Franklin Resources, Inc. (NYSE: BEN), một tổ chức quản lý đầu tư toàn cầu có tên Franklin Templeton, đã tổ chức cuộc gọi thu nhập vào ngày 30 tháng 10 năm 2024, để thảo luận về kết quả tài chính trong quý và năm tài chính kết thúc vào ngày 30 tháng 9 năm 2024. Công ty đã báo cáo sự gia tăng tài sản được quản lý (AUM) lên 1,68 nghìn tỷ đô la, đánh dấu mức tăng 22% so với năm trước, trong khi doanh thu hoạt động được điều chỉnh tăng 8% đạt 6,6 tỷ đô la. Tuy nhiên, công ty phải đối mặt với những thách thức với dòng chảy ròng và giảm phí hiệu suất.
Những điểm chính
- Franklin Resources báo cáo AUM tăng 22% lên 1,68 nghìn tỷ đô la và tăng 8% doanh thu hoạt động đã điều chỉnh lên 6,6 tỷ đô la cho năm tài chính.
- Phí biểu diễn đã điều chỉnh giảm từ 383 triệu đô la xuống còn 293 triệu đô la.
- Công ty đã trả lại 946 triệu đô la cho các cổ đông thông qua cổ tức và mua lại.
- Franklin Resources có kế hoạch huy động 100 tỷ đô la trên thị trường tư nhân trong năm năm tới và mở rộng ETF và Canvas AUM.
- Dòng vốn ròng chảy ra tổng cộng 32,6 tỷ đô la cho năm tài chính, với Western Asset đóng góp vào 49 tỷ đô la trong dòng chảy ròng.
- Công ty đang tập trung vào đổi mới công nghệ để nâng cao dịch vụ khách hàng và hiệu quả hoạt động.
Triển vọng công ty
- Franklin Resources đặt mục tiêu huy động ít nhất 100 tỷ đô la vào thị trường tư nhân trong năm năm tới.
- Công ty dự định mở rộng đáng kể ETF và Canvas AUM.
- Franklin Resources đang đầu tư vào công nghệ, bao gồm AI và blockchain, để cải thiện dịch vụ khách hàng và hiệu quả hoạt động.
Điểm nổi bật của Bearish
- Công ty đã trải qua dòng chảy ròng tổng cộng 32,6 tỷ đô la cho năm tài chính.
- Phí hiệu suất đã điều chỉnh giảm xuống còn 293 triệu đô la từ 383 triệu đô la trong năm trước.
- Thu nhập hoạt động điều chỉnh và thu nhập thuần điều chỉnh đều giảm so với năm trước.
Điểm nổi bật của Bullish
- Các thương vụ mua lại đáng kể đã dẫn đến 64% AUM và 55% doanh thu hoạt động được điều chỉnh đến từ các nhà quản lý đầu tư chuyên gia mới được mua lại.
- AUM tổ chức tăng từ 25% lên 45% với nhu cầu mạnh mẽ đối với các tài sản thay thế.
- Việc mua lại Putnam Investments đã đóng góp 11 tỷ USD vào dòng chảy ròng.
Bỏ lỡ
- Mặc dù doanh thu gộp tăng và động lực tích cực trên thị trường quốc tế, công ty đã báo cáo dòng vốn ròng dài hạn.
- Chi phí hoạt động điều chỉnh tăng 13% lên 4,9 tỷ USD, ảnh hưởng đến lợi nhuận.
- Việc cắt giảm lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) có thể làm tăng biến động thị trường.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- Công ty đã huy động được 5,6 tỷ đô la trong kênh tổ chức trong năm nay, nhằm mục đích gây quỹ 100 tỷ đô la trên các thị trường tư nhân trong 5 năm tới.
- Franklin Resources đang tập trung vào tăng trưởng hữu cơ từ các nhà quản lý hiện tại và các thương vụ mua lại tiềm năng trong tương lai.
