Weatherford International (mã: WFT) đã công bố kết quả tài chính mạnh mẽ cho quý IV và cả năm 2023, thể hiện doanh thu tăng 19% và biên EBITDA điều chỉnh mở rộng lên 23,1%. Công ty đã chứng kiến sự tăng trưởng trên tất cả các phân khúc, với hiệu suất đáng chú ý ở Bắc Mỹ và Vịnh Mexico của Hoa Kỳ. Weatherford cũng đã hoàn tất việc mua lại hai công ty công nghệ và một nhà lãnh đạo công nghệ ngừng hoạt động tốt, phù hợp với chiến lược mở rộng biên lợi nhuận và chuyển đổi dòng tiền. Với trọng tâm là trở thành một tổ chức tinh gọn hơn, dựa trên công nghệ, Weatherford đặt mục tiêu tỷ suất lợi nhuận EBITDA 25% vào năm 2025. Tổng nợ của công ty đã giảm xuống còn 1,7 tỷ đô la và họ có kế hoạch trả hết các ghi chú có bảo đảm vào giữa năm nay, sau đó sẽ cung cấp một khung phân bổ vốn. Weatherford cũng lạc quan về tăng trưởng doanh thu và biên EBITDA cho năm 2024, kỳ vọng tăng trưởng doanh thu từ hai con số đến thấp và dòng tiền tự do được điều chỉnh lớn hơn 500 triệu USD.
Những điểm chính
- Doanh thu tăng 19% trong năm 2023, với mức tăng 4% liên tiếp trong quý 4.
- Biên EBITDA điều chỉnh mở rộng lên 23,1%, với mục tiêu 25% vào năm 2025.
- Tăng trưởng được thúc đẩy bởi hoạt động khoan và hoàn thành tăng trên tất cả các phân khúc.
- Công ty giảm tổng nợ xuống còn 1,7 tỷ USD và đạt tỷ lệ đòn bẩy ròng 0,7x.
- Weatherford mua lại các công ty công nghệ trong lĩnh vực hữu tuyến và ngừng hoạt động tốt.
- Đối với năm 2024, Weatherford dự kiến tăng trưởng doanh thu từ hai con số đến thấp và biên EBITDA là 25%.
- Việc nâng xếp hạng tín nhiệm của S&P và Moody's phản ánh hiệu quả hoạt động và bảng cân đối kế toán được cải thiện.
Triển vọng công ty
- Weatherford kỳ vọng sự tăng trưởng liên tục trong các sản phẩm và dịch vụ của mình, được thúc đẩy bởi đầu tư quốc tế.
- Công ty đặt mục tiêu trở thành một tổ chức có mục đích, tinh gọn hơn với trọng tâm là công nghệ và hoạt động xuất sắc.
- Các hợp đồng quan trọng với Petrobras và các cơ hội ở nước ngoài dự kiến sẽ thúc đẩy tăng trưởng doanh thu.
Điểm nổi bật của Bearish
- Một số dự án tích hợp không có giàn khoan dẫn đến lợi nhuận cao hơn, trong khi những dự án khác có giàn khoan có lợi nhuận thấp hơn.
- Công ty thận trọng khi đảm nhận quá nhiều dự án tích hợp, giới hạn ở một hoặc hai dự án mỗi năm.
Điểm nổi bật của Bullish
- Doanh nghiệp Bắc Mỹ tăng trưởng lợi nhuận trong môi trường thị trường yếu hơn.
- Hoạt động kinh doanh ở Vịnh Mexico của Hoa Kỳ tăng trưởng hơn 25% trong năm.
- Các hợp đồng tích hợp ở Oman và Ả Rập Xê Út góp phần vào hiệu suất mạnh mẽ.
Bỏ lỡ
- Hoạt động kinh doanh ISP, bao gồm mua, bán lại và quản lý dự án, làm loãng lợi nhuận tổng thể nhưng được tích lũy từ quan điểm chu kỳ chuyển đổi tiền mặt.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- Girish Saligram đã thảo luận về lợi nhuận của các dự án tích hợp và cách tiếp cận đo lường của công ty để đảm nhận các dự án mới.
