.
Nhìn về phía trước đến năm 2025, công ty đã điều chỉnh ước tính của mình thành 4.633 triệu đô la doanh thu và 0,96 đô la EPS đã điều chỉnh, đây là một thay đổi nhỏ so với dự báo trước đó là 4.584 triệu đô la và 0,97 đô la. Sự đồng thuận cho năm 2025 là 4,684 triệu đô la doanh thu và 1,07 đô la EPS đã điều chỉnh.
Ngoài ra, Piper Sandler đã bắt đầu doanh thu năm 2026 và ước tính EPS điều chỉnh cho Elanco lần lượt là 4,957 triệu đô la và 1.09 đô la. Điều này trái ngược với ước tính đồng thuận là 4.880 triệu đô la doanh thu và 1,17 đô la EPS đã điều chỉnh. Mục tiêu giá cập nhật và ước tính tài chính phản ánh phân tích mới nhất của công ty và sự thay đổi trong khung thời gian của mục tiêu giá sang cơ sở năm 2025.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.