Grupo Aval Acciones y Valores S.A. (AVAL), tập đoàn tài chính Colombia, đã báo cáo kết quả quý đầu tiên của năm 2024, cho thấy cả những thách thức và tăng trưởng trong lĩnh vực ngân hàng. Giám đốc điều hành Maria Lorena Gutierrez Botero đã cung cấp những hiểu biết sâu sắc về môi trường kinh tế vĩ mô của Colombia, bày tỏ lo ngại về tỷ lệ đầu tư cố định thấp và khả năng suy giảm tăng trưởng.
Bất chấp những thách thức này, Grupo Aval cho thấy sự gia tăng thị phần trên các danh mục cho vay chính và kỳ vọng tăng trưởng cho vay tiếp tục vượt qua mức trung bình của hệ thống ngân hàng vào năm 2024. Công ty cũng tuyên bố cắt giảm hội đồng quản trị và cam kết đạt được mức trung hòa carbon cho các công ty con trực tiếp vào năm 2024-2025.
Những điểm chính
- Kết quả tổng hợp của Grupo Aval cho thấy rủi ro chi phí tăng lên, với các số liệu khác đáp ứng kỳ vọng.
- Thị phần của công ty tăng trong tất cả các danh mục cho vay chính.
- Chi phí rủi ro cao và các chỉ số nợ quá hạn trên mức trung bình vẫn tồn tại trong hệ thống ngân hàng.
- Tài sản và cho vay cho thấy sự tăng trưởng, với tài sản đạt COP307 nghìn tỷ và tổng cho vay tăng 2,2%.
- Biên lãi ròng hợp nhất của Grupo Aval đối với các khoản vay mở rộng, nhưng tổng NIM giảm do NIM thu hẹp đối với các khoản đầu tư.
- Hội đồng quản trị sẽ giảm từ 14 xuống còn 9 thành viên, nâng cao tỷ lệ thành viên độc lập.
- Bancolombia, một phần của Grupo Aval, đặt mục tiêu trung hòa carbon cho các công ty con trực tiếp vào năm 2024-2025.
Triển vọng công ty
- Grupo Aval kỳ vọng tăng trưởng cho vay sẽ tiếp tục vượt xa mức trung bình của hệ thống ngân hàng vào năm 2024.
- Tăng trưởng cho vay dự kiến từ 7,5% đến 8%, với NIM khoảng 4%.
- Chi phí rủi ro ròng dự kiến nằm trong khu vực 2,2%, với tỷ suất lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu bình quân khoảng 6,5%.
- Công ty đang nỗ lực giảm tỷ lệ đòn bẩy kép xuống còn 120%.
Điểm nổi bật của Bearish
- Chỉ số nợ quá hạn vẫn ở mức cao, với các khoản cho vay quá hạn 90 ngày ở mức 4,15% và các khoản cho vay quá hạn 30 ngày ở mức 5,85%.
- Biên lãi thuần trên các khoản đầu tư bị thu hẹp, tác động tiêu cực đến tổng NIM.
- Chi phí rủi ro vẫn ở mức cao, đặc biệt là do cho vay tiêu dùng.
Điểm nổi bật của Bullish
- Grupo Aval tăng thị phần trong tổng các khoản vay, cho vay thương mại, cho vay tiêu dùng và thế chấp.
- Tài sản và tăng trưởng cho vay tích cực, tăng trưởng huy động cũng cho thấy xu hướng thuận lợi.
- Thu nhập phí thuần tăng 5,6% theo quý.
Bỏ lỡ
- Tổng biên lãi thuần giảm 49 điểm cơ bản xuống 3,4% theo quý.
- Tỷ lệ chất lượng danh mục cho vay xấu đi, với sự gia tăng của cả các khoản vay quá hạn 90 ngày và 30 ngày.
- Tổng chi phí khác tăng 0,8% so với cùng kỳ năm trước.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- Công ty không mua trái phiếu từ Banco de Occidente nhưng ghi nhận khả năng tiếp cận thị trường của ngân hàng.
- Grupo Aval đang xem xét lời kêu gọi của trái phiếu AT1 vào năm tới, với xác suất phù hợp với xu hướng lãi suất.
- Chi phí rủi ro dự kiến sẽ được cải thiện, có xu hướng trở lại dưới 2%.
- Công ty đang theo dõi sự suy giảm nhẹ trong các khoản vay thương mại và kỳ vọng NIM tốt hơn cho các khoản đầu tư trong năm.
- Không có thêm câu hỏi nào được giải quyết, kết thúc cuộc gọi.
Hiệu quả tài chính và các động thái chiến lược của Grupo Aval cho thấy một cách tiếp cận thận trọng nhưng chủ động trong việc điều hướng những cơn gió ngược kinh tế. Với trọng tâm là cải thiện quản trị hội đồng quản trị và trách nhiệm môi trường, công ty đặt mục tiêu duy trì lợi thế cạnh tranh đồng thời giải quyết những thách thức do kịch bản kinh tế vĩ mô hiện tại đặt ra.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Grupo Aval Acciones y Valores S.A. (Grupo Aval) đã chứng tỏ khả năng phục hồi khi đối mặt với những thách thức kinh tế, như được phản ánh trong hoạt động tài chính gần đây của nó. Dữ liệu và mẹo của InvestingPro cung cấp thêm bối cảnh cho vị trí của công ty trên thị trường và triển vọng tương lai của nó.
Dữ liệu InvestingPro:
- Công ty hiện đang nắm giữ vốn hóa thị trường là 2,86 tỷ USD.
- Với tỷ lệ Giá/Thu nhập (P/E) ở mức 14,75 và Hệ số P/E điều chỉnh trong mười hai tháng cuối tính đến quý 4/2023 ở mức 15,22, định giá phản ánh tiềm năng thu nhập của công ty.
- Tỷ suất cổ tức tính đến năm hiện tại ở mức 4,08%, đáng chú ý đối với các nhà đầu tư tập trung vào thu nhập.
Mẹo InvestingPro:
- Các nhà phân tích dự đoán rằng Grupo Aval sẽ vẫn có lãi trong năm nay, phù hợp với kỳ vọng của chính công ty về tăng trưởng cho vay và tăng thị phần.
- Công ty đã kiên định trong việc duy trì chi trả cổ tức trong 26 năm liên tiếp, thể hiện cam kết trả lại giá trị cho cổ đông ngay cả trong bối cảnh biến động kinh tế.
Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm một phân tích toàn diện hơn, có các Mẹo InvestingPro bổ sung có sẵn tại https://www.investing.com/pro/AVAL. Những lời khuyên này cung cấp cái nhìn sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính và hiệu suất thị trường của Grupo Aval. Trong thời gian giới hạn, hãy sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24 để được giảm thêm 10% cho đăng ký Pro và Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần, mở khóa tổng cộng 7 Mẹo InvestingPro có thể hỗ trợ đưa ra quyết định đầu tư sáng suốt.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.