Cuộc gọi thu nhập: Weatherford báo cáo tăng trưởng quý 3 ổn định, mở rộng biên lợi nhuận

Weatherford International (WFT), một công ty dịch vụ mỏ dầu hàng đầu, đã báo cáo thu nhập quý III vào ngày 1 tháng 11 năm 2024, với sự trình bày của Giám đốc điều hành Girish Saligram, Giám đốc tài chính Arun Mitra và Phó chủ tịch cấp cao Luke Lemoine. Công ty duy trì biên EBITDA đã điều chỉnh là 25,2% và tạo ra dòng tiền tự do được điều chỉnh là 184 triệu đô la.

Doanh thu vẫn không đổi liên tiếp nhưng tăng 7% so với năm trước, do doanh thu quốc tế tăng 9%. Weatherford đã công bố một chương trình hoàn vốn, bao gồm cổ tức hàng quý và mua lại cổ phiếu, đồng thời cung cấp thông tin chi tiết về các thương vụ mua lại chiến lược và cải tiến công nghệ nhằm thúc đẩy tăng trưởng trong tương lai và mở rộng lợi nhuận.

Những điểm chính

• Biên EBITDA điều chỉnh ở mức 25,2%, với dòng tiền tự do điều chỉnh ở mức 184 triệu USD, tỷ lệ chuyển đổi 52%.
• Doanh thu đi ngang liên tiếp nhưng tăng 7% so với cùng kỳ năm ngoái, được thúc đẩy bởi thị trường quốc tế.
• Chương trình hoàn vốn được bắt đầu, bao gồm 0,25 đô la cho mỗi cổ phiếu cổ tức hàng quý và 50 triệu đô la mua lại cổ phiếu.
• Công ty dự kiến tăng trưởng doanh thu từ một con số đến thấp trong quý 4 với biên EBITDA khoảng 25%.
• Tập trung chiến lược vào mở rộng biên lợi nhuận và hiệu quả dòng tiền, với tỷ lệ vốn lưu động mục tiêu dưới 25%.

Triển vọng công ty

• Weatherford dự đoán tăng trưởng doanh thu từ phẳng đến thấp một con số trong quý 4, với biên EBITDA được điều chỉnh ổn định khoảng 25%.
• Hướng dẫn cả năm bao gồm hơn 500 triệu đô la dòng tiền tự do được điều chỉnh và tăng trưởng EBITDA hàng năm dự kiến khoảng 20%.
• Công ty vẫn cam kết M&A chiến lược và tăng cường cung cấp công nghệ và dịch vụ, tập trung vào công nghệ hữu tuyến.

Điểm nổi bật của Bearish

Những thách thức ở Mỹ Latinh và sự thay đổi lịch trình ở Trung Đông và Bắc Phi đã được ghi nhận.

• Hiệu suất của Mỹ Latinh dự kiến sẽ đi ngang đến giảm nhẹ, với Mexico phải đối mặt với những thay đổi chính trị và Colombia có khả năng tiếp tục chậm lại.

Điểm nổi bật của Bullish

• Mười bốn quý liên tiếp tăng trưởng doanh thu quốc tế hàng năm, với Ả Rập Xê Út cho thấy mức tăng 29% từ đầu năm đến nay.
• Công ty đặt mục tiêu đạt được biên EBITDA ở mức cao 20 trong ba năm tới và có kế hoạch trả lại khoảng 50% tiền mặt tạo ra cho các cổ đông.
• Weatherford đã hoàn thành bốn thương vụ mua lại nhỏ hơn trong năm nay, tăng cường danh mục đầu tư của mình mà không có khoảng trống đáng kể.

Bỏ lỡ

• Tăng trưởng doanh thu đi ngang tuần tự, cho thấy môi trường tăng trưởng chậm hơn.
• Công ty gặp thách thức trong việc nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động, cụ thể là mục tiêu giảm từ 25,8% xuống 25% hoặc thấp hơn.

Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp

• Giám đốc điều hành đã thảo luận về hoạt động đặt hàng và triển vọng thị trường, lưu ý tiềm năng tăng trưởng cao một con số ở một số quốc gia Trung Đông.
• Tầm quan trọng của việc duy trì công việc chất lượng cao và không ảnh hưởng đến tỷ suất lợi nhuận cho tăng trưởng doanh thu đã được nhấn mạnh.
• Các dịch vụ liên quan đến sản xuất kỹ thuật số của công ty, chẳng hạn như nền tảng sản xuất ForeSite và mua lại Datagration, được nhấn mạnh là cơ hội tăng trưởng.

Tóm lại, kết quả kinh doanh quý III của Weatherford International thể hiện sự ổn định và cách tiếp cận chiến lược để tăng trưởng bất chấp thị trường đầy thách thức. Sự tập trung của công ty vào việc mở rộng lợi nhuận, hiệu quả dòng tiền và mua lại chiến lược định vị tốt cho việc tạo ra giá trị trong tương lai. Ban lãnh đạo của Weatherford vẫn lạc quan về khả năng điều hướng động lực thị trường và cải thiện lợi nhuận thông qua công nghệ, dịch vụ và hiệu quả hoạt động. Bản cập nhật tiếp theo từ công ty dự kiến vào tháng Hai trong cuộc gọi thu nhập quý IV.

Thông tin chi tiết về InvestingPro

Báo cáo thu nhập gần đây và triển vọng chiến lược của Weatherford International (WFT) có thể được bối cảnh hóa hơn nữa với dữ liệu thời gian thực từ InvestingPro. Tỷ lệ P / E của công ty là 11,71 cho thấy rằng nó đang giao dịch ở mức định giá tương đối thấp so với thu nhập của nó, phù hợp với Mẹo InvestingPro chỉ ra rằng WFT đang "Giao dịch ở tỷ lệ P / E thấp so với tăng trưởng thu nhập ngắn hạn". Đây có thể là một điểm hấp dẫn đối với các nhà đầu tư giá trị, đặc biệt là xem xét hiệu quả tài chính mạnh mẽ của công ty và các sáng kiến chiến lược được nêu trong cuộc gọi thu nhập.

Mức tăng trưởng doanh thu 13,55% trong mười hai tháng qua, theo báo cáo của InvestingPro, hỗ trợ câu chuyện của công ty về tăng trưởng doanh thu quốc tế hàng năm nhất quán. Ngoài ra, mức tăng trưởng EBITDA 25,67% so với cùng kỳ vượt quá hướng dẫn của công ty về tăng trưởng EBITDA hàng năm khoảng 20%, cho thấy Weatherford đang vượt xa dự báo của chính mình.

Một mẹo đầu tư nhấn mạnh rằng "Tài sản lưu động vượt quá nghĩa vụ ngắn hạn" của Weatherford, điều này củng cố tình hình tài chính mạnh mẽ của công ty và khả năng tài trợ cho chương trình hoàn vốn mới được công bố. Sức mạnh thanh khoản này đặc biệt quan trọng với kế hoạch bắt đầu chia cổ tức hàng quý và mua lại cổ phiếu của công ty.

Điều đáng chú ý là InvestingPro cung cấp 8 lời khuyên bổ sung cho Weatherford International, cung cấp cho các nhà đầu tư phân tích toàn diện hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty. Những hiểu biết này có thể có giá trị đối với những người muốn đưa ra quyết định đầu tư sáng suốt dựa trên cả dữ liệu định tính và định lượng.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.