Thomson Reuters (TRI) đã báo cáo kết quả tài chính mạnh mẽ trong quý IV/2023, với mức tăng trưởng doanh thu hữu cơ tăng 7% và thực hiện thành công các thương vụ mua lại chiến lược, bao gồm phần lớn cổ phần trong công ty hàng đầu về hóa đơn điện tử Pagero. Công ty đã đạt hoặc vượt qua các mục tiêu tài chính quan trọng của mình, với sự thể hiện đặc biệt mạnh mẽ từ các phân khúc Big 3, đã trải qua sự tăng trưởng nhanh chóng.
Trong tương lai, Thomson Reuters tập trung vào việc thúc đẩy tăng trưởng hơn nữa và dự kiến tăng trưởng doanh thu hữu cơ khoảng 6% vào năm 2024, với khung tài chính đầy tham vọng dự báo tăng trưởng cho năm 2025 và 2026.
Những điểm chính
- Thomson Reuters chứng kiến mức tăng trưởng doanh thu hữu cơ 7% trong quý 4/2023.
- Sáu thương vụ mua lại chiến lược đã được thực hiện, tổng cộng gần 2,1 tỷ USD.
- Công ty đã đưa ra khả năng nghiên cứu hỗ trợ AI tại Westlaw Precision.
- Thomson Reuters có kế hoạch mua lại công ty hóa đơn điện tử Pagero, bổ sung cho các giải pháp thuế gián thu ONESOURCE.
- Tăng 10% cổ tức hàng năm và tiến độ chương trình mua lại cổ phiếu trị giá 1 tỷ đô la đã được công bố.
- Công ty dự báo tăng trưởng doanh thu hữu cơ 6% vào năm 2024, với sự trở lại mở rộng lợi nhuận.
- Doanh thu từ hoạt động kinh doanh In ấn Toàn cầu dự kiến sẽ vào khoảng 20 triệu đô la vào năm 2024.
- Dự kiến tăng trưởng doanh thu hữu cơ 8% trong quý 1 năm 2024, với biên EBITDA điều chỉnh khoảng 40%.
- Triển vọng tài chính giai đoạn 2025-2026 bao gồm tăng trưởng doanh thu hữu cơ từ 6,5% đến 8% và mở rộng biên lợi nhuận.
Triển vọng công ty
- Thomson Reuters đặt mục tiêu tăng trưởng doanh thu hữu cơ khoảng 6% vào năm 2024.
- Dự báo dài hạn bao gồm tăng trưởng doanh thu hữu cơ 6,5% đến 8% cho giai đoạn 2025-2026.
- Công ty có kế hoạch mở rộng biên lợi nhuận ít nhất 75 điểm cơ bản vào năm 2025, với mức tăng hàng năm hơn nữa.
Điểm nổi bật của Bearish
- Hoạt động M&A dự kiến sẽ pha loãng biên độ khoảng 120 điểm cơ bản vào năm 2024.
- Tốc độ tăng trưởng của doanh nghiệp In ấn Toàn cầu dự kiến sẽ giảm khoảng 400 điểm cơ bản do quá trình chuyển đổi.
Điểm nổi bật của Bullish
- Mua lại chiến lược, chẳng hạn như Pagero, dự kiến sẽ thúc đẩy tăng trưởng doanh thu và nâng cao dịch vụ của khách hàng.
- Công ty đang tận dụng AI tạo ra để đổi mới và hiệu quả chi phí nội bộ.
- Dự kiến cường độ vốn ổn định ở mức khoảng 8% và dòng tiền tự do tăng lên 2 tỷ USD đến 2,1 tỷ USD vào năm 2026.
Bỏ lỡ
- Tác động tài chính của các sáng kiến AI tạo ra đối với hiệu quả chi phí và năng suất vẫn chưa được xác định.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- Mike Eastwood cung cấp hướng dẫn ký quỹ cho năm 2024, với ước tính khoảng 38%.
- Steve Hasker đã thảo luận về việc khám phá các công cụ AI tạo ra để cải thiện hoạt động nhưng không nêu rõ tác động tài chính.
- Công ty nhấn mạnh việc duy trì, định giá, M&A và các dịch vụ sản phẩm mới là chìa khóa để đạt được các mục tiêu trung hạn.
Thomson Reuters vẫn cam kết với chiến lược tăng trưởng của mình thông qua việc mua lại chiến lược, đổi mới trong AI tạo ra và mở rộng quốc tế. Việc công ty tập trung vào việc điều chỉnh các thương vụ mua lại phù hợp với nhu cầu của khách hàng, tránh nợ công nghệ và nhấn mạnh việc tạo ra giá trị cổ đông tạo tiền đề cho tăng trưởng doanh thu dự kiến và mở rộng lợi nhuận trong những năm tới. Với Ngày Nhà đầu tư dự kiến diễn ra vào ngày 12/3/2024, các bên liên quan có thể mong đợi những hiểu biết chi tiết hơn về các kế hoạch tương lai và triển vọng tài chính của công ty.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Thomson Reuters (TRI) đã thể hiện cam kết về lợi nhuận của cổ đông, bằng chứng là hoạt động mua lại cổ phiếu và chi trả cổ tức nhất quán. Theo InvestingPro Tips mới nhất, chiến lược mua lại cổ phiếu tích cực của ban lãnh đạo là một dấu hiệu mạnh mẽ của niềm tin vào giá trị của công ty. Hơn nữa, Thomson Reuters không chỉ tăng cổ tức 4 năm liên tiếp mà còn duy trì chi trả cổ tức ấn tượng trong 35 năm, phản ánh nguồn thu nhập ổn định và đáng tin cậy cho các nhà đầu tư.
Sức khỏe tài chính của công ty được nhấn mạnh hơn nữa bởi mức nợ vừa phải, cho phép linh hoạt tài chính trong việc theo đuổi các sáng kiến tăng trưởng. Điều này đặc biệt có liên quan khi công ty bắt tay vào việc mua lại chiến lược và tận dụng công nghệ AI để đổi mới.
Từ quan điểm định giá, Thomson Reuters đang giao dịch ở mức bội số thu nhập cao, với Tỷ lệ P/E là 32,32 và Hệ số P/E đã điều chỉnh trong mười hai tháng qua tính đến quý 3/2023 ở mức 39,28. Mặc dù vậy, Tỷ lệ PEG trong cùng kỳ ở mức 0,23, cho thấy tăng trưởng thu nhập của công ty có thể biện minh cho tỷ lệ P / E cao hơn.
Các nhà đầu tư đang tìm kiếm thông tin chi tiết bổ sung có thể tìm thấy chúng trong danh sách đầy đủ 15 Mẹo InvestingPro, có thể được truy cập với giảm thêm 10% cho đăng ký InvestingPro + 2 năm bằng mã phiếu giảm giá SFY24 hoặc đăng ký 1 năm với mã SFY241.
Đầu tưChuyên nghiệp Số liệu dữ liệu cho thấy Thomson Reuters có vốn hóa thị trường là 70,47 tỷ USD và tỷ lệ Giá/Sách tính đến mười hai tháng cuối quý 3/2023 ở mức 6,29. Tăng trưởng doanh thu của công ty trong giai đoạn này là 2,62%, báo hiệu một quỹ đạo đi lên ổn định trong hoạt động tài chính của nó.
Các số liệu tài chính và hành động quản lý này cung cấp một cái nhìn toàn diện về tình trạng hoạt động và tài chính của Thomson Reuters, bổ sung cho cuộc thảo luận của bài viết về định hướng chiến lược và triển vọng tăng trưởng của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.