Trong quý II/2024, Tập đoàn BAWAG đã báo cáo kết quả tài chính mạnh mẽ và vạch ra các sáng kiến tăng trưởng chiến lược của mình. Công ty đã công bố lợi nhuận ròng là 175 triệu euro và thu nhập trên mỗi cổ phiếu là 2,22 euro, được củng cố bởi hiệu suất hoạt động mạnh mẽ với lợi nhuận dự phòng trước là 263 triệu euro.
Tập đoàn BAWAG cũng trình bày chi tiết các kế hoạch mua lại của mình, bao gồm Knab Bank và mảng cho vay tiêu dùng của Barclays, dự kiến sẽ tăng đáng kể lợi nhuận trước thuế vào năm 2026 và 2027.
Các thương vụ mua lại này dự kiến sẽ tiêu tốn 250 đến 300 điểm cơ bản vốn CET1 và đang chờ phê duyệt theo quy định. Tỷ lệ CET1 của công ty ở mức 16,5%, với số vốn dư thừa là 770 triệu euro và dự kiến sẽ tổ chức Ngày Thị trường Vốn vào đầu năm 2025 để thảo luận thêm về kế hoạch tăng trưởng và các mục tiêu tài chính.
Những điểm chính
- Tập đoàn BAWAG báo cáo lợi nhuận ròng quý 2 là 175 triệu euro và thu nhập trên mỗi cổ phiếu là 2,22 euro.
- Hiệu quả hoạt động của công ty vẫn mạnh mẽ, với tỷ suất lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu phổ thông hữu hình là 24%.
- Hai thương vụ mua lại chiến lược được lên kế hoạch: Ngân hàng Knab và hoạt động kinh doanh cho vay tiêu dùng của Barclays tại Đức.
- Các thương vụ mua lại này dự kiến sẽ bổ sung hơn 250 triệu euro lợi nhuận trước thuế vào năm 2027 và phải được phê duyệt theo quy định.
- Tập đoàn BAWAG đặt mục tiêu tăng dấu ấn DACH / NL và thị phần kinh doanh Bán lẻ & SME lên 90% trong trung hạn.
- Công ty có vốn dư thừa 770 triệu Euro và tỷ lệ CET1 là 16,5%.
- Ngày Thị trường Vốn được lên kế hoạch vào đầu năm 2025 để cung cấp cái nhìn sâu sắc về kế hoạch tăng trưởng của Tập đoàn BAWAG và đặt ra các mục tiêu tài chính mới.
Triển vọng công ty
- BAWAG Group tập trung vào lợi nhuận điều chỉnh rủi ro hơn là tăng trưởng khối lượng.
- Công ty đặt mục tiêu tăng nhượng quyền khách hàng và doanh thu cốt lõi lên khoảng 90% vào trung hạn.
- Kỳ vọng doanh nghiệp sẽ duy trì ổn định với mức tăng trưởng nhẹ, không có mục đích giảm đòn bẩy.
- Chi tiết về các cơ hội M&A trong tương lai và chiến lược xây dựng thương hiệu tại Đức không được tiết lộ.
- Công ty dự kiến phần không cốt lõi của sổ cho vay hầu hết sẽ hết vào năm sau.
- Tập đoàn BAWAG có một đường ống tốt để tăng trưởng cho vay trong khu vực doanh nghiệp.
Điểm nổi bật của Bearish
- Một số thương vụ dự kiến không chốt như dự kiến, nhưng dự kiến bình thường hóa trong nửa cuối năm và sang năm 2025.
- Tăng trưởng cho vay nhà ở dự kiến sẽ chững lại đến năm 2025.
Điểm nổi bật của Bullish
- Công ty đã thảo luận về các cơ hội tăng trưởng ở thị trường trong nước và lân cận, đặc biệt là trong nhượng quyền thương mại thẻ tín dụng.
- Việc mua lại ở Hà Lan và Đức được cho là tạo ra một sự kết hợp năng động cho BAWAG.
- Công ty đặt mục tiêu CET1 là 12,25% và thường duy trì trên 13%, với lợi nhuận 90 bps mỗi quý.
Bỏ lỡ
- Không có hướng dẫn cụ thể cho H2 hoặc năm sau.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- Tập đoàn BAWAG tập trung vào việc tích hợp các thương vụ mua lại gần đây và sẽ cung cấp sự rõ ràng về tác động tài chính của họ tại Ngày Thị trường Vốn sắp tới.
- Tại Ireland, công ty đang xây dựng nền tảng của mình một cách chậm rãi và có phương pháp, với khối lượng thế chấp hiện tại là tối thiểu.
- Chi phí huy động dự kiến sẽ di chuyển theo lãi suất ECB, với kỳ hạn trung bình của cơ sở tiền gửi chủ yếu là hàng ngày hoặc qua đêm nhưng dài hơn về mặt hành vi.
Tóm lại, cuộc gọi thu nhập quý 2 năm 2024 của BAWAG Group đã nêu bật hiệu quả tài chính vững chắc và các kế hoạch chiến lược để tăng trưởng thông qua các thương vụ mua lại và tăng thị phần. Công ty vẫn tập trung vào lợi nhuận điều chỉnh rủi ro và tích hợp các giao dịch gần đây của mình, với cách tiếp cận hướng tới tương lai đối với chiến lược kinh doanh và phân bổ vốn.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.