- Công ty đang tập trung vào việc giảm nợ và sẽ xem xét lợi nhuận của cổ đông và các cơ hội M&A tiềm năng sau khi thanh toán các ghi chú có bảo đảm.
- Weatherford đang đơn giản hóa hoạt động để cải thiện lợi nhuận thông qua việc tìm nguồn cung ứng chiến lược và hợp nhất cơ sở.
- Công ty đặt mục tiêu tăng trưởng lâu dài bền vững và gia tăng giá trị cổ đông.
Hiệu suất và việc mua lại chiến lược của Weatherford giúp công ty tiếp tục thành công trong thị trường năng lượng đang phát triển. Với sự tập trung rõ ràng vào công nghệ và hoạt động xuất sắc, Weatherford đang thiết lập một khóa học cho sự tăng trưởng bền vững và tăng giá trị cổ đông trong những năm tới.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Weatherford International (mã: WFT) đã cho thấy một hiệu suất mạnh mẽ trong năm qua và dữ liệu mới nhất từ InvestingPro củng cố câu chuyện tài chính của công ty. Với vốn hóa thị trường khoảng 6,78 tỷ đô la và tỷ lệ Giá / Thu nhập (P / E) là 15,49, Weatherford đang giao dịch ở mức phản ánh niềm tin của nhà đầu tư vào tiềm năng thu nhập của mình. Hệ số P/E điều chỉnh trong mười hai tháng qua tính đến quý 4/2023 cao hơn một chút ở mức 16,09, cho thấy mức định giá ổn định trong giai đoạn gần đây.
Tăng trưởng doanh thu của công ty cũng rất đáng chú ý, với mức tăng 18,56% trong mười hai tháng qua tính đến quý 4 năm 2023. Điều này phù hợp với mức tăng doanh thu 19% được báo cáo của công ty trong cùng kỳ, thể hiện vị thế thị trường mạnh mẽ của Weatherford và những nỗ lực mở rộng thành công. Ngoài ra, biên lợi nhuận gộp của công ty là 23,1% phản ánh biên EBITDA đã điều chỉnh được đề cập trong bài viết, nhấn mạnh hoạt động hiệu quả và quản lý chi phí của Weatherford.
InvestingPro Tips nhấn mạnh rằng Weatherford dự kiến sẽ vẫn có lãi, với thu nhập ròng dự kiến sẽ tăng trong năm nay. Sự lạc quan này được chia sẻ bởi các nhà phân tích, những người dự đoán công ty sẽ duy trì lợi nhuận. Hơn nữa, Weatherford hoạt động với mức nợ vừa phải và có tài sản lưu động vượt quá nghĩa vụ ngắn hạn, mang lại sự ổn định và linh hoạt về tài chính.
Đối với những người quan tâm đến việc hiểu sâu hơn về sức khỏe tài chính và triển vọng tương lai của Weatherford, InvestingPro cung cấp các mẹo bổ sung, bao gồm lợi nhuận cao của công ty trong thập kỷ qua và lợi nhuận mạnh mẽ trong năm năm qua. Để khám phá những thông tin chi tiết có giá trị này, hãy cân nhắc sử dụng mã phiếu giảm giá SFY24 để được giảm thêm 10% cho đăng ký InvestingPro + 2 năm hoặc SFY241 để được giảm thêm 10% cho đăng ký InvestingPro + 1 năm.
InvestingPro cũng lưu ý rằng Weatherford không trả cổ tức cho các cổ đông, đây có thể là một động thái chiến lược để tái đầu tư thu nhập vào tăng trưởng hơn nữa và giảm nợ. Với 8 mẹo bổ sung được liệt kê trong InvestingPro for Weatherford, các nhà đầu tư có nhiều dữ liệu để đưa ra quyết định sáng suốt về chiến lược đầu tư của họ.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.