Hôm thứ Sáu, Goldman Sachs đã điều chỉnh triển vọng của mình đối với SolarWinds Corporation (NYSE: SWI), một công ty phần mềm, bằng cách tăng mục tiêu giá lên 13,50 đô la, tăng từ mục tiêu trước đó là 12,00 đô la. Công ty vẫn duy trì xếp hạng Bán đối với cổ phiếu bất chấp hiệu suất quý IV của công ty, vượt qua kỳ vọng của thị trường.
Cổ phiếu SolarWinds đã tăng 6% sau khi công ty báo cáo kết quả tốt hơn mong đợi trong một số chỉ số tài chính quan trọng. Doanh thu đăng ký của công ty tăng 12,5%, tổng doanh thu tăng 4,0% và EBITDA điều chỉnh tăng 10,3%. Quý này đánh dấu giai đoạn thứ năm liên tiếp SolarWinds vượt trội về doanh thu, với nhịp đập hướng dẫn ở điểm giữa cao hơn một chút so với mức trung bình.
Quý IV/2023 đáng chú ý đối với SolarWinds ở một số khía cạnh. Công ty đã chứng kiến sự tăng trưởng mạnh mẽ trong cơ sở khách hàng doanh thu định kỳ hàng năm (ARR) $ 100K +, với việc bổ sung 44 khách hàng theo quý. Ngoài ra, tỷ lệ gia hạn bảo trì trong mười hai tháng sau đạt 96%, phù hợp với mức được thấy trong năm 2019. Doanh thu đăng ký và ARR cũng tiếp tục tăng trưởng đáng kể.
Bất chấp những chỉ số tích cực này, Goldman Sachs vẫn thận trọng về triển vọng của SolarWinds. Nhà phân tích của công ty đã trích dẫn một số thách thức, bao gồm sự cạnh tranh ngày càng tăng từ các nhà cung cấp gốc đám mây và sự biến động tiềm ẩn do quá trình chuyển đổi liên tục sang mô hình kinh doanh dựa trên đăng ký. Hơn nữa, những ảnh hưởng kéo dài của cuộc tấn công mạng mà SolarWinds phải chịu vào tháng 12/2020 tiếp tục là một mối quan tâm.
Hướng dẫn doanh thu trong tương lai của SolarWinds thấp hơn một chút so với ước tính đồng thuận, nhưng hướng dẫn EBITDA được điều chỉnh cao hơn 8% so với kỳ vọng. Những nỗ lực của công ty để chuyển đổi cơ sở khách hàng bảo trì của mình sang các dịch vụ đăng ký có khả năng mở ra cơ hội tạo ra hơn 800 triệu đô la doanh thu đăng ký. Tuy nhiên, lập trường của Goldman Sachs phản ánh một cái nhìn thận trọng về khả năng của công ty trong việc điều hướng bối cảnh ngành công nghiệp phần mềm cạnh tranh và năng động.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Tập đoàn SolarWinds (NYSE: SWI) đã chứng minh hiệu quả tài chính linh hoạt với kết quả hàng quý mới nhất. Vốn hóa thị trường của công ty đứng ở mức 2,18 tỷ đô la, phản ánh niềm tin của nhà đầu tư vào mô hình kinh doanh và triển vọng tăng trưởng của nó. Về định giá, tỷ lệ giá trên thu nhập (P/E) đã điều chỉnh trong mười hai tháng qua tính đến quý 3 năm 2023 là 60,26, điều này có thể cho thấy kỳ vọng của thị trường về tăng trưởng thu nhập trong tương lai mặc dù tỷ lệ P/E tiêu chuẩn âm -242,55.
Tăng trưởng doanh thu của công ty vẽ nên một bức tranh tích cực, với mức tăng 3,99% trong mười hai tháng qua tính đến quý 3 năm 2023 và tăng trưởng 5,68% hàng quý trong quý 3 năm 2023. Điều này phù hợp với mức tăng 4,0% được báo cáo trong tổng doanh thu và hỗ trợ giai đoạn thứ năm liên tiếp của công ty về doanh thu vượt trội. Hơn nữa, biên lợi nhuận gộp cao ấn tượng ở mức 90,25%, nhấn mạnh khả năng duy trì lợi nhuận của SolarWinds trong quỹ đạo tăng trưởng.
InvestingPro Tips cho thấy hiệu suất giá cổ phiếu của công ty rất mạnh, với tổng lợi nhuận giá 1 năm là 27,72%, đây có thể là dấu hiệu lạc quan của thị trường xung quanh những nỗ lực phục hồi và tăng trưởng của công ty. Hơn nữa, ước tính Giá trị hợp lý của InvestingPro là 18,16 đô la cho thấy khả năng định giá thấp, cung cấp một sự tương phản thú vị với lập trường bảo thủ của Goldman Sachs. Đối với những độc giả muốn tìm hiểu sâu hơn về tài chính và triển vọng tương lai của SolarWinds, InvestingPro cung cấp thêm thông tin chi tiết. Có nhiều mẹo hơn có sẵn trên InvestingPro, có thể được truy cập với một ưu đãi đặc biệt. Sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24 để được giảm thêm 10% cho đăng ký Pro và Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.