- Công ty đang đặt mục tiêu tăng trưởng hữu cơ một con số thấp và quản lý chi phí trong bối cảnh biến động doanh thu.
Giám đốc điều hành của Franklin Resources, Jenny Johnson, nhấn mạnh sự đa dạng hóa và phát triển chiến lược của công ty trong năm năm qua. Công ty đã chứng kiến sự gia tăng đáng chú ý của ETF AUM lên 89%, đạt 31 tỷ đô la và đặt mục tiêu tăng gấp đôi AUM của phân khúc quản lý tài sản, đặc biệt là Fiduciary Trust International, thông qua các chiến lược tăng trưởng có mục tiêu. Bất chấp những thách thức, Franklin Resources vẫn lạc quan về khả năng điều hướng bối cảnh thị trường đang thay đổi, tập trung vào việc mở rộng các dịch vụ thị trường tư nhân và tận dụng công nghệ để nâng cao lợi thế cạnh tranh.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Franklin Resources, Inc. (NYSE: BEN) tiếp tục điều hướng một bối cảnh tài chính đầy thách thức, bằng chứng là cuộc gọi thu nhập gần đây của nó. Trong khi công ty báo cáo tăng trưởng tài sản được quản lý và doanh thu hoạt động được điều chỉnh, dữ liệu InvestingPro cung cấp thêm bối cảnh cho tình hình tài chính của công ty.
Theo InvestingPro, Franklin Resources tự hào có vốn hóa thị trường là 10,58 tỷ USD, phản ánh sự hiện diện đáng kể của nó trong ngành quản lý đầu tư. Hệ số P/E của công ty ở mức 12,61, với hệ số P/E đã điều chỉnh là 9,96 trong mười hai tháng qua tính đến quý 3/2024. Những số liệu này cho thấy cổ phiếu có thể được định giá hợp lý so với thu nhập của nó.
Một trong những lời khuyên đáng chú ý nhất của InvestingPro là Franklin Resources "đã duy trì chi trả cổ tức trong 44 năm liên tiếp". Hồ sơ theo dõi ấn tượng này phù hợp với lợi nhuận 946 triệu đô la được báo cáo của công ty cho các cổ đông thông qua cổ tức và mua lại, nhấn mạnh cam kết của công ty đối với giá trị cổ đông. Tỷ suất cổ tức hiện tại là 6,15% đặc biệt hấp dẫn trong môi trường thị trường hiện tại.
Một mẹo InvestingPro có liên quan khác chỉ ra rằng "tài sản lưu động vượt quá nghĩa vụ ngắn hạn", điều này nói lên sự ổn định tài chính của công ty. Điều này đặc biệt quan trọng với những thách thức mà Franklin Resources phải đối mặt với dòng chảy ròng và phí hiệu suất giảm.
Điều đáng chú ý là InvestingPro cung cấp các mẹo bổ sung ngoài những lời khuyên được đề cập ở đây, cung cấp cho các nhà đầu tư phân tích toàn diện hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của Franklin Resources.
Tăng trưởng doanh thu của công ty là 5,78% trong mười hai tháng qua và mức tăng trưởng hàng quý là 7,82% trong quý 3 năm 2024 chứng thực mức tăng 8% được báo cáo trong doanh thu hoạt động đã điều chỉnh. Tuy nhiên, tăng trưởng EBITDA -8,2% trong mười hai tháng qua cho thấy một số áp lực về lợi nhuận, phù hợp với sự sụt giảm được báo cáo trong thu nhập hoạt động đã điều chỉnh và thu nhập ròng.
Đối với các nhà đầu tư tìm kiếm sự hiểu biết sâu sắc hơn về các chỉ số tài chính và hiệu suất thị trường của Franklin Resources, InvestingPro cung cấp nhiều thông tin chi tiết và mẹo bổ sung để thông báo các quyết định đầu tư.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.